Piano di partecipazione azionaria dei dipendenti (ESOP)

Che cos'è un piano di partecipazione azionaria dei dipendenti (ESOP)?

Un piano di partecipazione azionaria dei dipendenti (ESOP) è un piano di benefici per i dipendenti che conferisce ai lavoratori l'interesse di proprietà nell'azienda; tale interesse assume la forma di azioni. Gli ESOP offrono alla società sponsor, l' azionista venditore, e ai partecipanti vari vantaggi fiscali, rendendoli piani qualificati. I datori di lavoro utilizzano spesso gli ESOP come strategia di finanza aziendale per allineare gli interessi dei propri dipendenti con quelli dei propri azionisti.

Comprensione dei piani di partecipazione azionaria dei dipendenti (ESOP)

Un ESOP viene solitamente formato per facilitare la pianificazione della successione in una società a stretto contatto consentendo ai dipendenti l'opportunità di acquistare azioni delle azioni aziendali. Gli ESOP sono costituiti come fondi fiduciari e possono essere finanziati da società che immettono azioni di nuova emissione, investono denaro per acquistare azioni aziendali esistenti o prendono in prestito denaro tramite l'entità per acquistare azioni aziendali. Gli ESOP sono utilizzati da società di tutte le dimensioni, comprese numerose grandi società quotate in borsa.

Poiché le azioni ESOP fanno parte del pacchetto retributivo dei dipendenti, le aziende possono utilizzare ESOP per mantenere i partecipanti al piano concentrati sulla performance aziendale e sull'apprezzamento del prezzo delle azioni. Dando ai partecipanti al piano un interesse nel vedere il buon rendimento delle azioni della società, questi piani dovrebbero incoraggiare i partecipanti a fare ciò che è meglio per gli azionisti, poiché i partecipanti stessi sono azionisti.

Costi anticipati e distribuzioni

Le aziende spesso forniscono ai dipendenti tale proprietà senza costi iniziali. La società può detenere le azioni fornite in un fondo fiduciario per la sicurezza e la crescita fino al pensionamento o alle dimissioni del dipendente. Le aziende in genere vincolano le distribuzioni dal piano alla maturazione,. che conferisce ai dipendenti i diritti sui beni forniti dal datore di lavoro nel tempo; in genere, guadagnano una proporzione crescente di azioni per ogni anno di servizio.

Quando un dipendente completamente investito va in pensione o si dimette dall'azienda, l'azienda "acquista" le azioni maturate da lui. Il denaro va al dipendente in un'unica soluzione o pagamenti periodici uguali, a seconda del piano. Una volta che la società acquista le azioni e paga il dipendente, la società ridistribuisce o annulla le azioni. I dipendenti che lasciano volontariamente l'azienda non possono portare con sé le azioni, solo il pagamento in contanti.

I dipendenti licenziati spesso si qualificano solo per l'importo che hanno maturato nell'ESOP.

Le società di proprietà dei dipendenti sono società con partecipazioni di maggioranza detenute dai propri dipendenti. Queste organizzazioni sono come le cooperative, tranne per il fatto che l'azienda non distribuisce equamente il proprio capitale. Molte di queste società forniscono diritti di voto solo a determinati azionisti. Le aziende possono anche concedere ai dipendenti senior il beneficio di più azioni rispetto ai nuovi dipendenti.

ESOP e altre forme di partecipazione dei dipendenti

I piani di proprietà delle azioni forniscono pacchetti che fungono da vantaggi aggiuntivi per i dipendenti per prevenire l'ostilità e mantenere una cultura aziendale specifica che i dirigenti aziendali desiderano mantenere.

Altre versioni dell'azionariato dei dipendenti includono programmi di acquisto diretto, opzioni su azioni, azioni limitate,. azioni fantasma e diritti di apprezzamento delle azioni. I piani di acquisto diretto consentono ai dipendenti di acquistare azioni delle rispettive società con il loro denaro personale al netto delle imposte. Alcuni paesi forniscono piani speciali con qualifica fiscale che consentono ai dipendenti di acquistare azioni della società a prezzi scontati.

Restricted Stock, Stock Options e Phantom Stock

Le scorte limitate danno ai dipendenti il diritto di ricevere azioni in regalo o un articolo acquistato dopo aver soddisfatto particolari restrizioni, come lavorare per un periodo specifico o raggiungere specifici obiettivi di performance. Le stock option offrono ai dipendenti l'opportunità di acquistare azioni a un prezzo fisso per un determinato periodo, mentre le phantom stock offrono bonus in denaro per buone prestazioni dei dipendenti.

Questi bonus equivalgono al valore di un determinato numero di azioni. I diritti di apprezzamento delle azioni danno ai dipendenti il diritto di aumentare il valore di un numero di azioni assegnato. Le aziende di solito pagano queste azioni in contanti.

Mette in risalto

• Gli ESOP offrono alle aziende vantaggi fiscali, incentivando così i proprietari a offrirli ai dipendenti.

• Un piano di partecipazione azionaria dei dipendenti (ESOP) conferisce ai lavoratori l'interesse di proprietà nell'azienda.

• Di solito viene formato un ESOP per consentire ai dipendenti l'opportunità di acquistare azioni in una società strettamente controllata per facilitare la pianificazione della successione.

• Gli ESOP incoraggiano i dipendenti a fare ciò che è meglio per gli azionisti poiché i dipendenti stessi possiedono azioni.

• Le società in genere vincolano le distribuzioni dal piano alla maturazione.

FAQ

Qual è un esempio di piano di partecipazione azionaria dei dipendenti?

Si consideri un dipendente che ha lavorato per cinque anni in una grande azienda tecnologica. In base al piano di partecipazione azionaria dei dipendenti della società, hanno il diritto di ricevere 20 azioni dopo il primo anno e 100 azioni in totale dopo cinque anni. Quando il dipendente va in pensione, riceverà il valore della quota in contanti. I piani di proprietà delle azioni possono includere, tra gli altri, opzioni su azioni, azioni vincolate e diritti di apprezzamento delle azioni.

Come funziona un piano di partecipazione azionaria dei dipendenti?

In primo luogo, viene istituito un piano di partecipazione azionaria dei dipendenti come fondo fiduciario. Qui, le società possono collocare azioni di nuova emissione, prendere in prestito denaro per acquistare azioni della società o finanziare il fondo con contanti per acquistare azioni della società. Nel frattempo, i dipendenti possono accumulare un numero crescente di azioni, importo che può aumentare nel tempo a seconda della durata del rapporto di lavoro. Queste azioni sono destinate ad essere vendute solo al momento del pensionamento o della cessazione o successivamente e il dipendente è remunerato con il valore in contanti delle loro azioni.

Che cosa significa ESOP?

ESOP sta per piano di partecipazione azionaria dei dipendenti. Un ESOP concede ai dipendenti azioni della società, spesso in base alla durata del loro impiego. In genere, fa parte di un pacchetto di compensazione, in cui le azioni maturano in un periodo di tempo. Gli ESOP sono progettati in modo che le motivazioni e gli interessi dei dipendenti siano allineati con quelli degli azionisti dell'azienda. Dal punto di vista gestionale, gli ESOP hanno alcuni vantaggi fiscali, oltre a incentivare i dipendenti a concentrarsi sulle prestazioni aziendali.