Sarbanes-Oxley (SOX)-Gesetz von 2002

Was ist der Sarbanes-Oxley (SOX) Act von 2002?

Der Sarbanes-Oxley Act von 2002 ist ein Gesetz, das der US-Kongress am 30. Juli desselben Jahres verabschiedete, um Anleger vor betrügerischer Finanzberichterstattung durch Unternehmen zu schützen. Auch als SOX-Gesetz von 2002 bekannt, forderte es strenge Reformen der bestehenden Wertpapiervorschriften und verhängte strenge neue Strafen für Gesetzesbrecher.

Der Sarbanes-Oxley Act von 2002 war eine Reaktion auf Finanzskandale in den frühen 2000er Jahren, an denen börsennotierte Unternehmen wie Enron Corporation, Tyco International plc und WorldCom beteiligt waren. Die aufsehenerregenden Betrügereien erschütterten das Vertrauen der Anleger in die Vertrauenswürdigkeit von Unternehmensabschlüssen und veranlassten viele, eine Überarbeitung jahrzehntealter Regulierungsstandards zu fordern.

Das Gesetz erhielt seinen Namen von seinen beiden Sponsoren – Sen. Paul S. Sarbanes (D-Md.) und Rep. Michael G. Oxley (R-Ohio).

Den Sarbanes-Oxley (SOX) Act verstehen

Die im Sarbanes-Oxley Act von 2002 umrissenen Regeln und Durchsetzungsrichtlinien ändern oder ergänzen bestehende Gesetze, die sich mit Sicherheitsvorschriften befassen, einschließlich des Securities Exchange Act von 1934 und anderer Gesetze, die von der Securities and Exchange Commission (SEC) durchgesetzt werden. Das neue Gesetz sah Reformen und Ergänzungen in vier Hauptbereichen vor:

1. Unternehmerische Verantwortung

2. Erhöhte strafrechtliche Bestrafung

3. Rechnungslegungsverordnung

4. Neue Schutzmaßnahmen

Wichtige Bestimmungen des Sarbanes-Oxley (SOX) Act von 2002

Der Sarbanes-Oxley Act von 2002 ist ein komplexes und langwieriges Gesetz. Drei seiner wichtigsten Bestimmungen werden üblicherweise mit ihren Abschnittsnummern bezeichnet: Abschnitt 302, Abschnitt 404 und Abschnitt 802 .

Aufgrund des Sarbanes-Oxley Act von 2002 können Unternehmensleiter, die wissentlich falsche Finanzberichte bestätigen, ins Gefängnis gehen.

Abschnitt 302 des SOX Act von 2002 schreibt vor, dass leitende Angestellte des Unternehmens persönlich schriftlich bestätigen, dass der Jahresabschluss des Unternehmens den Offenlegungsanforderungen der SEC entspricht und „in allen wesentlichen Aspekten die Finanzlage und das Betriebsergebnis des Emittenten angemessen darstellt“. zum Zeitpunkt des Finanzberichts. Beamte, die Jahresabschlüsse unterzeichnen, von denen sie wissen, dass sie ungenau sind, werden mit strafrechtlichen Sanktionen belegt, einschließlich Gefängnisstrafen.

Section 404 des SOX Act von 2002 verlangt, dass Management und Wirtschaftsprüfer interne Kontrollen und Berichterstattungsmethoden einrichten, um die Angemessenheit dieser Kontrollen sicherzustellen. Einige Kritiker des Gesetzes haben beklagt, dass die Anforderungen in Abschnitt 404 negative Auswirkungen auf börsennotierte Unternehmen haben können, da es oft teuer ist, die erforderlichen internen Kontrollen einzurichten und aufrechtzuerhalten.

Abschnitt 802 des SOX Act von 2002 enthält die drei Regeln, die sich auf die Aufbewahrung von Aufzeichnungen auswirken. Der erste befasst sich mit der Vernichtung und Fälschung von Aufzeichnungen. Die zweite definiert streng die Aufbewahrungsfrist für die Speicherung von Aufzeichnungen. Die dritte Regel beschreibt die spezifischen Geschäftsunterlagen, die Unternehmen speichern müssen, einschließlich elektronischer Kommunikation.

Neben der finanziellen Seite eines Unternehmens, wie Audits, Genauigkeit und Kontrollen, umreißt der SOX Act von 2002 auch Anforderungen für Informationstechnologie (IT)-Abteilungen in Bezug auf elektronische Aufzeichnungen. Das Gesetz legt diesbezüglich keine Reihe von Geschäftspraktiken fest, sondern definiert stattdessen, welche Unternehmensunterlagen wie lange aufbewahrt werden müssen. Die im SOX Act von 2002 umrissenen Standards spezifizieren nicht, wie ein Unternehmen seine Aufzeichnungen speichern sollte, sondern dass es in der Verantwortung der IT-Abteilung des Unternehmens liegt, sie zu speichern.

Höhepunkte

• Das Gesetz schuf strenge neue Regeln für Buchhalter, Wirtschaftsprüfer und Unternehmensleiter und erlegte strengere Anforderungen an die Aufbewahrung von Aufzeichnungen auf.

• Das Gesetz fügte auch neue strafrechtliche Sanktionen für die Verletzung von Wertpapiergesetzen hinzu.

• Der Sarbanes-Oxley (SOX) Act von 2002 kam als Reaktion auf viel beachtete Finanzskandale von Unternehmen Anfang des Jahrzehnts.