Anuiti Berindeks

Apakah Anuiti Terindeks?

Anuiti terindeks ialah sejenis kontrak anuiti yang membayar kadar faedah berdasarkan prestasi indeks pasaran tertentu, seperti S&P 500. Ia berbeza daripada anuiti tetap,. yang membayar kadar faedah tetap dan anuiti berubah,. yang mendasarkan kadar faedahnya pada portfolio sekuriti yang dipilih oleh pemilik anuiti. Anuiti terindeks kadangkala dirujuk sebagai anuiti terindeks ekuiti atau anuiti terindeks tetap.

Cara Anuiti Berindeks Berfungsi

Anuiti terindeks menawarkan pemiliknya, atau anuiti,. peluang untuk memperoleh hasil yang lebih tinggi daripada anuiti tetap apabila pasaran kewangan menunjukkan prestasi yang baik. Biasanya, mereka juga menyediakan beberapa perlindungan terhadap penurunan pasaran.

Kadar pada anuiti diindeks dikira berdasarkan keuntungan tahun ke tahun dalam indeks atau purata keuntungan bulanannya dalam tempoh 12 bulan.

Walaupun anuiti diindeks dikaitkan dengan prestasi indeks tertentu, anuiti tidak semestinya akan mendapat faedah penuh daripada sebarang kenaikan dalam indeks tersebut. Satu sebab ialah anuiti yang diindeks sering menetapkan had pada potensi keuntungan pada peratusan tertentu, biasanya dirujuk sebagai "kadar penyertaan." Kadar penyertaan boleh setinggi 100%, bermakna akaun dikreditkan dengan semua keuntungan, atau serendah 25%. Kebanyakan anuiti terindeks menawarkan kadar penyertaan antara 80% dan 90%—sekurang-kurangnya pada tahun-tahun awal kontrak.

Jika indeks saham memperoleh 15%, sebagai contoh, kadar penyertaan 80% diterjemahkan kepada hasil yang dikreditkan sebanyak 12%. Banyak anuiti terindeks menawarkan kadar penyertaan yang tinggi untuk satu atau dua tahun pertama, selepas itu kadarnya menyesuaikan ke bawah.

Hasil dan had kadar

Kebanyakan kontrak anuiti terindeks juga termasuk had hasil atau kadar yang boleh mengehadkan lagi amaun yang dikreditkan ke akaun pengumpulan. Had kadar 7%, sebagai contoh, mengehadkan hasil yang dikreditkan kepada 7% tidak kira berapa banyak indeks saham telah diperolehi. Had kadar biasanya berjulat daripada yang tinggi 15% hingga serendah 4% dan tertakluk kepada perubahan.

Dalam contoh di atas, keuntungan 15% yang dikurangkan dengan kadar penyertaan 80% kepada 12% akan dikurangkan lagi kepada 7% jika kontrak anuiti menetapkan had kadar 7%.

Jika anda membeli-belah untuk anuiti terindeks, tanya tentang "kadar penyertaan" dan had kadarnya. Kedua-duanya boleh mengurangkan potensi keuntungan anda daripada sebarang kenaikan dalam pasaran.

Pada tahun-tahun apabila indeks saham menurun, syarikat insurans mengkreditkan akaun dengan kadar pulangan minimum. Jaminan kadar minimum biasa ialah kira-kira 2%. Ada yang boleh serendah 0% atau setinggi 3%.

Nilai terlaras

Pada selang waktu tertentu, syarikat insurans akan melaraskan nilai akaun untuk memasukkan sebarang keuntungan yang berlaku dalam jangka masa tersebut. Prinsipal, yang dijamin oleh syarikat insurans, tidak pernah merosot dalam nilai melainkan pemilik akaun mengambil pengeluaran. Penanggung insurans menggunakan beberapa kaedah berbeza untuk melaraskan nilai akaun, seperti tetapan semula tahun ke tahun atau tetapan semula titik ke titik, yang menggabungkan pulangan dua tahun atau lebih.

Seperti jenis anuiti lain, pemilik boleh mula menerima pendapatan tetap dengan membatalkan kontrak dan mengarahkan penanggung insurans untuk memulakan fasa pembayaran.

Sorotan

• Anuiti terindeks membayar kadar faedah berdasarkan indeks pasaran tertentu, seperti S&P 500.

• Anuiti diindeks memberi pembeli peluang untuk mendapat manfaat apabila pasaran kewangan menunjukkan prestasi yang baik, tidak seperti anuiti tetap, yang membayar kadar faedah yang ditetapkan tanpa mengira.

• Walau bagaimanapun, peruntukan tertentu dalam kontrak ini boleh mengehadkan potensi peningkatan kepada hanya sebahagian daripada kenaikan pasaran.