Risikoprofil

Hva er en risikoprofil?

En risikoprofil er en evaluering av en persons vilje og evne til å ta risiko. Det kan også referere til truslene som en organisasjon er utsatt for. En risikoprofil er viktig for å bestemme en riktig investeringsaktivallokering for en portefølje. Organisasjoner bruker en risikoprofil som en måte å redusere potensielle risikoer og trusler på.

Forstå risikoprofil

En risikoprofil identifiserer det akseptable risikonivået en person er forberedt og i stand til å akseptere. Et selskaps risikoprofil forsøker å bestemme hvordan en vilje til å ta på seg risiko (eller en aversjon mot risiko) vil påvirke en overordnet beslutningsstrategi. Risikoprofilen for en person bør avgjøre vedkommendes vilje og evne til å ta på seg risiko. Risiko i denne forstand refererer til porteføljerisiko.

Risiko kan betraktes som avveiningen mellom risiko og avkastning, det vil si avveiningen mellom å tjene høyere avkastning eller ha en lavere sjanse for å tape penger i en portefølje.

Villighet til å ta på seg risiko refererer til en persons risikoaversjon. Hvis en person uttrykker et sterkt ønske om å ikke se verdien av kontoen falle og er villig til å gi avkall på potensiell kapitalvekst for å oppnå dette, vil denne personen ha lav vilje til å ta på seg risiko og være risikovillig.

Omvendt, hvis en person uttrykker et ønske om høyest mulig avkastning – og er villig til å tåle store svingninger i verdien av kontoen for å oppnå det – vil denne personen ha en høy risikovillighet og er en risikosøker.

Evnen til å ta risiko vurderes gjennom en gjennomgang av en persons eiendeler og forpliktelser. En person med mange eiendeler og få forpliktelser har høy evne til å ta på seg risiko. Motsatt har en person med få eiendeler og høye forpliktelser lav evne til å ta på seg risiko. For eksempel har en person med en godt finansiert pensjonskonto, tilstrekkelig nødsparing og forsikringsdekning, og ytterligere sparing og investeringer (uten boliglån eller personlige lån) sannsynligvis en høy evne til å ta på seg risiko.

Vilje og evne til å ta risiko stemmer kanskje ikke alltid. For eksempel kan individet i eksemplet ovenfor med høye eiendeler og lav forpliktelse ha høy evne til å ta på seg risiko, men kan også være konservativ av natur og uttrykke lav vilje til å ta på seg risiko. I dette tilfellet er viljen og evnen til å ta risiko forskjellig og vil påvirke den endelige porteføljekonstruksjonsprosessen.

Spesielle hensyn

Risikoprofiler kan opprettes på flere måter, men start generelt med et risikoprofilspørreskjema. Alle risikoprofilspørreskjemaer scorer et individs svar på ulike utdypingsspørsmål for å komme opp med en risikoprofil, som senere brukes av finansielle rådgivere (både menneskelige og virtuelle) for å hjelpe med å forme en persons porteføljeaktivallokering. Denne aktivaallokeringen vil direkte påvirke risikoen i porteføljen, så det er viktig at den stemmer godt overens med den enkeltes risikoprofil.

En risikoprofil illustrerer også risikoene og truslene en organisasjon står overfor. Det kan inkludere sannsynligheten for resulterende negative effekter og en oversikt over de potensielle kostnadene og avbruddsnivået for hver risiko. Det er i et selskaps beste interesse å være proaktiv når det gjelder risikostyringssystemer. Noen risikoer kan minimeres hvis de er riktig redegjort for. Selskaper oppretter ofte en compliance-avdeling for å hjelpe til med slike bestrebelser. Overholdelse bidrar til å sikre at selskapet og dets ansatte følger regulatoriske og etiske prosesser. Mange selskaper ansetter uavhengige revisorer for å hjelpe til med å oppdage eventuelle risikoer slik at de kan håndteres på riktig måte før de blir eksterne problemer.

Unnlatelse av å minimere risiko kan føre til en negativ konsekvens. For eksempel, hvis et legemiddelfirma ikke tester den nye behandlingen på riktig måte gjennom de riktige kanalene, kan det skade publikum og føre til juridiske og økonomiske skader. Unnlatelse av å minimere risiko kan også gjøre selskapet utsatt for en fallende aksjekurs, lavere inntekter, et negativt offentlig image og potensiell konkurs.

Høydepunkter

– En risikoprofil er en evaluering av en persons vilje og evne til å ta risiko.

• Organisasjoner bruker en risikoprofil som en måte å redusere potensielle risikoer og trusler på.

– En risikoprofil er viktig for å bestemme en riktig investeringsaktivallokering for en portefølje.