Contratto di dotazione modificato (MEC)

Che cos'è un contratto di dotazione modificato?

Un contratto di dotazione modificato (MEC) è una qualifica fiscale di una polizza di assicurazione sulla vita il cui finanziamento supera i limiti della legge fiscale federale. La struttura fiscale e la classificazione delle polizze IRS cambiano in modo permanente dopo che una polizza di assicurazione sulla vita si trasforma in un contratto di dotazione modificato.

I contratti di assicurazione sulla vita permanente ottengono generosi vantaggi fiscali negli Stati Uniti, ma se metti troppi soldi in una polizza, perde il suo status di "assicurazione". e diventa invece un veicolo di investimento. In altre parole, non è più trattata come una polizza di assicurazione sulla vita, ma come un MEC. I limiti MEC per una polizza dipenderanno dai suoi termini e dall'importo dell'indennità di morte. La tua compagnia assicurativa ti avviserà se una polizza sta per diventare o è diventata un MEC.

Comprensione dei contratti di dotazione modificati

Un contratto di dotazione modificato (MEC) si verifica quando l'IRS non riconosce più una polizza come contratto di assicurazione sulla vita, perché i premi totali raccolti superano i limiti della legge fiscale federale. Questa classificazione cerca di combattere la definizione di qualcosa di "assicurazione sulla vita" per evitare le tasse.

Nello specifico, una polizza di assicurazione sulla vita è considerata MEC dall'IRS se soddisfa tre criteri:

1. La polizza è stipulata a partire dal 20 giugno 1988.

2. Deve soddisfare la definizione legale di polizza di assicurazione sulla vita.

3. La polizza deve non soddisfare il test 7-pay test del Technical and Miscellaneous Revenue Act del 1988 (TAMRA).

Il test delle sette retribuzioni determina se l'importo totale dei premi pagati in una polizza di assicurazione sulla vita, entro i primi sette anni, è superiore a quello necessario per considerare la polizza pagata in sette anni. Le polizze diventano MEC quando i premi pagati alla polizza sono superiori a quanto necessario per essere pagati entro quel lasso di tempo di sette anni.

Le polizze assicurative sulla vita stipulate prima del 20 giugno 1988 non sono soggette al pagamento di premi oltre il denaro consentito dalle leggi federali. Tuttavia, il rinnovo di una vecchia polizza di assicurazione sulla vita dopo tale data è considerato nuovo e deve essere sottoposto al test delle sette retribuzioni.

L'IRS richiede che una polizza di assicurazione sulla vita rispetti una serie rigorosa di criteri per evitare di diventare un MEC.

Implicazioni fiscali di un MEC

La tassazione dei prelievi nell'ambito del MEC è simile a quella dei prelievi di rendite non qualificati. Per i prelievi prima dei 59 anni e mezzo può essere applicata una penale del 10% per recesso anticipato. Come per le polizze assicurative sulla vita tradizionali, le prestazioni in caso di morte MEC non sono soggette a tassazione. I contratti di dotazione modificati vengono solitamente acquistati da individui interessati a polizze al riparo dalle tasse e ricche di investimenti e non intendono effettuare prelievi di polizze prima della morte.

A differenza delle tradizionali polizze assicurative sulla vita, le tasse sui guadagni sono entrate regolari per i prelievi MEC secondo la metodologia di contabilità last-in-first-out (LIFO). Tuttavia, la base dei costi all'interno del MEC e dei prelievi non è soggetta a tassazione. Il beneficio di morte esentasse rende i MEC utili ai fini della pianificazione successoria, a condizione che l'eredità possa soddisfare i criteri di qualificazione. Inoltre, i titolari di polizze che non effettuano prelievi possono trasferire una notevole somma di denaro ai loro beneficiari.

Pro e contro dei MEC

In generale, un MEC è indesiderabile per il titolare di una polizza di assicurazione sulla vita. Un MEC vedrà scomparire molti dei vantaggi fiscali dell'assicurazione sulla vita e il denaro all'interno del MEC diventerà molto meno accessibile rispetto a una polizza di assicurazione sulla vita.

Detto questo, alcuni individui possono trarre vantaggio dall'acquisto di un MEC (non per l'assicurazione sulla vita) perché spesso offre un rendimento più elevato su denaro effettivamente privo di rischi (cioè, più di conti di risparmio o CD) e consente il trasferimento di attività ai beneficiari fiscali- libero e senza omologa alla morte del proprietario.

Un altro aspetto negativo è che se viene attivato anche un MEC, non può essere annullato.

Mette in risalto

• Una volta che una politica ha attivato lo stato MEC, non può essere annullata.

• La polizza deve non soddisfare il test a sette retribuzioni del Technical and Miscellaneous Revenue Act del 1988 (TAMRA).

• Questi limiti sulla quantità di denaro all'interno di una polizza sono in vigore per evitare di abusare dei vantaggi fiscali inerenti all'assicurazione sulla vita permanente.

• La tassazione dei prelievi nell'ambito del MEC è simile a quella dei prelievi di rendite non qualificate.

• Un contratto di dotazione modificato (MEC) è il termine assegnato a una polizza di assicurazione sulla vita il cui finanziamento ha superato i limiti della legge fiscale federale.

FAQ

Quali sono le probabili conseguenze fiscali di un prelievo anticipato in un MEC?

rendita non qualificata . Per i prelievi prima dei 59 anni e mezzo può essere applicata una penale del 10%. Come con le tradizionali polizze assicurative sulla vita, i benefici in caso di morte MEC non sono soggetti a tassazione.

Come puoi evitare lo stato MEC?

Una polizza di assicurazione sulla vita può evitare di attivare lo stato MEC fintanto che la quantità di denaro all'interno della polizza rimane al di sotto del corridoio richiesto al di sotto dell'indennità di morte. Se si utilizza una polizza per accumulare valore in denaro, una soluzione è aumentare il beneficio di morte tramite addizioni versate (PUA), che aumenta il tetto del corridoio.

Come vengono calcolate le tasse sui guadagni in un MEC?

Le tasse sui guadagni sono entrate regolari per i prelievi MEC secondo la metodologia di contabilità last-in-first-out. Tuttavia, la base dei costi all'interno del MEC e dei prelievi non è soggetta a tassazione.

Un contratto di dotazione modificato è una buona cosa?

In generale, convertire una polizza di assicurazione sulla vita in un MEC non è una buona cosa. Questo perché il MEC perde molti dei suoi vantaggi fiscali precedenti che erano in vigore quando è stato classificato come assicurazione sulla vita. Detto questo, la creazione intenzionale di un MEC può essere uno strumento di pianificazione patrimoniale in determinate circostanze.

Cosa attiva un MEC?

Un MEC viene attivato se l'importo in contanti all'interno di una polizza di assicurazione sulla vita permanente supera i limiti legali per essere classificato come assicurazione. Questo limite è fissato di un certo importo al di sotto dell'importo del beneficio in caso di morte della polizza (noto come il corridoio). L'IRS utilizza un test euristico per determinare lo stato MEC. Il test delle sette retribuzioni esamina se i premi pagati durante i primi sette anni di polizza supererebbero l'importo per la polizza da pagare dopo sette anni.