Anuidade indexada
O que é uma anuidade indexada?
Uma anuidade indexada é um tipo de contrato de anuidade que paga uma taxa de juros com base no desempenho de um índice de mercado específico, como o S&P 500. Difere das anuidades fixas,. que pagam uma taxa de juros fixa, e das anuidades variáveis,. que baseiam sua taxa de juros em uma carteira de títulos escolhida pelo titular da anuidade. As anuidades indexadas às vezes são chamadas de anuidades indexadas a ações ou indexadas a ações.
Como funcionam as anuidades indexadas
As anuidades indexadas oferecem aos seus proprietários, ou beneficiários,. a oportunidade de obter rendimentos mais elevados do que as anuidades fixas quando os mercados financeiros funcionam bem. Normalmente, eles também fornecem alguma proteção contra quedas do mercado.
A taxa de uma anuidade indexada é calculada com base no ganho ano a ano no índice ou seu ganho médio mensal em um período de 12 meses.
Embora as anuidades indexadas estejam vinculadas ao desempenho de um índice específico, o beneficiário não necessariamente colherá todos os benefícios de qualquer aumento nesse índice. Uma razão é que as anuidades indexadas geralmente estabelecem limites para o ganho potencial em uma certa porcentagem, comumente chamada de "taxa de participação". A taxa de participação pode ser tão alta quanto 100%, o que significa que a conta é creditada com todo o ganho, ou tão baixa quanto 25%. A maioria das anuidades indexadas oferece uma taxa de participação entre 80% e 90% – pelo menos nos primeiros anos do contrato.
Se o índice de ações ganhou 15%, por exemplo, uma taxa de participação de 80% se traduz em um rendimento creditado de 12%. Muitas anuidades indexadas oferecem uma alta taxa de participação no primeiro ano ou dois, após o qual a taxa se ajusta para baixo.
Rendimentos e limites de taxa
A maioria dos contratos de anuidade indexada também inclui um limite de rendimento ou taxa que pode limitar ainda mais o valor creditado na conta de acumulação. Um teto de taxa de 7%, por exemplo, limita o rendimento creditado a 7%, não importa quanto o índice de ações tenha ganho. Os limites de taxa geralmente variam de 15% a 4% e estão sujeitos a alterações.
No exemplo acima, o ganho de 15% reduzido por uma taxa de participação de 80% para 12% seria reduzido ainda mais para 7% se o contrato de anuidade especificar um teto de taxa de 7%.
Se você estiver comprando uma anuidade indexada, pergunte sobre sua "taxa de participação" e limites de taxa. Ambos podem reduzir seus ganhos potenciais de qualquer aumento nos mercados.
Nos anos em que o índice de ações cai, a seguradora credita a conta com uma taxa mínima de retorno. Uma garantia de taxa mínima típica é de cerca de 2%. Alguns podem ser tão baixos quanto 0% ou tão altos quanto 3%.
Valores ajustados
Em intervalos específicos, a seguradora ajustará o valor da conta para incluir qualquer ganho ocorrido naquele período. O principal, que a seguradora garante, nunca diminui de valor, a menos que o titular da conta faça um saque. As seguradoras usam vários métodos diferentes para ajustar o valor da conta, como uma redefinição ano a ano ou uma redefinição ponto a ponto, que incorpora dois ou mais anos de retornos.
Assim como em outros tipos de anuidades, o proprietário pode começar a receber a renda regular anuizando o contrato e orientando a seguradora a iniciar a fase de pagamento.
Destaques
Uma anuidade indexada paga uma taxa de juros baseada em um índice de mercado específico, como o S&P 500.
As anuidades indexadas dão aos compradores a oportunidade de se beneficiarem quando os mercados financeiros funcionam bem, ao contrário das anuidades fixas, que pagam uma taxa de juros definida independentemente.
No entanto, certas disposições desses contratos podem limitar o potencial de alta a apenas uma parte da alta do mercado.
