Metoda średniej podstawy kosztu

Jaka jest metoda średniej podstawy kosztów?

Metoda podstawy kosztu średniego to system obliczania wartości pozycji funduszy inwestycyjnych utrzymywanych na rachunku podatkowym w celu ustalenia zysku lub straty do celów sprawozdawczości podatkowej. Podstawa kosztu reprezentuje początkową wartość papieru wartościowego lub funduszu inwestycyjnego, który posiada inwestor.

Średni koszt jest następnie porównywany z ceną sprzedaży jednostek uczestnictwa funduszu w celu określenia zysków lub strat na potrzeby sprawozdawczości podatkowej. Podstawa średniego kosztu jest jedną z wielu metod, które Internal Revenue Service (IRS) pozwala inwestorom wykorzystać w celu ustalenia kosztu posiadanych przez nich funduszy inwestycyjnych.

Zrozumienie metody średniej podstawy kosztów

Metoda podstawy kosztu średniego jest powszechnie stosowana przez inwestorów do sprawozdawczości podatkowej funduszy inwestycyjnych. Metoda kosztowa jest zgłaszana w firmie maklerskiej, w której przechowywane są aktywa. Średni koszt oblicza się, dzieląc całkowitą kwotę w dolarach zainwestowaną w pozycję funduszu inwestycyjnego przez liczbę posiadanych akcji. Na przykład inwestor, który ma 10 000 USD w inwestycji i posiada 500 akcji, miałby średni koszt w wysokości 20 USD (10 000 USD / 500).

Rodzaje metod ustalania kosztów

Chociaż wiele firm maklerskich domyślnie stosuje metodę podstawy kosztu średniego dla funduszy inwestycyjnych, dostępne są inne metody.

###FIFO

Metoda „ pierwsze weszło, pierwsze wyszło ” (FIFO) oznacza, że kiedy akcje są sprzedawane, musisz sprzedać pierwsze, które nabyłeś jako pierwsze przy obliczaniu zysków i strat. Załóżmy na przykład, że inwestor posiadał 50 akcji i kupił 20 w styczniu, a kupił 30 akcji w kwietniu. Gdyby inwestor sprzedał 30 akcji, to 20 w styczniu musi być wykorzystany, a pozostałe dziesięć sprzedanych akcji pochodziłoby z drugiej partii kupionej w kwietniu. Ponieważ zarówno styczniowe, jak i kwietniowe zakupy byłyby realizowane po różnych cenach, na zysk lub stratę podatkową miałyby wpływ początkowe ceny zakupu w każdym okresie.

Ponadto, jeśli inwestor posiada inwestycję od ponad roku, zostanie ona uznana za inwestycję długoterminową. IRS stosuje niższy podatek od zysków kapitałowych w przypadku inwestycji długoterminowych w porównaniu z inwestycjami krótkoterminowymi, którymi są papiery wartościowe lub fundusze nabyte w czasie krótszym niż jeden rok. W rezultacie metoda FIFO skutkowałaby płaceniem niższych podatków, gdyby inwestor sprzedał pozycje starsze niż rok.

###LIFO

Metoda „ostatnie weszło, pierwsze wyszło” (LIFO) polega na tym, że inwestor może sprzedać najnowsze akcje nabyte jako pierwsze, a następnie akcje nabyte wcześniej. Metoda LIFO sprawdza się najlepiej, gdy inwestor chce zatrzymać początkowe zakupione akcje, które mogą być po niższej cenie w stosunku do aktualnej ceny rynkowej.

Metody wysoko i niskokosztowe

Metoda wysokokosztowa pozwala inwestorom sprzedawać akcje, które mają najwyższą początkową cenę zakupu. Innymi słowy, akcje, które były najdroższe do kupienia, są sprzedawane jako pierwsze. Metoda o wysokich kosztach ma na celu zapewnienie inwestorom najniższego podatku od zysków kapitałowych. Na przykład inwestor może mieć duży zysk z inwestycji, ale nie chce jeszcze tego zrealizować, ale potrzebuje pieniędzy.

Wyższy koszt oznacza, że różnica między ceną początkową a ceną rynkową przy sprzedaży przyniesie najmniejszy zysk. Inwestorzy mogą również zastosować metodę wysokich kosztów, jeśli chcą ponieść stratę kapitałową, z podatkowego punktu widzenia, aby zrekompensować inne zyski lub dochody.

I odwrotnie, tania metoda pozwala inwestorom najpierw sprzedać akcje o najniższej cenie. Innymi słowy, najtańsze akcje, które kupiłeś, są sprzedawane jako pierwsze. Niskokosztową metodę można wybrać, jeśli inwestor chce zrealizować zysk kapitałowy z inwestycji.

