Dana Fokus

Apakah Dana Fokus?

Dana terfokus ialah dana bersama yang memegang hanya pelbagai jenis saham atau bon yang agak kecil yang serupa sepanjang beberapa dimensi. Mengikut definisi, dana bersama tertumpu memfokuskan pada bilangan saham yang terhad dalam bilangan sektor yang terhad, dan bukannya memegang gabungan jawatan yang luas atau pelbagai. Dana yang difokuskan cenderung untuk memegang jawatan dalam kira-kira 20-30 syarikat atau kurang, tidak seperti kebanyakan dana yang memegang jawatan di lebih daripada 100 syarikat.

Memahami Dana Fokus

Dana bersama sering dipasarkan sebagai cara yang baik untuk mempelbagaikan portfolio pelaburan. Malah, kebanyakan dana bersama direka bentuk untuk memegang jawatan dalam sejumlah besar syarikat, dengan pelbagai wajaran yang telah ditetapkan,. menjimatkan pelabur daripada masalah memilih setiap keselamatan secara individu. Kepelbagaian ini membolehkan pelabur mendapat akses kepada premium risiko ekuiti sambil meminimumkan risiko dan turun naik.

Walau bagaimanapun, sesetengah pelabur merasakan bahawa kepelbagaian juga boleh mengehadkan pulangan dengan menyebarkan wang daripada beberapa sektor atau syarikat, yang tidak semuanya berkemungkinan mengatasi prestasi pada masa yang sama. Jika pelabur berasa kuat bahawa sektor atau industri tertentu akan mengatasi prestasi tidak lama lagi, mereka boleh meningkatkan pulangan dengan menumpukan pelaburan dalam sektor tersebut.

Banyak sektor ETF mempunyai ciri-ciri dana fokus.

Dana yang difokuskan memperuntukkan pegangan mereka antara bilangan terhad sekuriti yang diselidik dengan teliti. Walaupun mereka tidak mengalami faedah kepelbagaian kerana strategi "mencari kualiti", dana tertumpu bergantung pada kepakaran penyelidikan untuk pemilihan saham di atas purata. Akibatnya, pulangan cenderung lebih tidak menentu. Dana ini juga dikenali sebagai "dana terpelbagai" atau "dana tertumpu."

Contoh Dana Fokus

Dana Saham Fidelity Focused mempunyai strategi pelaburan utama berikut:

• Biasanya melabur sekurang-kurangnya 80% daripada aset dalam saham

• Biasanya melabur terutamanya dalam saham biasa

• Biasanya melabur dalam 30-80 saham

• Melabur dalam penerbit dalam dan luar negara

• Melabur sama ada dalam saham "pertumbuhan" atau saham "nilai" atau kedua-duanya

• Menggunakan analisis asas faktor seperti keadaan kewangan dan kedudukan industri setiap penerbit, serta keadaan pasaran dan ekonomi, untuk memilih pelaburan

Dana Saham Fidelity Focused mempunyai pulangan tahunan 10 tahun sebanyak 10.12%, pada 30 April 2018, berbanding 9.02% untuk penanda arasnya, indeks Standard & Poor's 500. Dana Saham Fidelity Focused mempunyai nisbah perbelanjaan kasar sebanyak 0.57%. 10 pegangan terbesarnya, setakat 30 April 2018 ialah:

• ADOBE SYSTEMS INC.

• SQUARE INC CL A

• S&P GLOBAL INC.

• INTUIT Inc.

• UNION PACIFIC CORP

• MICROSOFT CORP.

• HUMANA INC.

• SCHWAB CHARLES CORP

• PAYPAL HLDGS INC.

• BANK OF AMERICA CORPORATION

Jika digabungkan, sepuluh pegangan ini menyumbang 53.22% daripada jumlah dana.

##Sorotan

• Dana sektor, sebagai contoh, hanya akan memegang saham yang berada dalam segmen industri tertentu dan telah dikaji dengan teliti untuk dimasukkan.

• Dana fokus ialah kategori dana bersama yang melabur dalam sebilangan kecil sekuriti yang masing-masing berkaitan dalam beberapa cara.

• Dana yang difokuskan memberikan pendedahan pasaran yang jelas, bukannya portfolio terpelbagai yang luas.