肯尼法则
什么是肯尼法则？
肯尼规则是指将未到期保费目标设定为保险公司保单持有人盈余2 比 1 的比率。它由 Roger Kenney 开发，有助于确定和降低保险公司破产的风险。该规则通常由编写财产和意外伤害保险的公司使用。监管机构可以使用肯尼规则来衡量保险公司支付索赔和保持偿付能力的能力。
理解肯尼法则
Kenney 规则以保险财务专家 Roger Kenney 的名字命名，他于 1949 年出版了《火灾和意外伤害保险实力基础》一书。虽然 Kenney 的重点是承保财产保险单，但该规则已适用于以下保险公司：承保其他类型的保单，包括责任保险。
该规则也称为肯尼比率，是保险公司使用的指导原则。该比率根据保险额度而有所不同，并且仍然普遍用于该行业的财产和意外伤害领域。传统上，共同比率被认为是净保费与盈余的 2 比 1。特定细分市场（例如责任保险）使用的比率略有不同——3 比 1。
但这一切意味着什么？肯尼规则指出，投保人盈余与其未到期保费准备金的比率是一家保险公司相对于另一家保险公司实力的指标。投保人盈余代表保险公司的净资产，包括资本、准备金和盈余。
未到期保费代表保险人仍未承担的责任。保单持有人的盈余相对于未到期保费而言更高意味着保险公司的财务状况更加稳健。保单持有人对未到期保费的盈余较低意味着相反——公司财务不稳定。
比率过高可能表明保险公司没有产生足够的业务。
特别注意事项
对于被认为是好的或可接受的肯尼规则比率，没有一刀切的标准。政策类型决定了健康的肯尼规则比率。不提供扩展承保范围或没有调整承保日期的保单更容易解释，因为不再涵盖在保单有效期之前或之后发生的事件。
保险公司希望确保他们有足够的缓冲来支付与他们承保的保单相关的任何责任。但这并不意味着高肯尼比率总是一个好主意。这是因为非常高的盈余与负债比率代表了机会成本——公司可能因储备中的现金过多而错失这些收益。这就是为什么。
如果保险公司处于风险相对较低的环境中并且不承保许多保单，则它可能具有较高的比率并放弃未来增加盈余。这是因为它没有开展新业务。
理想情况下，保险公司应努力实现在两者之间取得完美平衡的比率，创造业务并保持运营增长，同时仍积累足够的缓冲来保护他们免受潜在索赔的影响。同样，确切的比率取决于所涉及的政策类型。
＃＃ 强调
肯尼规则将未实现保费目标设定为保险公司保单持有人盈余的 2 比 1。
保单持有人的盈余相对于未到期保费较高意味着保险公司的财务实力雄厚。
肯尼规则指出，投保人盈余与其未到期保费准备金的比率表明一家保险公司相对于另一家保险公司的实力。
