Lei Sarbanes-Oxley (SOX) de 2002
O que é a Lei Sarbanes-Oxley (SOX) de 2002?
A Lei Sarbanes-Oxley de 2002 é uma lei que o Congresso dos Estados Unidos aprovou em 30 de julho daquele ano para ajudar a proteger os investidores de relatórios financeiros fraudulentos de empresas. Também conhecida como a Lei SOX de 2002, ela exigia reformas estritas nas regulamentações de valores mobiliários existentes e impôs novas penalidades severas aos infratores da lei.
A Lei Sarbanes-Oxley de 2002 veio em resposta a escândalos financeiros no início dos anos 2000 envolvendo empresas de capital aberto como Enron Corporation, Tyco International plc e WorldCom. As fraudes de alto perfil abalaram a confiança dos investidores na confiabilidade das demonstrações financeiras corporativas e levaram muitos a exigir uma revisão de padrões regulatórios de décadas.
O ato recebeu o nome de seus dois patrocinadores - Sen. Paul S. Sarbanes (D-Md.) e Rep. Michael G. Oxley (R-Ohio).
Entendendo a Lei Sarbanes-Oxley (SOX)
As regras e políticas de aplicação descritas na Lei Sarbanes-Oxley de 2002 alteraram ou complementaram as leis existentes que tratam da regulamentação de valores mobiliários, incluindo a Lei de Valores Mobiliários de 1934 e outras leis aplicadas pela Comissão de Valores Mobiliários e Câmbio (SEC). A nova lei estabeleceu reformas e adições em quatro áreas principais:
Responsabilidade corporativa
Aumento da punição criminal
Regulamento contábil
Novas proteções
Principais Disposições da Lei Sarbanes-Oxley (SOX) de 2002
A Lei Sarbanes-Oxley de 2002 é uma legislação complexa e longa. Três de suas principais disposições são comumente referidas por seus números de seção: Seção 302, Seção 404 e Seção 802 .
Por causa da Lei Sarbanes-Oxley de 2002, os executivos que conscientemente certificam declarações financeiras falsas podem ir para a prisão.
A Seção 302 da Lei SOX de 2002 exige que os executivos seniores certifiquem pessoalmente por escrito que as demonstrações financeiras da empresa cumprem os requisitos de divulgação da SEC e "apresentam razoavelmente em todos os aspectos materiais a condição financeira e os resultados das operações do emissor" no momento do relatório financeiro. Os oficiais que assinam demonstrações financeiras que sabem serem imprecisas estão sujeitos a penalidades criminais, incluindo penas de prisão.
A Seção 404 da Lei SOX de 2002 exige que a administração e os auditores estabeleçam controles internos e métodos de relatórios para garantir a adequação desses controles. Alguns críticos da lei reclamaram que os requisitos da Seção 404 podem ter um impacto negativo em empresas de capital aberto porque muitas vezes é caro estabelecer e manter os controles internos necessários.
Seção 802 da Lei SOX de 2002 contém as três regras que afetam a manutenção de registros. A primeira trata da destruição e falsificação de registros. O segundo define estritamente o período de retenção para armazenar registros. A terceira regra descreve os registros comerciais específicos que as empresas precisam armazenar, o que inclui comunicações eletrônicas.
Além do lado financeiro de um negócio, como auditorias, precisão e controles, a Lei SOX de 2002 também descreve os requisitos para os departamentos de tecnologia da informação (TI) em relação aos registros eletrônicos. A lei não especifica um conjunto de práticas comerciais a esse respeito, mas define quais registros da empresa precisam ser mantidos em arquivo e por quanto tempo. Os padrões descritos na Lei SOX de 2002 não especificam como uma empresa deve armazenar seus registros, apenas que é responsabilidade do departamento de TI da empresa armazená-los.
Destaques
A lei criou novas regras rígidas para contadores, auditores e diretores corporativos e impôs requisitos mais rigorosos de manutenção de registros.
O ato também acrescentou novas penalidades criminais por violar as leis de valores mobiliários.
A Lei Sarbanes-Oxley (SOX) de 2002 veio em resposta a escândalos financeiros corporativos altamente divulgados no início daquela década.
