Dana Indeks Tilt Hasil

Apakah Dana Indeks Tilt Hasil?

Dana indeks kecondongan hasil ialah jenis dana yang melabur dalam saham atau sekuriti yang mencerminkan pegangan indeks pasaran tetapi mengandungi wajaran yang lebih tinggi ke arah pelaburan yang memberi hasil yang lebih tinggi. Dana indeks kecondongan hasil boleh menjadi dana bersama,. iaitu sekumpulan sekuriti yang diuruskan secara aktif oleh pengurus portfolio atau dana.

Dana indeks kecondongan hasil juga boleh menjadi dana dagangan bursa (ETF), yang hanya mencerminkan indeks saham.

Cara Dana Indeks Tilt Hasil Berfungsi

Biasanya, dana indeks akan mengandungi semua saham indeks saham tertentu, seperti Indeks Standard & Poor's 500 (S&P 500). Pelabur tidak boleh membeli indeks semata-mata, kerana ia hanyalah mekanisme penjejakan yang mengandungi koleksi saham yang direka untuk memberikan pelabur arah aliran keseluruhan bagi saham tersebut.

Sebaliknya, pelabur perlu membeli dana yang mengandungi semua saham tersebut dalam indeks. Sebagai contoh, terdapat ETF yang mengandungi kesemua 500 saham dalam S&P 500. Walau bagaimanapun, jika pelabur ingin memiliki indeks, sambil meningkatkan pulangan mereka, mereka boleh melabur dalam dana kecondongan.

Dana condong mengandungi semua saham indeks penanda aras tetapi dipertingkatkan dengan pelaburan yang mencondongkan dana ke arah strategi pelaburan atau matlamat kewangan tertentu. Sebagai contoh, banyak saham membayar dividen,. yang biasanya pembayaran tunai yang dibayar kepada pelabur sebagai ganjaran untuk memiliki saham. Dana condong mungkin mencerminkan indeks tetapi juga mengandungi lebih banyak saham saham yang membayar dividen tinggi.

Pemberat Dana Indeks Tilt Hasil

Dana indeks kecondongan hasil meningkatkan pendapatan dana indeks standard dengan menimbang pegangannya terhadap saham yang membayar dividen yang lebih tinggi. Dalam erti kata lain, saham pembayar dividen yang menarik diberikan wajaran portfolio yang lebih besar, menjadikan ia mewakili lebih banyak portfolio dana berbanding dalam indeks standard. Hasil dana "condong" disebabkan oleh wajaran yang lebih berat ke arah itu.

Dengan cara ini, dana condong ke arah memperoleh pendapatan dividen yang lebih tinggi daripada biasa, di samping mengekalkan strategi pelaburan keseluruhan untuk memiliki indeks penanda aras.

Manfaat Dana Indeks Tilt Hasil

Dana indeks kecondongan hasil membolehkan dana dapat mengatasi prestasi daripada dana garis dasar. Selain itu, banyak saham yang membayar dividen adalah daripada syarikat yang sudah mantap kerana mereka perlu menjana pendapatan yang konsisten untuk bersaing dengan pembayaran dividen suku tahunan.

Akibatnya, dana yang condong ke arah syarikat yang membayar dividen juga boleh meningkatkan pulangan daripada pelaburan dalam dana itu kerana ia mempunyai wajaran berlebihan dengan syarikat yang lebih menguntungkan.

Memandangkan strategi pelaburan dana indeks kecondongan hasil menggunakan indeks penanda aras garis dasar, dana dipelbagaikan, bermakna dolar yang dilaburkan tersebar di banyak syarikat. Kepelbagaian ini mengurangkan risiko kerugian jika beberapa syarikat dalam dana mengalami masalah kewangan. Syarikat-syarikat lain yang selebihnya masih boleh mengatasi prestasi,. yang sebahagiannya mengimbangi seretan ke atas dana daripada yang berprestasi rendah.

Memandangkan dana hanya condong ke arah saham yang membayar dividen, dana boleh terus sejajar dengan hala tuju pasaran keseluruhan, sambil meningkatkan pendapatan dividen dengan sedikit risiko tambahan.

Jika dana indeks kecondongan hasil mempunyai gabungan pelaburan yang betul, ia boleh memberikan pelabur hasil yang dipertingkatkan bersama-sama dengan keselamatan yang datang dengan melabur dalam dana indeks.

Dana Indeks Tilt Hasil dan Cukai

Struktur dana indeks kecondongan hasil boleh menawarkan beberapa faedah cukai untuk pelabur yang mencari cara untuk meminimumkan liabiliti cukai yang berkaitan dengan pegangan mereka. Pembayaran dividen yang dikeluarkan kepada pemegang saham boleh dikenakan cukai dua kali. Ini bermakna mereka dikenakan cukai sekali di peringkat korporat dan sekali lagi di peringkat pemegang saham. Jadi pelabur pada dasarnya membayar cukai pendapatan dua kali pada jumlah pendapatan tunggal yang sama.

Penyokong struktur percukaian ini melihatnya sebagai satu cara untuk memastikan orang kaya membayar bahagian mereka yang saksama, dan tidak boleh menjadi kaya daripada pendapatan pelaburan mereka tanpa membayar jumlah cukai yang mencukupi sebagai balasan. Pihak penentang pula berpendapat bahawa cukai dua peringkat ini adalah tidak adil dan mengenakan penalti tambahan kepada pelabur yang berjaya.

