Livrente

Hva er annuitisering?

Annuitisering er prosessen med å konvertere en livrenteinvestering til en serie periodiske inntektsbetalinger. Livrenter kan gis livrente for en bestemt periode eller for livrentemottakerens liv. Livrenteutbetalinger kan bare ytes til livrentemottakeren eller til livrentemottakeren og en gjenlevende ektefelle i en felles livsordning. Annuitanter kan sørge for at begunstigede får en del av livrentesaldoen ved deres død.

Forstå Annuitisering

Konseptet med annuitisering dateres tilbake århundrer, men livsforsikringsselskaper formaliserte det til en kontrakt som ble tilbudt publikum på 1800-tallet.

Enkeltpersoner kan inngå en kontrakt med et livsforsikringsselskap som innebærer utveksling av et engangsbeløp av kapital for et løfte om å foreta periodiske utbetalinger for en spesifisert periode eller for livet til personen som er livrentemottakeren.

Hvordan annuitisering fungerer

Ved mottak av engangsbeløpet foretar livsforsikringsselskapet beregninger for å bestemme annuitetsbeløpet. Nøkkelfaktorene som brukes i beregningen er livrentens nåværende alder, forventet levealder og den anslåtte renten forsikringsgiveren vil kreditere livrentebalansen. Den resulterende utbetalingssatsen fastsetter inntektsbeløpet som forsikringsgiveren vil betale der forsikringsgiveren vil ha returnert hele annuitetssaldoen pluss renter til livrentemottakeren ved slutten av betalingsperioden.

Betalingsperioden kan være en spesifisert periode eller forventet levetid for investoren. Hvis forsikringsselskapet fastslår at investorens forventede levetid er 25 år, blir det betalingsperioden. Den vesentlige forskjellen mellom å bruke en spesifisert periode versus en livstidsperiode er at hvis livrentemottakeren lever utover forventet levealder, må livsforsikringsselskapet fortsette utbetalingene til livrentemottakerens død. Dette er forsikringsaspektet ved en livrente der livsforsikringsselskapet påtar seg risikoen for forlenget levetid.

Livrentebetalinger basert på et singelliv

Livrenteutbetalinger basert på et enkelt liv opphører når livrentebæreren dør, og forsikringsgiveren beholder den gjenværende livrentebalansen. Når utbetalingene er basert på felles liv, fortsetter utbetalingene til den andre livrentemottakerens død. Når et forsikringsselskap dekker felles liv, reduseres beløpet på livrenteutbetalingen for å dekke risikoen for lang levetid.

Annuitanter kan utpeke en mottaker for å motta livrentesaldoen gjennom et refusjonsalternativ. Annuitanter kan velge refusjonsalternativer for ulike tidsperioder, der mottakeren vil motta inntektene hvis døden inntreffer. For eksempel, hvis en annuitant velger et refusjonsalternativ for en periode på 10 år, må dødsfall inntreffe innen den 10-årsperioden for at forsikringsgiveren skal betale tilbakebetalingen til mottakeren. En annuitant kan velge et livstidsrefusjonsalternativ, men lengden på refusjonsperioden vil påvirke utbetalingssatsen. Jo lengre refusjonsperioden er, desto lavere er utbetalingssatsen.

Endringer i livrenter i pensjonskontoer

I 2019 vedtok den amerikanske kongressen SECURE Act, som gjorde endringer i pensjonsordninger, inkludert de som inneholder livrenter. Den gode nyheten er at den nye kjennelsen gjør livrenter mer bærbare. For eksempel, hvis du bytter jobb, kan 401(k) annuitet fra den gamle jobben rulles over til 401(k)-planen på den nye jobben.

Imidlertid fjernet SECURE Act noen av de juridiske risikoene for pensjonsordninger. Kjennelsen begrenser muligheten for kontoinnehavere til å saksøke pensjonsordningen hvis den ikke betaler livrenteutbetalingene - som i tilfelle av konkurs. Merk at en trygg havn-bestemmelse i SECURE Act forhindrer at pensjonsordninger (og ikke livrenteleverandører) blir saksøkt .

SECURE Act eliminerte også strekningsbestemmelsen for de mottakerne som arver en IRA. I tidligere år kunne en mottaker av en IRA strekke ut de nødvendige minimumsutbetalingene fra IRA over levetiden, noe som bidro til å strekke ut skattebyrden.

Med den nye kjennelsen må mottakere som ikke er ektefelle, distribuere alle midlene fra den arvede IRA innen 10 år etter eierens død. Det er imidlertid unntak fra den nye loven. Denne artikkelen er på ingen måte en omfattende gjennomgang av SECURE Act. Som et resultat er det viktig for investorer å konsultere en finansiell profesjonell for å gjennomgå de nye endringene i pensjonskontoer, livrenter og deres utpekte begunstigede.

##Høydepunkter

• Livrenter kan gis livrente for en bestemt periode eller for livrentemottakerens liv.

• Annuitanter kan sørge for at begunstigede får en del av livrentesaldoen ved deres død.

• Annuitisering er prosessen med å konvertere en annuitetsinvestering til en serie med periodiske inntektsbetalinger.

• Livrenteutbetalinger kan bare ytes til livrentemottakeren eller til livrentemottakeren og en gjenlevende ektefelle i en felles livsordning.