나쁜 은행

배드뱅크란?

불량 은행은 다른 금융 기관의 불량 대출 및 기타 비유동성 보유 자산을 매입하기 위해 설립된 은행입니다. 중요한 부실자산 을 보유하고 있는 기업은 이러한 보유 자산을 시장 가격에 불량 은행에 매각할 것입니다. 이러한 자산을 불량 은행으로 이전함으로써 원래 기관은 대차대조표를 정리할 수 있지만 여전히 감액해야 합니다.

불량 은행 구조는 단일 은행이 아닌 금융 기관 그룹의 위험 자산을 가정할 수도 있습니다.

##배드뱅크 이해하기

나쁜 은행은 일반적으로 오랜 금융 기관이 명성과 지갑을 회복하려고 할 때 위기의 시기에 설립됩니다. 주주와 채권 보유자는 일반적으로 이 솔루션으로 인해 손실을 입지만 예금자는 일반적으로 그렇지 않습니다. 절차의 결과로 지급불능 상태 가 된 은행은 자본 재조정, 국유화 또는 청산될 수 있습니다. 그들이 지급불능 상태가 되지 않는다면, 불량 은행의 관리자들은 새로 인수한 고위험 자산의 가치를 극대화하는 데 전적으로 집중할 수 있습니다.

일부에서는 국가가 부실 대출을 인수하면 은행이 과도한 위험을 감수하도록 조장하여 도덕적 해이 를 초래하는 방식을 강조하면서 불량 은행의 설립을 비판합니다.

McKinsey는 불량 은행에 대한 네 가지 기본 모델을 설명했습니다. 여기에는 다음이 포함됩니다.

• 은행이 손실로부터 포트폴리오의 일부를 보호하기 위해 사용하는 대차대조표상의 보증(종종 정부 보증)

• 은행이 부실 자산을 다른 조직으로 이전하는 동안 특수 목적 법인 (SPE)(일반적으로 정부 지원)

• 은행이 부실자산을 보관할 별도의 단위를 만드는 보다 투명한 내부 구조조정(은행을 위험에서 완전히 격리할 수 없는 솔루션)

• 은행이 부실 자산을 보유하기 위해 새로운 독립 은행을 만들어 특정 위험으로부터 원래 법인을 완전히 분리하는 불량 은행 분사

불량 은행 구조의 예

불량 은행의 잘 알려진 예는 그랜트 스트리트 내셔널 뱅크(Grant Street National Bank)입니다. 이 기관은 Mellon Bank의 부실 자산을 보관하기 위해 1988년에 설립되었습니다.

년 금융 위기 는 일부 세계 최대 기관의 관리자가 부실 자산 분리를 고려하면서 불량 은행 솔루션에 대한 관심을 되살렸습니다.

벤 버냉키 연방준비은행 의장은 서브프라임 모기지 사태 이후 불황에 국영 배드뱅크를 활용하는 방안을 제안했다. 그 목적은 문제 자산 수준이 높은 민간 은행을 정리하고 다시 대출을 시작할 수 있도록 하는 것입니다. 연준이 고려한 대안 전략은 보장된 보험 플랜이었습니다. 이렇게 하면 유해 자산이 은행 장부에 기록되지만 납세자에게 전가되는 대신 은행의 위험이 제거됩니다.

미국 이외의 지역에서는 2009년 아일랜드 공화국이 국가의 재정 위기에 대응하여 불량 은행인 National Asset Management Agency를 설립했습니다.

##하이라이트

• 불량 은행은 다른 금융 기관의 불량 대출 및 기타 비유동 보유를 구매하기 위해 설정됩니다.

• 불량 은행의 예로는 Grant Street National Bank가 있습니다. 불량 은행은 2008년 금융 위기 때도 문제 자산 수준이 높은 민간 기관을 지원하는 방법으로 고려되었습니다.

• 불량 은행에 대한 비평가들은 잘못된 결정이 불량 은행 구제 금융으로 이어질 수 있음을 알고 이 옵션이 은행이 과도한 위험을 감수하도록 부추겨 도덕적 해이를 초래한다고 말합니다.