Strategi Perlindungan Cukai

Disebabkan kesan cukai berganda, sesetengah pelabur berpendapat bahawa pasaran mesti menilai harga saham saham hasil tinggi pada sedikit diskaun kepada saham lain, supaya dapat memberikan pulangan yang lebih tinggi ke atas saham hasil tinggi untuk mengimbangi kesan cukai yang negatif. Teorinya ialah pelabur yang mampu membeli dana indeks kecondongan hasil dalam akaun pelaburan terlindung cukai— seperti akaun persaraan —mungkin boleh mengatasi prestasi indeks kerana mereka menerima manfaat penilaian yang sepatutnya tetapi terlindung daripada cukai ke atas. dividen yang mereka terima.

IRA Roth dibiayai dengan dolar selepas cukai—ini bermakna sumbangan tidak boleh ditolak cukai, tetapi sebaik sahaja anda mula mengeluarkan dana, wang itu bebas cukai.

Strategi ini akan menjadi pilihan yang berpotensi pintar untuk pelabur canggih yang memahami butiran rumit struktur ini, biasa dengan peraturan cukai yang terlibat, atau mempunyai penasihat kewangan yang mahir dalam kod cukai.

Cara Melabur dalam Dana Indeks Tilt Hasil

Pelabur akan mendapati bahawa strategi berfaedah cukai untuk memegang dana indeks kecondongan hasil dalam akaun terlindung cukai bermakna mereka akan membeli jenis dana ini sebagai ETF. Pelabur akan membeli ETF melalui penjaga yang menguruskan akaun terlindung cukai mereka seperti Schwab, Fidelity, atau mungkin penasihat robo.

Dari sudut itu, keselamatan dibeli dan semua pelabur perlu lakukan ialah membiarkan strategi dividen berkembang dalam akaun mereka. Akaun berfaedah cukai biasa yang boleh menggunakan strategi ini ialah Roth IRA. Ramai pelabur akan memilih untuk membeli dana ini melalui akaun pembrokeran mereka dan bukannya dengan dana secara langsung, kerana dana indeks yang mereka ingin beli biasanya hanya sebahagian daripada portfolio mereka. Mempunyai akaun pembrokeran membolehkan kepelbagaian pembelian yang lebih besar berbanding melabur dengan dana secara langsung, walaupun selalunya dengan kos yuran tambahan, seperti komisen perdagangan.

Garisan bawah

Dana indeks kecondongan hasil boleh menjadi cara terbaik untuk pelabur menjejaki indeks sambil turut mengejar matlamat strategi berasaskan dividen. Jenis dana ini menawarkan sifat mengelak risiko yang wujud dalam kepelbagaian sambil memberikan kecenderungan, atau kecondongan, terhadap syarikat-syarikat yang menghasilkan dividen tetap. Pelabur yang ingin melabur semula pertumbuhan dividen kembali ke dalam portfolio mereka, seperti dengan pelan pelaburan semula dividen (DRIP), harus mempertimbangkan dana condong untuk memenuhi objektif pelaburan mereka.

##Sorotan

Pelaburan dana indeks kecondongan hasil dalam saham yang mencerminkan pegangan indeks tetapi mengandungi wajaran yang lebih tinggi ke arah pelaburan hasil yang tinggi.
Pelabur yang mempertimbangkan untuk melabur dalam dana kecondongan hasil harus memastikan mereka memahami implikasi cukai dan membeli dana dalam akaun yang paling berfaedah.
Memandangkan dana indeks kecondongan hasil menggunakan indeks penanda aras garis dasar, dana dipelbagaikan, mengurangkan risiko kerugian sambil meningkatkan pendapatan.
Dana akan menjejaki indeks pendasarnya dengan teliti tetapi tidak akan sepadan dengan indeks secara sama.
Dana indeks kecondongan hasil meningkatkan hasil dana indeks standard dengan menimbang pegangannya terhadap saham yang menawarkan hasil dividen yang lebih tinggi.

##Soalan Lazim

Adakah saya Mendapat Dividen Daripada Dana Indeks?

Dana indeks tertentu membayar dividen kerana dana menerima dividen daripada saham yang mereka pegang dalam dana. Orang lain akan melabur semula dividen ke dalam dana mereka dan walaupun pelabur yang memegang saham dalam dana indeks tidak akan menerima dividen sebenar, pelaburan semula akan jelas dalam kenaikan harga saham dana.

Bolehkah Anda Kehilangan Semua Wang Anda dalam Dana Indeks?

Hampir mustahil untuk kehilangan semua wang anda dalam dana indeks. Untuk ini berlaku, setiap saham yang terdiri daripada dana perlu pergi ke sifar. Bukan itu sahaja, malah pemilik dana perlu mengisytiharkan muflis dan tidak boleh menjual mana-mana aset mereka untuk membayar balik pemegang dana. Kedua-dua senario ini tidak mungkin berlaku.

Apakah Dana Hasil Dividen?

Dana hasil dividen ialah dana yang menjejaki indeks syarikat yang mempunyai sejarah membayar dividen yang kerap dan tinggi. Dana ini akan berusaha untuk mencerminkan prestasi indeks asas. Pelabur yang memilih strategi berasaskan dividen akan sangat bergantung pada dana ini untuk teras portfolio pelaburan mereka.

Apakah ROI yang Baik untuk Dana Indeks?

Terdapat pertimbangan cukai apabila menggunakan dana indeks, serta nisbah perbelanjaan, yang boleh memakan pulangan pelaburan (ROI). Dana indeks tidak semestinya memberikan pulangan tertinggi, tetapi ini datang dengan faedah kepelbagaian. Kepelbagaian mengurangkan beberapa aspek risiko dan dianggap sebagai satu kemestian dalam mana-mana portfolio pelaburan.