Aktuariella kurs

Vad är en aktuariella ränta?

En försäkringsteknisk ränta är en uppskattning av det förväntade värdet av ett försäkringsbolags framtida förluster. Vanligtvis förutsägs uppskattningen baserat på historiska data och hänsyn till risken. Noggranna försäkringstekniska räntor hjälper till att skydda försäkringsbolagen mot risken för allvarliga försäkringsförluster som kan leda till insolvens.

Hur aktuariella priser fungerar

Aktuariella räntor uttrycks som ett pris per försäkringsenhet för varje exponeringsenhet, vilket är en skuldenhet eller egendom med liknande egenskaper. Till exempel på egendoms- och skadeförsäkringsmarknader är exponeringsenheten vanligtvis lika med 100 USD av fastighetsvärdet, och skulden mäts i 1 000 USD enheter. Livförsäkring har också exponeringsenheter på 1 000 USD. Försäkringspremien är räntan multiplicerad med antalet skyddsenheter som köps.

I allmänhet, under en granskning av en ränta, avgörs först om de försäkringstekniska räntorna behöver justeras. En prognostiserad förlusterfarenhet ger försäkringsbolagen möjlighet att bestämma den lägsta premie som krävs för att täcka förväntade förluster.

Krav för aktuariella priser

Det primära syftet med försäkringsmatematisk taxering är att fastställa den lägsta premien som uppfyller alla de mål som krävs för ett försäkringsbolag. En framgångsrik aktuariella ränta måste täcka förluster och utgifter plus tjäna en vinst. Men försäkringsbolag måste också erbjuda konkurrenskraftiga premier för en given täckning. Dessutom har delstaterna lagar som reglerar vad försäkringsbolag kan ta ut, och därför tas både affärs- och regleringstryck i beaktande under taxeprocessen.

En viktig komponent i prissättningsprocessen är att överväga varje faktor som kan påverka framtida förluster och fastställa en premieprisstruktur som erbjuder lägre premier till lågriskgrupper och högre premier till högriskgrupper. Genom att erbjuda lägre premier till lågriskgrupper kan ett försäkringsbolag locka dessa individer att köpa sina försäkringar, sänka sina egna förluster och utgifter, samtidigt som de ökar förlusterna och kostnaderna för konkurrerande försäkringsbolag (som då måste tävla om affärer från högre- riskpooler av individer). Försäkringsbolag spenderar pengar på försäkringstekniska studier för att säkerställa att de överväger alla faktorer som på ett tillförlitligt sätt kan förutsäga framtida förluster.

Aktuarier fokuserar på att utföra statistiska analyser av tidigare förluster, baserat på specifika variabler för den försäkrade. Variabler som ger de bästa prognoserna används för att fastställa premier. Men i vissa fall ger den historiska analysen inte tillräckliga statistiska motiveringar för att fastställa en taxa, såsom för jordbävningsförsäkring. I sådana fall används ibland katastrofmodellering, men med mindre framgång.

##Höjdpunkter

• Aktuariella kurser ses över och justeras regelbundet.

• Aktuariella räntebestämning används för att fastställa den lägsta premien som uppfyller alla krav på ett försäkringsbolags mål.

• Aktuariella räntor är uppskattningar av framtida förluster, vanligtvis baserade på historiska förluster.

• Priserna uttrycks som priset per försäkringsenhet för varje exponeringsenhet.