Ågerlover

Hvis du er en av de mange amerikanerne som har en saldo på kredittkortet ditt, bør du holde et øye med kortets rentesats for å styre hvor mye du betaler utstederen din for å bruke kortet.

Det du kanskje ikke vet er at på føderalt nivå er det ingen maksimal rente et kredittkortselskap kan kreve. Kortholdere kan imidlertid finne litt sikkerhet i KORTloven og ågerlover, som setter rentegrenser på stat-til-stat-basis.

Er det en maksimal rente for kredittkort?

Det korte svaret på dette spørsmålet er "nei". Det lengre svaret er imidlertid "det er komplisert."

Dette er på grunn av loven om kredittkortansvar, ansvar og offentliggjøring,. ellers kjent som KORT-loven. KORTloven ble signert i loven i 2009. Loven ble satt på plass for å gi kortbrukere beskyttelse og større avsløringer knyttet til fakturautskrifter, renter, forfallsdatoer og straffer for kredittkort.

KORTloven gjorde det slik at kortutstedere må være mer transparente om introduksjonsrenter, og påbyr at de skal tilbys forbrukeren i minst seks måneder. KORTloven pålegger også kortutstedere å gi kortholdere minst 21 dagers varsel før en regnings forfallsdato og 45 dager dersom deres rente eller gebyrer øker. En annen stor endring KORTloven gjorde var at kortutstedere må få en kortinnehavers tillatelse til å behandle en transaksjon som tar kortinnehaveren over forbruksgrensen på en måte som vil medføre et gebyr.

KORTloven gir definitivt kortholdere litt mer sikkerhet, men den styrer ikke renten eller hvor høye de kan nå. Det den gjør er å forplikte kortinnehaveren din til å varsle deg minst 45 dager i forveien om at en endring vil komme. Denne varslingen vil gi deg muligheten til å kansellere kortet ditt hvis du ikke er akseptert med prisøkningen. Når det er sagt, kan du alltid be utstederen din om en lavere rente. Det er imidlertid viktig å merke seg at dette kan utløse en vanskelig forespørsel om kredittrapporten din, og det er ingen garantier for at prisen vil bli senket. KORTloven krever imidlertid at kortutstedere vurderer renteøkninger hver sjette måned og reduserer kortholders rente hvis det er hensiktsmessig. Prisgjennomgangen omfatter heller ikke økninger i prisen din på grunn av straffer.

Hva er ågerrett?

Ågerloven setter en grense for hvor mye renter som kan kreves på ulike typer lån. De fleste stater har ågerlover, men nasjonale banker kan kreve den høyeste tillatte renten i bankens hjemstat – ikke kortinnehaverens. Så mens du kanskje bor i Arkansas hvor den maksimale renten er 17 prosent, kan kortutstederen belaste deg med et høyere beløp hvis den har sitt hovedkontor i en annen stat med en høyere maksimal rente. Og hvis utstederen din er basert i en stat som Maine, som ikke har noen ågerlover, har du enda mindre beskyttelse.

I noen tilfeller kan en nasjonal bank til og med benytte seg av den høyere renten i en stat der den har filialer, i stedet for å bruke renten i staten der den er basert, uavhengig av staten der forbrukeren bor. Ifølge Christopher L. Peterson, professor i jus ved University of Utah i Salt Lake City og ekspert på ågerrett, "Det som egentlig betydde er at det praktisk talt ikke er noen rentegrenser som gjelder for alle typer banker. , hvor som helst i landet, lenger."

Ågerlover i forskjellige stater

Åger refererer til praksisen med å kreve en svært høy rente som anses som urimelig. Hver stat har en annen tilnærming til ågerrett. For eksempel, hvis du er i South Carolina, er den lovlige maksimale rentesatsen satt til 8,75 prosent, men til 18 prosent for kredittkortgjeld. Ågerretten er imidlertid ikke alltid så svart-hvitt. Mange stater utsetter seg til kontraktsretten i stedet for ågerloven. For eksempel, på Hawaii setter ågerloven rentemaksimum til 10 prosent, men en skriftlig kontrakt kan overstyre dette maksimum. Dette er også tilfelle i andre stater, inkludert Arizona, Utah og Texas.

En annen liten skrift å se etter er unntak, siden kredittkortlån kanskje ikke er bundet av ågerlover. For eksempel, i California er maksimumsrenten satt til 10 prosent, men loven sier at banker og lignende institusjoner er unntatt. Dette er også tilfelle i blant annet Florida, Minnesota og New Jersey.

Og så er det Colorado hvor en rente over 45 prosent anses som åger for ikke-forbrukslån. Imidlertid er satsen for forbrukslån begrenset til 12 prosent med mindre de er "tilsynslån", som inkluderer kredittkortgjeld, laget av en "overvåket utlåner."

Hvis du vil vite hva ågerloven er for staten din, finnes det databaser som tilbyr statsspesifikk informasjon. Bare husk at kortutstederen din ikke er forpliktet til å følge ågerloven for hjemstaten din.

Beskyttelse for militært personell

Det finnes også lover som beskytter de som tjener i de væpnede styrkene, og deres pårørende, mot høye renter. The Military Lending Act begrenser kredittkortrentene til 36 prosent for de som nyter denne lovens beskyttelse. Ventende lovgivning, kalt "Veterans and Consumers Fair Credit Act" søker å utvide denne beskyttelsen til alle forbrukere. Og Servicemembers Civil Relief Act begrenser rentene på enhver kredittkortgjeld pådratt av et aktivt tjenestemedlem før han går inn i militærtjenesten til 6 prosent.

Hva du skal gjøre med høye renter

Hvis det virker utenfor rekkevidde å prøve å finne ut hvordan du skal betale ned høyrentegjelden din, kan du også søke hjelp fra en gjeldsrådgiver. Det er gjeldsforvaltningsorganisasjoner der ute som kan gå inn for å forhandle på dine vegne med kredittutstederen din, hvorav mange er ideelle grupper. National Foundation for Credit Counseling er en flott ressurs for å finne gjeldsforvaltningstjenester i ditt område. Og det er andre skritt du kan ta for å bedre administrere og komme deg ut av gjelden, inkludert konsolidering av gjelden.

Bunnlinjen

Hvis du er en kortinnehaver som har en saldo, er det i din interesse å holde et øye med finanskostnadene du betaler kortutstederen din. Det er ingen føderal forskrift om den maksimale renten som utstederen din kan belaste deg med, selv om hver stat har sin egen tilnærming til å begrense rentene. Det er statlige ågerlover som tilsier den høyeste renten på lån, men disse gjelder ofte ikke for kredittkortlån. Hvis du står overfor byrden av høye priser, kan du forhandle med utlåner eller ta andre skritt for å bedre administrere kredittkortgjelden din.

Høydepunkter

– Ågerlover er stort sett regulert og håndhevet av statene, snarere enn på føderalt nivå.

• Ågerlover setter en grense for hvor mye renter som kan kreves på en rekke lån, for eksempel kredittkort, personlige lån eller lønningslån.

• Noen banker krever den maksimale prisen som er tillatt i staten der de er innlemmet, i motsetning til staten der du bor – en praksis som ble legalisert etter en kjennelse fra amerikansk høyesterett i 1978.

– Fordi ågerlover bestemmes av statene, varierer lovene avhengig av hvor du bor; som et resultat, kan rentene være drastisk høyere fra en stat til den neste.