Peraturan Penapis

Apakah Peraturan Penapis?

Peraturan penapis ialah strategi dagangan di mana penganalisis teknikal menetapkan peraturan untuk membeli dan menjual pelaburan, berdasarkan peratusan perubahan daripada harga terdahulu. Peraturan penapis biasanya berdasarkan momentum harga, atau kepercayaan bahawa kenaikan harga cenderung untuk terus meningkat dan penurunan harga cenderung untuk terus jatuh. Peratusan kenaikan tertentu mencetuskan belian, manakala peratusan penurunan tertentu mencetuskan jualan.

Walaupun, seorang peniaga boleh membuat keputusan untuk melakukan sebaliknya juga. Ia adalah strategi subjektif, kerana tahap peratusan yang dipilih adalah berdasarkan tafsiran penganalisis mengenai sejarah harga saham.

Memahami Peraturan Penapis

Penganalisis teknikal menggunakan budi bicara mereka apabila menetapkan parameter untuk perdagangan peraturan penapis. Secara amnya, peraturan penapis akan berdasarkan arah aliran sejarah dan corak harga keselamatan yang dikenal pasti daripada carta harga sesuatu aset. Sebagai contoh, seorang peniaga teknikal mungkin menyedari bahawa apabila harga naik 5% dari tahap tertentu, ia cenderung untuk bergerak 10% lagi ke arah yang sama. Oleh itu, peniaga boleh mengambil kesempatan daripada ini dengan menggunakan peraturan penapis dan memerhatikan stok (atau mana-mana aset yang peraturan itu bermanfaat) yang memindahkan 5% daripada harga penutupan sebelumnya,. rendah atau tinggi. Pedagang atau penganalisis juga menentukan harga yang mereka asaskan pergerakan itu, seperti tinggi, rendah atau penutup bar harga,. atau beberapa tahap harga lain yang penting secara teknikal.

Biasanya peratusan akan berdasarkan arah aliran jangka pendek yang sering mengakibatkan pencetus penapis harga untuk sekuriti bergerak antara 1% dan 10%. Tahap mungkin lebih kecil, seperti 0.2% atau 0.5% jika berdasarkan pergerakan harga intrad ay.

Sebagai contoh, di bawah peraturan penapis beli/jual 1%, peniaga membeli saham apabila harganya meningkat 1% di atas penutup sebelumnya (atau rendah atau tinggi) dan menjualnya apabila harganya jatuh 1% di bawah penutup sebelumnya (atau rendah atau tinggi).

Peniaga kemudian juga perlu memutuskan sama ada mereka akan berdagang dalam kedua-dua arah, atas dan bawah, atau hanya dalam satu arah. Sebagai contoh, jika arah aliran meningkat, peniaga mungkin memutuskan untuk membeli apabila harga naik 1%, dan menjual apabila harga turun 1%, tetapi mereka tidak akan menjual pendek apabila ia turun 1%.

Peniaga lain mungkin memutuskan untuk membeli pada kenaikan 1% dan menjual dan pendek pada penurunan 1%. Kemudian pada kenaikan 1%, mereka menutup yang pendek dan pergi panjang lagi. Dalam kes ini, mereka sentiasa mempunyai kedudukan.

Pelaksanaan Peraturan Penapis

Melaksanakan peraturan penapis memerlukan perisian yang menyediakan ciri ini. Secara amnya, perisian atau carta dagangan analisis teknikal boleh ditetapkan untuk memberikan makluman atau melaksanakan dagangan secara automatik berdasarkan keutamaan pelabur.

Sesetengah peniaga boleh memilih untuk perdagangan automatik yang membolehkan mereka memanfaatkan peluang dagangan dengan lebih pantas. Apabila isyarat dicetuskan perisian secara automatik mengambil perdagangan. Dalam situasi lain, peniaga mungkin ingin dimaklumkan tentang perubahan harga untuk membuat keputusan pelaburan mereka sendiri.

Bergantung pada parameter yang ditetapkan, peraturan penapis boleh menghasilkan sejumlah besar dagangan atau sebilangan kecil dagangan setiap hari, minggu, bulan atau tahun. Parameter kecil, seperti 1% akan mencetuskan lebih banyak dagangan daripada penapis 15% atau 20%.

Apabila melakukan sejumlah besar perdagangan, komisen dan saiz kedudukan adalah faktor. Komisen harus cukup rendah, dan saiz kedudukan cukup besar, untuk menampung kos perdagangan yang kerap pada pergerakan harga yang kecil.

Contoh Peraturan Penapis untuk Saham Dagangan Harian

Andaikan seorang peniaga hari berminat untuk menggunakan peraturan penapisan 0.6% di Twitter Inc. (TWTR).

Jika harga bergerak 0.6% daripada ayunan tinggi atau rendah baru-baru ini, peniaga akan masuk ke arah itu. Mereka akan keluar dari kedudukan asal dan kedudukan rizab jika harga bergerak 0.6% ke arah yang bertentangan (dari ayunan tinggi atau rendah). Sebagai penapis lanjut, mereka hanya akan menggunakan strategi antara 9:30 PG dan tengah hari EST. Mana-mana kedudukan terbuka akan keluar pada tengah hari.

Carta menunjukkan cara ini boleh berlaku pada hari apabila saham bergerak melebihi 3% dalam tempoh masa yang dibenarkan.

Dagangan pertama menghasilkan keuntungan 2.29%. Perdagangan kedua menghasilkan keuntungan 0.14%. Perdagangan ketiga menghasilkan keuntungan 0.03%. Ini mengandaikan tiada slip pada pesanan. Komisen juga mesti diambil kira.

Strategi yang dibincangkan adalah untuk tujuan demonstrasi sahaja, dan bukan cadangan atau nasihat.

##Sorotan

Peraturan penapis ialah strategi perdagangan berdasarkan perubahan harga yang telah ditetapkan, biasanya dikira sebagai peratusan.
Peniaga juga mesti menentukan perubahan harga berdasarkan, seperti harga penutupan, pergerakan di atas tinggi atau rendah, atau beberapa tahap harga teknikal penting lain.
Pedagang menentukan perubahan harga yang mereka mahu gunakan berdasarkan menganalisis carta dan menentukan peratusan yang paling sesuai untuk apa yang mereka cuba capai.