Filterregel

Hva er en filterregel?

En filterregel er en handelsstrategi der en teknisk analytiker setter regler for når de skal kjøpe og selge investeringer, basert på prosentvise endringer fra tidligere priser. Filterregelen er generelt basert på prismomentum, eller troen på at stigende priser har en tendens til å fortsette å stige og fallende priser har en tendens til å fortsette å falle. En viss prosentvis økning utløser et kjøp, mens et visst prosentvis fall utløser et salg.

Selv om en næringsdrivende kan bestemme seg for å gjøre det motsatte også. Det er en subjektiv strategi, ettersom det valgte prosentnivået er basert på analytikerens tolkning av en aksjes kurshistorie.

Forstå filterregler

Tekniske analytikere bruker sitt skjønn når de angir parametere for handel med filterregler. Generelt vil filterregler være basert på historiske trender og verdipapirprismønstre identifisert fra prisdiagrammet til en eiendel. For eksempel kan en teknisk trader legge merke til at når prisen stiger 5 % fra et bestemt nivå, har den en tendens til å bevege seg ytterligere 10 % i samme retning. Derfor kan traderen dra nytte av dette ved å bruke en filterregel og se etter aksjer (eller andre eiendeler som regelen er fordelaktig for) som flytter 5 % av en tidligere sluttkurs,. lav eller høy. Handelsmannen eller analytikeren bestemmer også hvilken pris de baserer flyttingen på, for eksempel den høye, lave eller lukkede prisen på en prisbar,. eller et annet teknisk viktig prisnivå.

Vanligvis vil prosentandelen være basert på kortsiktige trender som ofte resulterer i prisfilterutløsere for verdipapirer som beveger seg mellom 1 % og 10 %. Nivåene kan være mindre, for eksempel 0,2 % eller 0,5 % hvis basert på intrad ay prisbevegelser.

Som et eksempel, under en 1% kjøp/salg-filterregel, kjøper en trader en aksje når prisen stiger 1% over en tidligere lukking (eller lav eller høy) og selger den når prisen faller 1% under en tidligere lukking (eller lav eller høy).

Traderen må da også bestemme om de skal handle i begge retninger, opp og ned, eller bare i én retning. For eksempel, hvis trenden er oppe, kan handelsmannen bestemme seg for å kjøpe når prisen går opp 1 %, og selge når prisen faller 1 %, men de vil ikke shortselge når den faller 1 %.

En annen trader kan bestemme seg for å kjøpe med 1 % økning og selge og shorte med 1 % fall. Så ved en stigning på 1%, dekker de det korte og går langt igjen. I dette tilfellet har de alltid en posisjon.

Filterregelimplementeringer

Implementering av filterregler krever programvare som sørger for denne funksjonen. Generelt kan handelsprogramvare eller diagrammer for teknisk analyse settes til å gi varsler eller utføre handler automatisk basert på en investors preferanser.

Noen tradere kan velge automatisert handel som lar dem dra nytte av handelsmuligheter raskere. Når et signal utløses, tar programvaren automatisk handelen. I andre situasjoner kan tradere ønske å bli varslet om prisendringer for å ta sine egne investeringsbeslutninger.

Avhengig av parameterne som er satt, kan en filterregel resultere i et stort antall handler eller et lite antall handler hver dag, uke, måned eller år. Små parametere, som 1 % vil utløse langt flere handler enn et filter på 15 % eller 20 %.

Når du gjør et stort antall handler, er provisjoner og posisjonsstørrelse en faktor. Provisjoner bør være lave nok, og posisjonsstørrelsen stor nok, til å dekke kostnadene ved hyppig handel på små kursbevegelser.

Eksempel på en filterregel for dagshandel med aksjer

Anta at en daytrader er interessert i å bruke en 0,6% filterregel på Twitter Inc. (TWTR).

Hvis prisen beveger seg 0,6 % av en nylig sving høy eller lav, vil traderen gå inn i den retningen. De vil forlate sin opprinnelige posisjon og reservere posisjoner hvis prisen beveger seg 0,6 % i motsatt retning (av en sving høy eller lav). Som et ytterligere filter vil de bare bruke strategien mellom 09:30 og 12 EST. Enhver åpen stilling forlates ved middagstid.

Diagrammet viser hvordan dette kunne ha utspilt seg på en dag da aksjen beveget seg over 3 % i løpet av den tillatte tidsperioden.

Den første handelen resulterer i en gevinst på 2,29%. Den andre handelen resulterer i en fortjeneste på 0,14%. Den tredje handelen resulterer i en fortjeneste på 0,03%. Dette forutsetter ingen glidning på bestillinger. Provisjoner må også tas i betraktning.

Den diskuterte strategien er kun for demonstrasjonsformål, og er ikke en anbefaling eller et råd.

##Høydepunkter

• En filterregel er en handelsstrategi basert på forhåndsbestemte prisendringer, typisk kvantifisert i prosent.

– Den næringsdrivende må også bestemme hva prisendringen er basert på, for eksempel sluttkurser, en flytting over et høyt eller lavt, eller et annet viktig teknisk prisnivå.

• Traderen bestemmer prisendringen de vil bruke basert på å analysere diagrammer og bestemme hvilken prosentandel som fungerer best for det de prøver å oppnå.