Wybór metody opartej na kosztach

Po wybraniu metody opartej na kosztach dla konkretnego funduszu inwestycyjnego musi ona pozostać w mocy. Firmy maklerskie będą dostarczać inwestorom odpowiednią roczną dokumentację podatkową dotyczącą sprzedaży funduszy inwestycyjnych na podstawie ich wyboru metody opartej na kosztach.

Inwestorzy powinni skonsultować się z doradcą podatkowym lub planistą finansowym,. jeśli nie są pewni metody opartej na kosztach, która zminimalizuje ich obciążenie podatkowe z tytułu znacznych udziałów funduszy inwestycyjnych na rachunkach podlegających opodatkowaniu. Metoda podstawy kosztu średniego nie zawsze może być metodą optymalną z podatkowego punktu widzenia. Należy pamiętać, że podstawa kosztów staje się ważna tylko wtedy, gdy udziały znajdują się na rachunku podatkowym, a inwestor rozważa częściową sprzedaż udziałów.

Specyficzna metoda identyfikacji

Specyficzna metoda identyfikacji (znana również jako specyficzna identyfikacja akcji) pozwala inwestorowi wybrać, które akcje zostaną sprzedane, aby zoptymalizować opodatkowanie. Na przykład, powiedzmy, że inwestor kupuje 20 akcji w styczniu i 20 akcji w lutym. Jeśli inwestor później sprzeda 10 akcji, może zdecydować się na sprzedaż 5 akcji z lota styczniowego i 5 akcji z lota lutowego.

Przykład porównania podstaw kosztów

Ważnym czynnikiem może być porównanie kosztów. Załóżmy, że inwestor dokonał następujących następujących po sobie zakupów środków na rachunku podatkowym:

• 1000 akcji po 30 USD za łączną kwotę 30 000 USD

• 1000 akcji po 10 USD za łączną kwotę 10 000 USD

• 1500 akcji po 8 USD za łączną kwotę 12 000

Całkowita zainwestowana kwota wynosi 52 000 USD, a podstawę średniego kosztu oblicza się dzieląc 52 000 USD przez 3500 akcji. Średni koszt to 14,86 USD za akcję.

Załóżmy, że inwestor następnie sprzedaje 1000 akcji funduszu po 25 USD za akcję. Inwestor uzyskałby zysk kapitałowy w wysokości 10 140 USD, stosując metodę podstawy kosztu średniego. Zysk lub strata na podstawie średniego kosztu byłyby następujące:

• (25 USD - 14,86 USD) x 1000 akcji = 10 140 USD.

Wyniki mogą się różnić w zależności od wybranej metody podstawy kosztów do celów podatkowych:

• Pierwsze weszło, pierwsze wyszło: (25 - 30 USD) x 1000 akcji = - 5000 USD

• Ostatnie weszło jako pierwsze: (25 USD - 8 USD x 1000 = 17 000 USD)

• Wysoki koszt: (25 - 30 USD) x 1000 akcji = - 5000 USD

• Niski koszt: (25 USD - 8 USD x 1000 = 17 000 USD)

Z czysto podatkowego punktu widzenia inwestorowi lepiej byłoby wybrać metodę FIFO lub metodę wysokokosztową do wyliczenia podstawy kosztowej przed sprzedażą akcji. Metody te skutkowałyby brakiem podatku od straty. Jednak w przypadku metody opartej na średnim koszcie inwestor musi zapłacić podatek od zysków kapitałowych od 10 140 USD dochodu.

Oczywiście, jeśli inwestor sprzedał 1000 akcji metodą FIFO, nie ma gwarancji, że przy sprzedaży pozostałych akcji cena sprzedaży będzie wynosić 25 USD. Cena akcji może spaść, niszcząc większość zysków kapitałowych, a możliwość realizacji zysków kapitałowych zostałaby stracona. W rezultacie inwestorzy muszą rozważyć wybór, czy podjąć dziś zysk i zapłacić podatek od zysków kapitałowych, czy spróbować zmniejszyć podatki i ryzykować utratę niezrealizowanych zysków z pozostałej inwestycji.

##Przegląd najważniejszych wydarzeń

• Średni koszt oblicza się, dzieląc całkowitą kwotę w dolarach zainwestowaną w pozycję funduszu inwestycyjnego przez liczbę posiadanych akcji.

• Podstawa kosztu reprezentuje początkową wartość papieru wartościowego lub funduszu inwestycyjnego, który posiada inwestor.

• Metoda podstawy kosztu średniego to sposób obliczania wartości pozycji funduszy inwestycyjnych w celu określenia zysku lub straty do celów sprawozdawczości podatkowej.