Nettokorkoero

Mikä on nettokorkoero?

Nettokorkoero on ero sen keskimääräisen tuoton välillä, jonka rahoituslaitos saa lainoista – muiden korkoa kerryttävien toimien ohella – ja sen keskimääräisen talletuksista ja lainoista maksaman koron välillä. Nettokorkoero on keskeinen rahoituslaitoksen kannattavuuden (tai sen puutteen) määräävä tekijä.

Nettokoron eron ymmärtäminen

Lainoja myöntävät laitokset, kuten liikepankit,. saavat korkotuloja useista lähteistä. Talletukset (jota usein kutsutaan ydintalletuksiksi ) ovat ensisijainen lähde, yleensä sekki- ja säästötilien tai talletustodistusten (CD-levyjen) muodossa. Näitä saadaan usein alhaisilla hinnoilla. Pankit hankkivat varoja myös omasta pääomasta, tukkutalletuksista ja velkakirjoista. Pankit myöntävät erilaisia lainoja – kuten asuntolainoja, asuntolainaa, opintolainoja, autolainoja ja luottokorttilainoja – joita tarjotaan korkeammalla korolla.

Pankin pääasiallinen liiketoiminta on hallita kuluttajille maksamiensa talletusten korkojen ja heidän lainoistaan saamiensa korkojen välistä eroa. Toisin sanoen, kun pankin lainoista ansaitsema korko on suurempi kuin sen talletuksista maksama korko, se saa tuloa korkoerosta. Yksinkertaisesti sanottuna nettokorkojen erot ovat kuin voittomarginaaleja.

Mitä suurempi ero, sitä kannattavampi rahoituslaitos todennäköisesti on. Tämä on kuitenkin vain perusnäkemys, ja rahoituslaitokset työskentelevät luovien asiakkaiden hankinnan, asiakkaiden säilyttämisen ja uskollisuuden sekä tärkeimpien sijoitusstrategioiden parissa. Heidän yksilölliset strategiansa auttavat heitä kilpailemaan ja erottumaan muista rahoituslaitoksista.

Liittovaltion (”feed”) rahastokorko on tärkeä osa nettokorkoeroa määritettäessä.

Nettokorkoeron laskenta

Useimmat liikepankit (kuten säästöt ja lainat ) tuottavat pääasiallisen voitonlähteensä nettokorkoeroista. He voivat esimerkiksi hyvittää tallettajille 1,25 prosenttia rahoistaan, kun he myöntävät asunnon ostajalle lainan 4,75 prosentilla. Tässä tapauksessa nettokorkoero olisi 3,5 %, josta on vähennetty pankille molempien transaktioiden toteuttamisesta aiheutuvat palkkiot tai kulut.

Nettokorkoero ja liittovaltion rahastojen korko

Vaikka emme perehdy siihen, miten korot määräytyvät markkinoilla, useat tekijät ohjaavat korkoja, mukaan lukien Federal Reserve Bankin rahapolitiikka ja Yhdysvaltain valtiovarainrahastojen tuotot. Vaikka avoimet markkinat vaikuttavat viime kädessä nettokorkoeroon, liittovaltion rahastokorolla on suuri merkitys määritettäessä korkoa, jolla laitos lainaa välittömiä varoja. Yhdysvaltain keskuspankin mukaan liittovaltion rahastot korko on "korko, jolla talletuslaitokset lainaavat varantovaroja muille säilytyslaitoksille yön yli."

Tämä koskee suurimpia ja luottokelpoisimpia laitoksia, koska ne ylläpitävät vaaditun määrän vararahastoa. Siten syöttörahastojen korko on peruskorko, jonka mukaan kaikki muut Yhdysvaltojen korot määräytyvät. Fed Funds -korko on avainindikaattori Yhdysvaltain talouden terveydelle.

##Kohokohdat

• Nettokorkoero on pankin tallettajille maksaman koron ja kuluttajalainoista saamansa koron erotus.

• Nettokorkoero on tärkeä pankin kannattavuuden kannalta.

• Nettokorkoa voi olla hyödyllistä ajatella voittomarginaalina.