Reddito reale

Qual è il reddito reale?

Il reddito reale è la quantità di denaro che un individuo o un'entità guadagna dopo aver contabilizzato l' inflazione ed è talvolta chiamato salario reale quando si fa riferimento al reddito di un individuo. Gli individui spesso seguono da vicino il loro reddito nominale rispetto a quello reale per avere la migliore comprensione del loro potere d'acquisto.

Capire il reddito reale

potere d'acquisto effettivo di un individuo nel mercato aperto dopo aver tenuto conto dell'inflazione. Sottrae un tasso di inflazione economica per dollaro dal reddito di un individuo,. risultando in genere in un valore inferiore e in una diminuzione del potere di spesa.

Può verificarsi anche una deflazione dei prezzi, che crea un tasso di inflazione negativo. L'inflazione negativa o la deflazione porteranno a un maggiore potere d'acquisto del reddito reale.

Il reddito reale differisce dal reddito nominale,. che non viene adeguato per tenere conto delle fluttuazioni dei prezzi e del costo della vita. Gli individui spesso seguono da vicino il loro reddito nominale rispetto a quello reale per avere la migliore comprensione del loro potere d'acquisto.

Nel complesso, il reddito reale è solo una stima del potere d'acquisto di un individuo poiché la formula per calcolare il reddito reale utilizza un'ampia raccolta di beni che possono o meno corrispondere strettamente alle categorie in cui un investitore spende. Inoltre, le entità potrebbero non spendere tutto il loro reddito nominale, evitando alcuni degli effetti del reddito reale.

Formula del reddito reale

Esistono diversi modi per calcolare il reddito reale. Tre formule di reddito reale di base includono quanto segue:

1. Salari - (salari * tasso di inflazione) = reddito reale

2. Salario / (1 + tasso di inflazione) = reddito reale

3. (1 – Tasso di inflazione) * Salario = reddito reale

Misure sul tasso di inflazione

Tutte le formule reddito reale/salario reale possono integrare una delle numerose misure di inflazione. Tre delle misure di inflazione più popolari per i consumatori includono:

Indice dei prezzi al consumo (CPI)

L' indice dei prezzi al consumo (CPI) CPI misura il costo medio di uno specifico paniere di beni e servizi, inclusi cibo e bevande, istruzione, attività ricreative, abbigliamento, trasporti e cure mediche. Negli Stati Uniti, il Bureau of Labor Statistics (BLS) pubblica i numeri CPI mensilmente e annualmente.

Indice dei prezzi di spesa per consumi personali

L' indice dei prezzi della spesa per consumo personale (PCE) è un secondo indice comparabile dei prezzi al consumo. Include classificazioni leggermente diverse per beni e servizi e presenta anche le proprie modifiche e sfumature metodologiche. L'indice dei prezzi PCE è utilizzato dalla Federal Reserve per misurare l'inflazione dei prezzi al consumo e prendere decisioni di politica monetaria.

Indice dei prezzi del PIL (deflatore)

L'indice dei prezzi del PIL è una delle misure più ampie dell'inflazione poiché considera tutto ciò che è prodotto dall'economia statunitense, escluse le importazioni.

In generale, i tre principali indici dei prezzi riporteranno relativamente lo stesso livello di inflazione. Tuttavia, gli analisti del reddito reale possono scegliere qualsiasi misura dell'indice di prezzo che ritengono più adatta alla loro situazione di analisi del reddito.

Considerazioni speciali per gli investimenti

Molte persone e aziende investono una parte significativa del proprio reddito in prodotti e veicoli di investimento privi di rischio che corrispondono o superano il tasso di inflazione economica per mitigare gli effetti dell'inflazione sul proprio reddito.

Diversi investimenti privi di rischio offrono un rendimento di circa il 2% o più. Questi prodotti includono conti di risparmio ad alto rendimento, conti del mercato monetario, certificati di deposito, buoni del tesoro e titoli protetti dall'inflazione del tesoro (TIPS).

Oltre a ciò, gli investitori potrebbero essere disposti ad assumersi un rischio leggermente maggiore per mantenere il rendimento del proprio reddito pari o superiore all'inflazione. Per gli investitori più sofisticati, le obbligazioni municipali e societarie vengono spesso utilizzate per ottenere rendimenti superiori al 2%, battere l'inflazione e aiutare il reddito a crescere costantemente nel tempo.

Tassi salariali reali

Quando si seguono i salari reali, potrebbero esserci diverse statistiche da considerare. Un tasso salariale reale può essere un calcolo di base del tasso orario, settimanale o annuale di un individuo dopo l'adeguamento per l'inflazione.

Avere un'aspettativa per un salario reale può essere tanto importante quanto un'aspettativa di carriera per un salario nominale.

