Pólizas de Seguro Transferibles (TIPS)
驴Qu茅 son las p贸lizas de seguro transferibles (TIPS)?
Las P贸lizas de Seguro Transferibles (TIPS) son p贸lizas de seguro de vida que permiten la cesi贸n transferible del benefactor. En estos casos, el propietario vende la p贸liza a un inversionista con un descuento sobre el valor nominal del seguro. El adquirente, que se convierte en beneficiario de la p贸liza,. pagar谩 todas las primas posteriores y recibir谩 el valor de liquidaci贸n cuando el asegurado fallezca. Tambi茅n se conoce como acuerdo vi谩tico.
Comprender las p贸lizas de seguro transferibles (TIPS)
Las p贸lizas de seguro transferibles tienen un principal garantizado,. similar a un bono,. pero un vencimiento incierto. Dado que se venden con grandes descuentos, los TIPS a menudo tienen altos rendimientos. Si bien los TIPS no contienen riesgos externos, como las fluctuaciones de las tasas de inter茅s,. s铆 tienen el riesgo de un vencimiento extendido. Cuanto m谩s vive una persona asegurada, menor es el rendimiento para el inversor.
Los dos tipos principales de TIPS incluyen vi谩ticos y acuerdos de vida. Ambos tipos funcionan de manera similar, sin embargo, tienen diferentes vencimientos esperados. Los vi谩ticos son p贸lizas sobre enfermos terminales, que tienen una expectativa de vida de dos a帽os. Los acuerdos de vida tienen como asegurados a personas de la tercera edad, lo que extiende la expectativa de vida a un estimado de dos a 15 a帽os.
Sentencia del Tribunal Supremo
La Corte Suprema de los Estados Unidos dictamin贸 en 1911 en Grigsby v. Russell que las personas ten铆an derecho a vender sus p贸lizas de esta manera. "Es deseable dar a las p贸lizas de vida las caracter铆sticas ordinarias de la propiedad. Negar el derecho a vender excepto a las personas que tienen tal inter茅s es disminuir sensiblemente el valor del contrato en manos del propietario", dictamin贸 el tribunal.
La transferibilidad de las p贸lizas de vida cobr贸 impulso en la d茅cada de 1980 cuando las personas que sufr铆an de SIDA vendieron sus p贸lizas, a veces para obtener dinero para su atenci贸n.
Al menos 43 estados han establecido reglas sobre acuerdos vi谩ticos luego de quejas de que los sindicatos estaban comprando p贸lizas con fines especulativos. "Treinta de los estados regulados tienen un per铆odo de espera de dos a帽os obligatorio por ley antes de poder vender su p贸liza de seguro de vida, mientras que 11 estados tienen per铆odos de espera de cinco a帽os y un estado, en Minnesota, tiene un per铆odo de espera de cuatro a帽os. La mayor铆a de los estados tienen disposiciones dentro de sus leyes de liquidaci贸n de vida por las cuales uno puede vender su p贸liza antes del per铆odo de espera si cumple con ciertos criterios (es decir, el propietario/asegurado tiene una enfermedad terminal o cr贸nica, divorcio, jubilaci贸n, discapacidad f铆sica o mental, etc.), "de acuerdo con el Asociaci贸n de Liquidaci贸n de Seguros de Vida.
Michigan y Nuevo M茅xico regulan los acuerdos vi谩ticos 煤nicamente, mientras que Alabama, Missouri, Carolina del Sur, Dakota del Sur, Wyoming y Washington, DC no regulan los acuerdos vi谩ticos ni de vida. La mayor铆a de los estados no regulados y los que regulan los vi谩ticos 煤nicamente, con la excepci贸n de Missouri, que tiene un per铆odo de impugnaci贸n de un a帽o , tienen un per铆odo de impugnaci贸n de dos a帽os seg煤n su c贸digo general de seguros, seg煤n LISA.
