İşletme Nakit Akışı Marjı

İşletme Nakit Akışı Marjı Nedir?

belirli bir dönemde toplam satış gelirinin yüzdesi olarak işletme faaliyetlerinden elde edilen nakdi ölçen bir nakit akış oranıdır .

Faaliyet marjı gibi, bir şirketin karlılığı ve verimliliği ile kazanç kalitesinin güvenilir bir ölçüsüdür.

İşletme Nakit Akışı Marjını Anlama

İşletme nakit akışı marjı, bir şirketin satışları ne kadar verimli bir şekilde nakde çevirdiğini ölçer. Yalnızca gerçek para transferini içeren işlemleri içerdiğinden, kazanç kalitesinin iyi bir göstergesidir .

Nakit akışı,. gelirler, genel giderler ve işletme verimliliği tarafından yönlendirildiğinden, özellikle aynı sektördeki rakiplerle performansı karşılaştırırken çok şey ifade edebilir. Şirket operasyonlarını daha da karlı hale getirmek için yatırım yaptığı için işletme nakit akışı negatife mi döndü? Yoksa şirketin, işi tersine çevirmek için umutsuz bir girişimde çalışmaya devam etmek için zaman kazanmak için bir dış sermaye enjeksiyonuna mı ihtiyacı var?

sermayesini daha verimli kullanarak işletme nakit akış marjını iyileştirebildikleri gibi, ödenecek hesapların ödenmesini geciktirerek, ödeme için müşterileri takip ederek veya stokları azaltarak işletme nakit akış marjını geçici olarak düzleştirebilirler. Ancak bir şirketin faaliyet nakit akış marjı yıldan yıla artıyorsa, serbest nakit akışının (FCF) ve varlık tabanını genişletme ve hissedarlar için uzun vadeli değer yaratma yeteneğinin arttığını gösterir.

İşletme Nakit Akışı Marjı vs. faaliyet kar marjı

Faaliyet nakit akış marjı, faaliyet marjından farklıdır. Faaliyet marjı, amortisman ve amortisman giderlerini içerir. Ancak, işletme nakit akışı marjı, amortisman gibi nakit dışı giderleri geri ekler.

Faaliyet marjı, faaliyet gelirinin gelire bölünmesiyle hesaplanır. Bu, işletme gelirini kullanması dışında işletme nakit akışı marjına benzer. Faaliyet nakit akışı marjı, faaliyet gelirini değil, faaliyet nakit akışını kullanır.

Serbest nakit akışı marjı, aynı zamanda sermaye harcamalarına da eklendiği bir başka nakit marjı ölçüsüdür. Sabit maliyetlerin değişken maliyetlere oranının yüksek olduğu sermaye yoğun sektörlerde, satışlardaki küçük bir artış, operasyonel kaldıraç sayesinde işletme nakit akışlarında büyük bir artışa yol açabilir .

İşletme Nakit Akışı Marjı Örneği

Faaliyet Nakit Akışı = Net Gelir + Nakit Dışı Giderler (Amortisman ve Amortisman) + İşletme Sermayesindeki Değişim

ABC şirketinin 2018 ticari faaliyetleri için aşağıdaki bilgileri kaydettiğini varsayarsak:

• Satışlar = 5.000.000 $

• Amortisman = 100.000$

• Amortisman = 125.000 $

• Diğer Nakit Dışı Giderler = 45.000 ABD Doları

• İşletme Sermayesi = 1.000.000$

• Net Gelir = 2.000.000 ABD Doları

Ve 2019'un ticari faaliyetleri için aşağıdaki bilgileri kaydetti:

• Satışlar = 5,300,000$

• Amortisman = 110.000$

• Amortisman = 130.000 $

• Diğer Nakit Olmayan Giderler = 55.000 ABD Doları

• İşletme Sermayesi = 1.300.000$

• Net Gelir = 2.100.000$

2019 için işletme faaliyetlerinden nakit akışını şu şekilde hesaplıyoruz:

• İşletme Faaliyetlerinden Nakit Akışı = 2.100.000 ABD Doları + (110.000 ABD Doları + 130.000 ABD Doları + 55.000 ABD Doları) + (1.300.000 ABD Doları - 1.000.000 ABD Doları) = 2.695.000 ABD Doları

İşletme nakit akışı marjına ulaşmak için bu sayı satışlara bölünür:

• İşletme Nakit Akışı Marjı = 2.695.000 ABD Doları / 5.300.000 ABD Doları = %50,8

Sıkça Sorulan Sorular

##Öne çıkanlar

• Faaliyet nakit akış marjı, faaliyet nakit akışının gelire bölünmesiyle hesaplanır.

• Bu, amortisman gibi giderleri hariç tutan faaliyet gelirini kullanan faaliyet marjından ayıran şeydir.

• İşletme nakit akışı marjı, bir şirketin satışları ne kadar etkili bir şekilde nakde çevirdiğini ortaya koyar ve kazanç kalitesinin iyi bir göstergesidir.

• Bu oran, nakit dışı giderleri geri ekleyen işletme nakit akışını kullanır.

##SSS

Daha yüksek veya daha düşük işletme nakit akışı marjına sahip olmak daha mı iyi?

Daha yüksek bir oran her zaman daha iyidir, çünkü gelirlerin daha büyük bir bölümünün nakit akışına dönüştürüldüğünü gösterir.

Faaliyet nakit akışı marjı, faaliyet marjından nasıl farklıdır?

Faaliyet nakit akışı marjı, amortisman ve amortisman gibi nakit dışı masrafları içerir. Bu, bir firmanın operasyonlardan elde edilen gelirleri nakit akışlarına dönüştürme yeteneğini vurgular.

Operasyonlardan kaynaklanan nakit akışları nelerdir?

İşletme faaliyetlerinden kaynaklanan nakit akışları olarak da adlandırılan veya CFO olarak kısaltılan bu rakam, bir şirketten ana iş faaliyetleriyle ilgili olarak akan para miktarını temsil eder.