Rapporti BLS

Il BLS pubblica un rapporto mensile sui guadagni reali, che può essere utile per tenere sotto controllo i tassi di salario reale. Il rapporto "Guadagni reali di maggio 2022", ad esempio, mostra il tasso di retribuzione oraria media reale di tutti i lavoratori intervistati con buste paga non agricole private a $ 10,96 l'ora, con una diminuzione del 2,5% rispetto a maggio 2021.

Il rapporto completo BLS è stato creato utilizzando metodologie speciali. Gli individui che cercano di calcolare il proprio salario reale possono essere meglio serviti adattando le formule di reddito reale di cui sopra alle proprie situazioni individuali.

Formule di reddito reale

Ad esempio, un manager di medio livello con uno stipendio nominale di $ 60.000 all'anno potrebbe seguire l'IPC per calcolare il proprio salario orario, settimanale, mensile e annuale reale. Supponiamo che l'IPC abbia riportato un tasso di inflazione del 2,4%. Utilizzando la semplice formula [salario / (1 + tasso di inflazione) = reddito reale], ciò risulterebbe in un tasso di salario reale approssimativo di $ 58.594, rispetto al periodo in cui sono stati calcolati $ 60.000.

Il calcolo dei salari reali su base oraria, settimanale e mensile può essere più complesso ma comunque tentato. Il manager di medio livello potrebbe dividere il suo salario annuo nominale per il numero di ore, settimane e mesi all'anno con un successivo adeguamento. Per una valutazione mensile, uno stipendio di $ 60.000 all'anno si tradurrebbe in $ 5.000 di retribuzione nominale al mese. Aggiustandolo con la variazione mensile dell'IPC, diciamo di -0,01%, i $ 5.000 avrebbero aumentato il suo potere d'acquisto a $ 5.005.

Altre interpretazioni sul tasso di salario reale potrebbero considerare la percentuale dei salari reali rispetto a quelli nominali o il tasso di crescita dei salari reali rispetto a quelli nominali. Gli indici del costo della vita possono anche fornire informazioni preziose sul salario reale rispetto alle aspettative sul salario nominale. Questi indici vengono utilizzati per apportare modifiche al costo della vita (COLA) per lavoratori, piani assicurativi, piani pensionistici e altro ancora.

Potere d'acquisto

Nel complesso, l'effetto dell'inflazione sui salari influenzerà il potere d'acquisto di un singolo consumatore. Quando i prezzi sul mercato aumentano ma i consumatori ricevono lo stesso salario, si crea una discrepanza, che porta a un effetto sul potere d'acquisto. Questo è il motivo per cui il reddito reale diminuisce quando aumenta l'inflazione e viceversa.

Quando si verifica l'inflazione, un consumatore deve pagare di più per una quantità fissa di beni o servizi. Teoricamente, questo è il motivo per cui gli investitori esperti cercano di detenere una parte significativa del loro reddito in investimenti con un rendimento superiore al 2%. In tal caso, con un'inflazione al 2%, sarebbero in grado di mantenere costante il proprio potere d'acquisto.

Ad esempio, supponiamo che un consumatore spenda circa $ 100 al mese per un totale di $ 1.200 all'anno in cibo durante un anno in cui l'inflazione sta aumentando a un tasso annuo dell'1%. Inoltre, supponiamo che il consumatore non abbia notato alcun cambiamento nei propri salari.

Un consumatore con uno stipendio nominale annuo di $ 60.000 avrebbe perso circa $ 600 di potere d'acquisto in un anno, o un centesimo per dollaro speso, a causa degli effetti dell'inflazione. In termini di acquisti di cibo, ciò significa che la stessa quantità di cibo è costata loro $ 12 in più durante l'anno in corso rispetto all'anno passato. In alternativa, se questo consumatore non segue un budget alimentare rigoroso, probabilmente spenderà circa $ 101 al mese o $ 1.212 per ottenere la stessa quantità di cibo che avrebbe acquistato l'anno precedente.

Mette in risalto

• Gli individui spesso seguono da vicino il loro reddito nominale rispetto a quello reale per avere la migliore comprensione del loro potere d'acquisto.

• Teoricamente, quando l'inflazione è in aumento, il reddito reale e il potere d'acquisto diminuiscono dell'importo dell'inflazione su base per dollaro.

• Il reddito reale differisce dal reddito nominale, che non ha tali rettifiche.

• Il reddito reale, noto anche come salario reale, è la quantità di denaro che un individuo o un'entità guadagna dopo l'adeguamento per l'inflazione.

• La maggior parte dei calcoli del reddito reale si basa sull'inflazione riportata dall'indice dei prezzi al consumo (CPI).