모기지 서비스 권리(MSR)

모기지 서비스 권리(MSR)란 무엇입니까?

모기지 서비스 권리(MSR)는 기존 모기지 서비스에 대한 권리를 원래 모기지 대출 기관이 모기지 서비스와 관련된 다양한 기능을 전문으로 하는 다른 당사자에게 판매하는 계약을 말합니다.

모기지 서비스 권리(MSR) 이해

MSR은 모기지 기간 동안 정기적으로 처리되는 지속적인 관리 의무가 있습니다. 포함된 공통 권리에는 매월 모기지 지불금을 징수하고, 세금과 보험료를 에스크로에 적립하고, 이자와 원금 부분을 모기지 대출 기관에 전달할 수 있는 권리가 있습니다. 그 대가로 서비스 제공자는 서비스 계약 초기에 수립되고 체결된 계약에 명시된 특정 수수료로 보상을 받습니다 .

모기지 상환 금액, 이자율, 대출 유형 및 기타 요소는 동일하게 유지됩니다. 차용인에 관한 한, 지불금이 송금되는 주소만 변경되며, 대출과 관련하여 질문이 있는 경우 원래 모기지 대출 기관이 아닌 서비스 제공자에게 문의해야 합니다. 귀하의 서비스 제공자는 언제든지 변경할 수 있지만 최소 15일 전에 원래 대출 기관으로부터 통지를 받아야 하며 새로운 서비스 제공자는 권리를 인수한 후 15일 이내에 귀하에게 통지해야 합니다 .

연방 은행법에 따라 금융 기관은 소비자 동의 없이 모기지를 판매하거나 서비스 권리를 다른 기관에 양도할 수 있습니다.

MSR 판매의 예

Sarah는 대출 기관 A로부터 $500,000 모기지를 받았습니다. 그녀는 대출 기관에 매월 원금과 이자를 보냅니다. 3년 후 대출 기관 A는 Sarah의 모기지론에 대한 MSR을 회사 B로 이전하기로 결정했습니다. 계약 조건에 따라 회사 B는 Sarah의 나머지 모기지 지불 을 처리 하기 위해 대출 기관 A로부터 수수료를 받습니다. 그러면 모기지 대출 기관은 MSR이 모기지 지불금을 대출 기관에 전달한다고 가정하는 동안 새로운 모기지를 제공하는 데 더 많은 시간과 돈을 쓸 수 있습니다.

특별 고려 사항

대출 기관은 종종 추가 대출자에게 돈을 대출하기 위한 신용 한도를 확보하는 수단으로 MSR을 판매합니다. 모기지론의 대부분은 15~30년 동안 유효하며 은행은 이 기간 동안 모기지를 요청하는 다른 소비자에게 돈을 빌려주기 위해 수십억 달러가 필요합니다. 우회적으로 MSR을 판매하면 더 많은 사람들이 주택 소유자가 될 수 있습니다. 이러한 권리를 판매하면 수익이 발생하기 때문입니다.

모기지 발생 에 대한 수수료를 부과하고 지불로 인해 월간 이자를 벌어서 돈을 벌고 있습니다. 모기지는 단순히 은행에 더 많은 수익을 가져다주는 추가 자산입니다.

MSR의 역사

MSR 시장은 최근 몇 년 동안 경제 개선, 높은 품질의 모기지 대출, 채무 불이행 감소로 인해 강세를 보였습니다. 헤지 펀드, 은행 및 부동산 투자 신탁 (REIT)은 MSR이 높은 이자를 낼 수 있기 때문에 이러한 자산을 매력적으로 생각합니다. 예를 들어 SunTrust는 견고한 투자 수익률 (ROI) 을 얻기 위한 수단으로 2016년 1분기에 80억 달러의 MSR을 구입했으며 몇 달 만에 MSR 포트폴리오에는 은행이 제공한 대출의 미지급 원금 잔액 11억 2300만 달러가 포함되었습니다. 대출 기관 .

National Mortgage News는 2019년 6월에 MSR이 "지난 5년 동안 가장 실적이 좋은 고정 수입 자산 클래스 중 하나"라고 보도했습니다. 그러나 2018년 10월 이후 중장기 금리가 하락하면서 예상 모기지 선지급 가정이 가속화되면서 MSR의 예상 평균 수명이 상당히 단축되었다고 보고했습니다. 그 결과 "4월부터 5월까지의 MSR 값이 지속적으로(절반) 배수로 떨어졌다"는 사실이 밝혀졌습니다. 하지만 내셔널 모기지 뉴스(National Mortgage News)는 "MSR 구매자의 수요가 여전히 매우 강하며 MSR 가치에 대한 일반적인 합의가 있습니다. "라고 보고합니다.

##하이라이트

• 원 대출자는 이 작업을 수행하기 위해 서비스 제공자에게 수수료를 지불합니다.

• 모기지론에 대해 지불금이 전송되는 주소를 제외하고는 아무 것도 변경되지 않습니다.

• 모기지 서비스 권리는 모기지 발행자가 다른 금융 기관에 판매한 후 지불금을 징수하고 발행자에게 전달하는 등의 작업을 포함하는 모기지 관리를 인수합니다.