Delt nationalt kreditprogram
Hvad er det fælles nationale kreditprogram?
Styrelsesrådet for US Federal Reserve System, Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC) og Office of the Comptroller of the Currency (OCC) dannede det fælles nationale kreditprogram i 1977 for at give en effektiv og konsekvent gennemgang og klassificering af store syndikerede lån. Et syndikeret lån er et lån, som en gruppe långivere, der arbejder sammen, yder til en enkelt låntager.
Forståelse af det fælles nationale kreditprogram
Det fælles nationale kreditprogram søger at analysere kreditrisici,. tendenser og risikostyringsmetoder blandt de største og mest indviklede lån, der udstedes i fællesskab af forskellige låneinstitutioner. Målet er at sikre, at alle syndikerede lån behandles på samme grundlag, samt at forbedre effektiviteten, når det kommer til kreditrisikoanalyse og klassificering, som deles mellem finansielle institutioner.
De agenturer, der styrer programmet, påbegyndte en halvårlig SNC-eksamensplan i 2016. Disse SNC-gennemgange er planlagt til årets første og tredje kvartal. Afhængigt af låneinstituttet vil nogle banker blive revideret én gang årligt og andre to gange årligt.
Det fælles nationale kreditprogram ser på lån og eventuelle aktiver, der tages som gæld,. der er vurderet til $100 millioner eller højere. Gælden skal udstedes af mindst tre separate institutioner, og disse institutioner skal være under føderalt tilsyn.
Delt nationalt kreditprogram og syndikerede lĂĄn
Hovedmålet med syndikeret udlån er at sprede risikoen for en låntagers misligholdelse på tværs af flere långivere. Disse långivere kan være banker eller institutionelle investorer (individer med høj nettoformue, pensionsfonde og hedgefonde). Fordi syndikerede lån har en tendens til at være meget større end almindelige banklån, kan risikoen for, at selv en enkelt låntager misligholder, lamme en enkelt långiver.
For at nedbryde syndikerede lån endnu mere er disse strukturer også almindelige i det gearede buyout -fællesskab. Et gearet buyout er erhvervelsen af en anden virksomhed, der bruger en betydelig mængde gæld til at dække de oprindelige omkostninger ved erhvervelsen. Aktiverne i den virksomhed, der erhverves, bruges ofte som sikkerhed for lånene, sammen med aktiverne i den overtagende virksomhed. Målet med et gearet buyout er at give virksomheder mulighed for at foretage store opkøb uden at binde en stor kapital.
På grund af kompleksiteten involveret i syndikerede lån søger det fælles nationale kreditprogram at sikre bedste praksis blandt institutioner og at sikre mod eventuelle problemer, der kan være til skade for de finansielle markeder som helhed.
Resultater af delt nationale kreditprogram 2019
Porteføljen i 2019 af det fælles nationale kreditprogram bestod af 5.474 låntagere til en værdi af 4,8 billioner USD, stigende fra 4,4 billioner USD i 2018. Den største indehaver af porteføljen var amerikanske banker med 44,4 % efterfulgt af udenlandske banker og derefter andre finansielle institutioner , såsom hedgefonde og forsikringsselskaber. Konsensus i rapporten var, at kreditrisikoen blandt gearede udlån forblev høj, hvilket indikerer, at långivere har mindre beskyttelse, mens risici er steget. Og selvom långivere har implementeret politikker for at beskytte mod denne risiko, er mange af disse politikker ikke blevet testet for en økonomisk afmatning.
Lånene i programmet er klassificeret efter deres risikoniveau; særlig omtale, substandard, tvivlsom eller tab. De sidste tre kategorier angiver lån med dårlig ydeevne og betegnes som "klassificeret". Lån, der faldt under "pass"-niveauet, udgjorde 6,9 % af den samlede portefølje. Dette var en stigning fra 6,7 % i forhold til 2018. Den samlede vækst i porteføljen kom dog fra transaktioner i investeringsgrad.
##Højdepunkter
Det fælles nationale kreditprogram blev oprettet af offentlige myndigheder for at give en effektiv og konsekvent gennemgang og klassificering af store syndikerede lån.
Det fælles nationale kreditprogram søger at sikre, at alle lån behandles ens, og at forbedre effektiviteten af kreditrisikoanalyse og -klassificering.
Lån og enhver anden gæld til en værdi af $100 millioner eller højere, udstedt af mindst tre långivere, der er under føderalt tilsyn, falder ind under det fælles nationale kreditprogram.
MĂĄlet er at analysere kreditrisici, trends og risikostyringsmetoder blandt store syndikerede lĂĄn og de finansielle institutioner, der skaber dem.
Amerikanske banker konsoliderede den højeste procentdel af forpligtelser i den fælles nationale kreditprogramportefølje med 44,4 % af porteføljen.
Den delte nationale kreditprogramgennemgang for 2019 så en stigning i låntagere og værdiansættelser af lån, ligesom det blev fastslået, at kreditrisici forbliver høje med færre beskyttelser for långivere.
