Uwaga Wells
Co to jest zawiadomienie Wellsa?
Wells Notice to powiadomienie wydawane przez organy regulacyjne w celu poinformowania osób lub firm o zakończonych dochodzeniach, w których wykryto naruszenia. Przybiera ona zwykle formę pisma, w którym zawiadamia się adresatów zarówno o szerokim charakterze ujawnionych naruszeń, jak io charakterze postępowania egzekucyjnego, które ma być wszczęte przeciwko adresatowi.
Zrozumienie uwag Wells
Zawiadomienie Wellsa nosi imię Wells Committee, utworzonego w 1972 r. przez ówczesnego przewodniczącego SEC Williama J. Caseya w celu dokonania przeglądu praktyk i polityki egzekwowania prawa przez Komisję Papierów Wartościowych i Giełd (SEC), której przewodniczył John Wells.
Otrzymanie Powiadomienia Wellsa oznacza, że SEC może wszcząć powództwo cywilne przeciwko osobie lub firmie wymienionej w tym dokumencie i daje tej osobie lub firmie możliwość zaoferowania informacji, dlaczego takie powództwo nie powinno zostać wszczęte.
Odpowiadanie na powiadomienie Wellsa
Po otrzymaniu Wells Notice odbiorcy mają szansę, aby potencjalni pozwani w postępowaniu egzekucyjnym SEC wypowiadali się we własnym imieniu, bezpośrednio do decydentów zaangażowanych w sprawę.
Odpowiedź potencjalnego pozwanego na Powiadomienie Wells jest znana jako Zgłoszenie Wells. Potencjalni pozwani mają określoną liczbę dni na złożenie wniosku Wellsa, który powinien mieć formę opinii prawnej i zawierać zarówno argumenty faktyczne, jak i prawne, aby udowodnić, dlaczego przeciwko potencjalnym pozwanym nie należy wnosić zarzutów.
Zgłoszenie Wells i jego treść stanowią informację publiczną, w związku z czym większość prawników zajmujących się prawem papierów wartościowych może poinformować, że złożenie takiego zgłoszenia nie zawsze leży w najlepszym interesie potencjalnego pozwanego. Wszelkie zarzuty zawarte w Zgłoszeniu Wellsa mogą zostać użyte przeciwko pozwanemu w postępowaniu egzekucyjnym; może być również wezwany do sądu i wykorzystany przeciwko pozwanym w każdym innym postępowaniu cywilnym wszczętym przeciwko pozwanym.
Proces „Pre-wells”
W niektórych przypadkach organy regulacyjne są skłonne rozpocząć dialog z oskarżoną stroną po zakończeniu dochodzenia, ale przed wydaniem formalnego zawiadomienia Wells. Kiedy to nastąpi, można to nazwać procesem „pre-wells”.
Proces ten często obejmuje pisemne oświadczenia i ustne argumenty obrońcy. SEC może być skłonna zaangażować się w proces przed odwiertami, jeśli sprawa dotyczy nowych lub wysoce technicznych kwestii lub istotnych kwestii politycznych. W innych przypadkach SEC jest skłonna zezwolić na proces przed odwiertami, ponieważ wierzy, że ułatwi to osiągnięcie ugody. Wreszcie, w konkretnym przypadku mogą wystąpić okoliczności łagodzące, które powodują, że organy regulacyjne są skłonne do działania na podstawie stanu przed odwiertami.
##Przegląd najważniejszych wydarzeń
Wells Notice to formalne zawiadomienie SEC informujące odbiorcę, że agencja planuje wszcząć przeciwko niemu działania egzekucyjne .
Oskarżony może odpowiedzieć na Wells Notice w ciągu 30 dni, przesyłając Wells Submission w formie dokumentu prawnego.
Po zakończeniu dochodzenia w sprawie potencjalnych naruszeń prawa dotyczącego papierów wartościowych lub naruszeń przepisów wysyłane jest pismo Wells Notice.
