Spread-Load kontraktuel plan
Hvad er en Spread-Load Contractual Plan?
En spread-load kontraktuel plan spreder en investeringsforenings salgsgebyr eller belastning over en periode. Det er en gebyrbetalingsstruktur, der gælder for investeringsforeninger, hvor salgsafgiften eller provisionen (belastningen) ikke er fuldt ud betalt på det tidspunkt, hvor investoren første gang bidrager med midler til investeringsforeningen. I stedet er investeringsfondsbelastningen spredt over en længere periode.
ForstĂĄelse af Spread-Load kontraktuelle planer
En spread-load kontraktlig plan tillader, at større dele af investorens oprindelige bidrag til kontoen kan anvendes på faktiske investeringer i stedet for salgsomkostninger. Ved at gøre det er investoren i stand til at opnå en relativt større position i investeringsforeningen på forhånd, selvom det fremtidige bidrag vil være mindre.
En kontraktlig plan er en unik type købsplan for investeringsforeninger. Disse planer kræver, at investoren forpligter sig til at købe et fastsat dollarbeløb, f.eks. $10.000, og at foretage betalinger mod dette beløb over tid. Planen kræver normalt, at betalinger foretages månedligt i et fast beløb over en 10- til 15-årig tidsramme. Til gengæld udsteder investeringsforeningsselskabet tillidsbeviser for deres interesse i aktierne.
Den maksimalt tilladte salgsafgift i løbet af planens levetid er 9 %. Der er dog to forskellige typer "belastningsplaner" tilladt. Bemærk, at under en af disse planer foretages en fuld tilbagebetaling af alle salgsomkostninger, hvis investoren annullerer inden for 45 dage efter start.
Frontend Load Plan
I en front-end-belastningsplan kan op til 50 % af det første års betalinger påføres salgsafgiften. Hvis investoren annullerer inden for 18 måneder efter start, består hans eller hendes tilbagebetaling af aktiernes indre værdi plus alle betalte salgsgebyrer minus 15 % af de samlede betalinger.
Spread-Load Plan
For en spread-load-plan**,** må der ikke gælde mere end 20 % af et års betalinger for salgsomkostninger, og der må ikke trækkes mere end 16 % i gennemsnit over de første fire år for salgsomkostninger. Tilbagebetalinger (efter 45 dage) består kun af NAV; der er ingen tilbagebetaling af salgsomkostninger.
Der opkræves også et depotgebyr (ud over salgsafgiften), da der er øgede depot- og regnskabsfunktioner i denne type plan. Betalinger fra investoren deponeres hos depotbanken (eller administratoren).
Andre vigtige funktioner i kontraktlige planer omfatter:
Der kræves to typer prospekter - et for hver underliggende fond og et specifikt for vilkårene i selve kontraktplanen.
Engangskøb kan være tilladt.
Udbytte og kursgevinster geninvesteres automatisk til NAV.
Breakpoints er tilgængelige baseret på de planlagte betalinger.
##Højdepunkter
En spread-load kontraktuel plan spreder en investeringsforenings salgsgebyr eller belastning over en periode.
To typer "belastningsplaner" er tilladt: front-end-lastplaner, hvor op til 50 % af det første års betalinger kan gælde for salgsafgiften, og spread-load-planer, hvorunder mindre end 20 % af et års betalinger kan gælde for salgsomkostninger.
En spread-load er en betalingsstruktur for investeringsgebyrer, hvor salgsafgiften eller provisionen (belastningen) ikke betales fuldstændigt ved en første investering i investeringsforeningen.
