Capitalización discreta
¿Qué es la capitalización discreta?
La capitalización discreta se refiere al método por el cual el interés se calcula y se suma al principal en ciertos puntos establecidos en el tiempo. Por ejemplo, el interés puede capitalizarse semanal, mensual o anualmente.
La capitalización discreta se puede comparar con la capitalización continua, que utiliza una fórmula para calcular el interés como si se calculara constantemente y se sumara al monto principal.
Cómo funciona la capitalización discreta
El interés compuesto es un proceso mediante el cual se ganan intereses en perÃodos posteriores sobre intereses que ya se han ganado en perÃodos anteriores. Por lo tanto, si tuviera una cuenta de depósito en un banco que pagara el 1 % de interés anual, recibirÃa $1 si su saldo inicial era de $100, pero su interés del segundo año se calcularÃa con base en la nueva cantidad de $101 que comenzó el año 2 (suponiendo que no se hayan realizado depósitos o retiros adicionales), lo que resulta en $1.01 de interés. Un centavo más que el año anterior. Por supuesto, estas sumas se vuelven mucho más importantes a medida que crece el monto principal y aumentan las tasas de interés.
En el caso de la cuenta bancaria, si el interés se paga anualmente sobre el saldo de la cuenta, es una forma de capitalización discreta, ya que el interés se calcula en un intervalo de tiempo discreto de una vez al año. Otros intervalos pueden incluir mensual, semanal o diario. Ciertos préstamos o tarjetas de crédito pueden cobrar intereses compuestos diarios, lo que significa que su monto adeudado puede crecer rápidamente a cantidades muy grandes.
Tenga en cuenta que no todos los instrumentos que devengan intereses cuentan con capitalización. Por lo tanto, si posee un bono de tasa fija que paga el 10% anual con un valor nominal (a la par) de $ 1,000, se le pagarán $ 100 por año solo sobre el monto nominal de $ 1,000.
El valor futuro de una cuenta que tiene interés compuesto discretamente se puede calcular de la siguiente manera:
El efecto de la frecuencia compuesta
La frecuencia con la que se capitaliza el interés tiene un ligero efecto en el porcentaje de rendimiento anual (APY) de un inversor.
Por ejemplo, suponga que deposita $100 en una cuenta que gana un 5% de interés anual. Si el banco capitaliza el interés anualmente, tendrá $105 al final del año. Si, por el contrario, el banco capitaliza el interés diariamente, tendrás $105,13 al final del año.
Aunque técnicamente no es "continua" cada segundo, la capitalización continua se considera como tal si la capitalización tiene lugar diariamente.
En la ilustración simple anterior, puede ver que la capitalización menos frecuente significa menos ingresos por intereses en su cuenta bancaria. Incluso Wells Fargo, que ha mostrado falta de respeto a millones de sus clientes al crear cuentas falsas para acumular ganancias bancarias de manera deshonesta, acumula intereses diariamente. El APY,. por lo tanto, es más alto que los rendimientos con una capitalización discreta que se llevarÃa a cabo mensual, semestral o anualmente.
Sin embargo, el cliente de Wells Fargo no está exactamente saltando de emoción a partir del tercer trimestre de 2020. Las tasas de interés en la economÃa han estado cayendo, pero el APY de Wells Fargo en cuentas corrientes y de ahorro básicas es aún más bajo en 0.01%. Las cuentas de ahorro Wells Fargo Way2Save pagan 0.01% de interés.
Eso significa que si deposita $10,000 en la cuenta de ahorros, ganarÃa $1.00 en intereses durante todo el año. Su cuenta de ahorros tendrÃa un saldo de $10,001. Esa no es exactamente una gran manera de ahorrar, pero consuélese: puede retirar ese dólar del banco e ir a Starbucks y comprar media taza de café.
Reflejos
La capitalización discreta acredita intereses al saldo de una cuenta a intervalos regulares.
Al igual que otras formas de capitalización, la capitalización discreta acredita intereses sobre el saldo total, incluidos los intereses ya devengados o cargados.
Cuanto más cerca estén los perÃodos de capitalización (por ejemplo, dÃas frente a años), mayor será el valor futuro de un dólar a lo largo del tiempo.
