Betalingsmulighed ARM
Hvad er en betalingsmulighed ARM?
En betalingsmulighed ARM er et månedligt justeret rentetilpasningslån (ARM),. som giver låntageren mulighed for at vælge mellem flere månedlige betalingsmuligheder, herunder følgende:
En 30 eller 40-årig fuldt amortiserende betaling
En 15-årig fuldt amortiserende betaling
En afdragsfri betaling
En minimumsbetaling eller en betaling på ethvert beløb, der er større end minimumsbetalingen
Minimumsbetalingsmuligheden beregnes ud fra en indledende midlertidig startrente. Mens denne midlertidige startrente er i kraft, er dette den eneste tilgængelige betalingsmulighed. Det er en fuldt amortiserende betaling. Efter at den midlertidige startrente udløber, forbliver minimumsbetalingsbeløbet en månedlig betalingsmulighed; Men når der foretages en betaling, som er mindre end den planlagte afdragsfrie betaling, oprettes der udskudte renter.
Forstå betalingsmulighed ARM
Betalingsmuligheder ARM'er har en stor risiko for betalingschok. De månedlige betalinger kan stige af flere årsager, herunder en ikke-planlagt omarbejdning, når en negativ amortiseringsgrænse er nået. Den fuldt indekserede rente er vigtig i denne beregning. Satsen for negativ amortisering er en funktion af den afdragsfrie betaling (baseret på den fuldt indekserede rentesats) og minimumsbetalingen. Hvis den fuldt indekserede rente stiger væsentligt, stiger den negative amortiseringssats, når minimumsbetalingen er foretaget, hvilket øger sandsynligheden for, at den negative afdragsgrænse nås, og realkreditlånet omformes.
Forbehold om betalingsmulighedsarme
For at undgå en væsentlig forøgelse af gælden på et realkreditlån, skal låntager nøje vælge den afdragsstruktur, han/hun ønsker at anvende med en betalingsmulighed ARM. Mens de var populære i optakten til realkreditkrisen, fik betalingsmuligheden ARMs senere kritik. Arten af denne type realkreditlån tillod låntagere at foretage mindre betalinger, som de troede, de kunne imødekomme, men den samlede gæld på realkreditlånet fortsatte med at vokse frem for at mindske saldoen.
Efter realkreditkrisen slog til, kom det frem, at nogle långivere tilbød betalingsmuligheder ARM'er til låntagere, som ellers ikke var kvalificerede til at købe de boliger, de brugte denne finansiering til. Selvom disse realkreditlån kunne dække boligernes salgspriser - den måde, hvorpå gælden kunne eskalere, hvis låntageren ikke afbetalte renterne samt reducere hovedstolen, betød, at uundgåeligt - ville låntagere, der ikke havde råd til gælden, gå i misligholdelse.
Der er fordele ved betalingsmulighedsarme, især for ejendomsspekulanter, der ønsker at foretage kortsigtede investeringer i ejendom, især hvis de har til hensigt at renovere og sætte ejendommen tilbage på markedet på kort tid.
