ihbarname
Bildirim Dosyası Nedir?
Bildirim dosyası, Menkul Kıymetler Borsası Komisyonu'na kayıtlı bir yatırım danışmanının devlet menkul kıymetler makamlarına sunması gerekebilecek her türlü bilgilendirici belgeyi ifade eder. SEC'e kayıtlı bir yatırım danışmanı, devlet emeklilik fonları veya diğer kuruluşlar gibi devlet tabanlı müşterilere hizmet sunduğunda, bildirimde bulunma gereklilikleri başlar.
bir danışmanlık firmasının yatırım stilini, yönetim altındaki varlıkları (AUM) ve kilit görevlileri detaylandıran belgeler olan ADV formlarının kopyalarını içermelidir . Bu dosyalama önlemleri, yatırım varlıklarını yönetmek için güvenmeyi düşünebilecekleri danışmanların doğru ve şeffaf görüşlerini sağlayarak tüketicileri korur.
Bildirim Dosyasını Anlama
1996 tarihli Ulusal Menkul Kıymetler Piyasalarını İyileştirme Yasası'nı (NSMIA) kabul etmesinin ardından bildirim başvurularının sıklığında bir artış yaşandı . 1940 Yatırım Şirketleri Yasasını ve 1940 Yatırım Danışmanları Yasasını değiştirme çabasının bir parçası olarak oluşturulan bu mevzuat, eyalet ve federal hükümetin yatırım danışmanlarını ve komisyoncuları düzenlemedeki göreceli rollerini önemli ölçüde değiştirdi.
Kongre, bu yeni çerçeveyi oluştururken, eyaletlerin federal kayıt tutma gerekliliklerine daha yakından benzemeleri için kayıt tutma ve mali düzenleme gerekliliklerine uymalarını istedi. Basitçe söylemek gerekirse: NSMIA, eyalet ve federal menkul kıymetler düzenleme işlevlerini birleştirmeyi amaçlar.
Paradoksal olarak, NSMIA aynı anda aşağıdaki yatırım türlerini gerektiren "kapsanan menkul kıymetler" olarak bilinen belirli menkul kıymetlerin devlet menkul kıymetleri düzenlemesinin kapsamını daralttı:
Yatırım fonlarının ve diğer kayıtlı yatırım şirketlerinin yatırım yaptığı temel menkul kıymetler.
New York Menkul Kıymetler Borsası'nda işlem görenler gibi ulusal çapta işlem gören menkul kıymetler.
Nasdaq üzerinden işlem yapmaya uygun menkul kıymetler.
Tüketiciler, devlete bağlı menkul kıymetler yetkililerini kontrol ederek, işe almayı düşündükleri yatırım danışmanlarının ihtarname vermelerinin gerekip gerekmediğini belirleyebilirler.
Bir Bildirim Dosyasına Dahil Edilen Bileşenler
Bir ADV formu, bir danışmanlık firmasının yatırım stilini, yönetim altındaki varlıklarını ve kilit görevlilerini belirtir. ADV formunun iki ana bölümü vardır. İlk bileşen, bir danışmanın eğitimi, işi ve son on yıl içinde kendisine karşı açılan cezai işlemler hakkında ayrıntılı bilgi sağlar. İkinci bileşen, danışmanın hizmet ücretlerini ve yatırım stratejilerini içerir.
Potansiyel danışmanları incelerken, tüketicilerin varlıklarını taahhüt etmeden önce bir danışmanın ADV formunu analiz etmesi çok önemlidir.
Elektronik Dosyalama Gereksinimleri
bildirim başvuruları veya halihazırda yürürlükte olan devlet kayıtları da dahil olmak üzere, ilgili düzenleyici durumları hakkında devlet yetkililerine bilgi vermeleri gereken Yatırım Danışmanı Kayıt Deposu'na (IARD) bir ilk elektronik dosyalama yapmaları gerekmektedir.
Danışmanların IARD'a kaydolmak için ödemeleri gereken ücretler, yönetimleri altındaki düzenleyici varlıkların hacmine bağlıdır. Danışmanlar, iş yaptıkları ek eyaletler için bildirim bildirimleri yayınlamak için ADV formlarının elektronik olarak dosyalanmasını kullanabilir ve her eyalet, her bir bildirim başvurusu için kendi ücret setini talep edebilir.
##Öne çıkanlar
Bildirim başvurusu, SEC'e kayıtlı danışmanların devlet menkul kıymetler makamlarına dosyalaması gereken bir belgeyi ifade eder.
Dosyalama bildirimlerinin temel amacı, daha bilgili tüketiciler yaratmak ve menkul kıymet sahtekarlığını azaltmaktır.
Bildirim başvuruları her zaman bir danışmanlık firmasının yatırım stilini, kilit personelini ve yönetim altındaki varlıklarını özetleyen ADV formlarını gerektirir.
Devlet menkul kıymetleri gözetimi yapmayı amaçlayan bildirim başvuruları, federal menkul kıymetler raporlama faaliyetlerine benzer.
