رسوم الصرف

ما هي رسوم الصرف

رسوم الصرف هي نوع من رسوم الاستثمار التي تفرضها بعض الصناديق المشتركة على المساهمين إذا قاموا بالتحويل إلى صندوق آخر داخل نفس المجموعة. تشمل الرسوم الأخرى التي قد يواجهها المساهمون أحمال المبيعات ورسوم الاسترداد ورسوم الشراء ورسوم الحساب ورسوم 12b-1 ورسوم الإدارة.

تقسيم رسوم الصرف

يتم فرض رسوم الصرف من قبل شركات الاستثمار الإداري التي تسمح للمستثمرين بتبادل أو تحويل الأسهم من صندوق مشترك إلى صندوق استثمار مشترك آخر تديره الشركة. رسوم الصرف فريدة من نوعها من حيث أنها تحدث فقط عند طلب معاملة مشتركة بين الصناديق. تتم مناقشة عمليات تبادل الصناديق المشتركة في نشرة إصدار صندوق الاستثمار المشترك جنبًا إلى جنب مع الرسوم الأخرى التي سيدفعها المستثمر من خلال الاستثمار في الصندوق ، ولا تفرض العديد من شركات الصناديق المشتركة رسومًا على تبادل الأسهم.

تبادل حصص صندوق الاستثمار المشترك

غالبًا ما تسمى فرصة تبادل الصناديق المشتركة بامتياز التبادل. يمكن أن تكون امتيازات التبادل مفيدة للمستثمرين الذين يسعون إلى تحويل مخصصات الصناديق المشتركة على أساس ظروف السوق. على سبيل المثال ، قد يسعى المستثمر في صندوق الأسهم النامية خلال سوق صاعدة إلى تبادل الأسهم لصندوق السندات إذا أصبحت توقعاته أكثر هبوطًا. بالإضافة إلى ذلك ، قد يكون المستثمرون الذين يعملون بأنفسهم قادرين على أتمتة عمليات تبادل الأموال في تاريخ مستهدف محدد من أجل تحويل مخصصات المخاطر الأعلى إلى صناديق أكثر تحفظًا.

تعتبر عمليات تبادل الصناديق المشتركة بشكل عام ممارسة شائعة تسمح بها معظم شركات الصناديق المشتركة مع عروض الصناديق المتعددة. ومع ذلك ، يمكن أن تتطلب معاملات التبادل العناية الواجبة من أجل إكمالها. يجب أن تتم معظم التبادلات من خلال طلب خاص أو مع ممثل مسجل. ستسمح بعض المنصات للمستثمر بإجراء عمليات تبادل الأموال بسهولة عبر الإنترنت. كل منصة تداول وحساب صندوق مشترك له طريقته الخاصة في التعامل مع تبادلات الصناديق المشتركة.

دفع رسوم الصرف

يمكن العثور على تفاصيل صرف الصندوق في نشرة إصدار صندوق الاستثمار المشترك. في كثير من الأحيان ، لن يكون لامتياز التبادل أي تكلفة. ومع ذلك ، قد يؤدي تبادل الأسهم إلى فرض ضرائب في حالة حدوث مكاسب رأسمالية. تكون المتطلبات الضريبية أكثر شيوعًا في التحويل من صندوق إلى آخر ، ولكن عادةً ما يعتبر تحويل فئات الأسهم في نفس الصندوق حدثًا غير خاضع للضريبة .

Vanguard هي شركة صناديق استثمار مشتركة لديها سياسة تبادل مفتوح بين صناديقها المشتركة. الرسوم ضئيلة مع وجود أحكام محددة تركز على حظر التداول المتكرر ، مما يمنع المستثمر من شراء أو تبادل الأسهم في الصندوق خلال الثلاثين يومًا التالية. يوفر صندوق مؤشر Vanguard Total Stock Market مزيدًا من التفاصيل حول سياسة الصرف للشركة في نشرة الإصدار الخاصة بها. يمكن للمستثمرين في Vanguard Total Stock Index Fund تبادل الأسهم بسهولة من الصندوق إلى صندوق سندات أكثر تحفظًا لمزيد من الأمان.