Netto rentespredning
Hva er netto rentespredningen?
Netto rentespredning er differansen mellom gjennomsnittlig avkastning som en finansinstitusjon mottar fra lĂ„n â sammen med annen rentepĂ„lĂžpende virksomhet â og gjennomsnittsrenten den betaler pĂ„ innskudd og lĂ„n. Netto rentespredningen er en nĂžkkeldeterminant for en finansinstitusjons lĂžnnsomhet (eller mangel pĂ„ sĂ„dan).
ForstÄ netto rentespredning
LÄnebevilgende institusjoner, som forretningsbanker,. mottar renteinntekter fra en rekke kilder. Innskudd (ofte kalt kjerneinnskudd ) er en primÊr kilde, vanligvis i form av sjekk- og sparekontoer eller innskuddsbevis (CD). Disse fÄs ofte til lave priser. Banker skaffer ogsÄ midler gjennom egenkapital, engrosinnskudd og gjeldsutstedelse. Banker utsteder en rekke lÄn - for eksempel boliglÄn, boliglÄn, studielÄn, billÄn og kredittkortlÄn - som tilbys til hÞyere renter.
Den primÊre virksomheten til en bank er Ä administrere spredningen mellom renten pÄ innskudd som den betaler forbrukerne og renten den mottar fra lÄnene deres. Med andre ord, nÄr renten en bank tjener pÄ lÄn er stÞrre enn renten den betaler pÄ innskudd, genererer den inntekter fra rentespredningen. Enkelt sagt er netto rentespredninger som fortjenestemarginer.
Jo stĂžrre spredning, jo mer lĂžnnsomt vil finansinstitusjonen sannsynligvis vĂŠre. Dette er imidlertid bare det grunnleggende synet, og finansinstitusjoner jobber med kreativ kundeanskaffelse, kundeoppbevaring og lojalitet og viktigste investeringsstrategier. Deres individuelle strategier hjelper dem med Ă„ konkurrere og skille seg fra andre finansinstitusjoner.
Den fÞderale («fed») fondsrenten er en viktig komponent for Ä bestemme netto rentespread.
Beregning av netto rentespredning
De fleste kommersielle banker (som sparing og lÄn ) genererer sin hovedkilde til fortjeneste gjennom netto rentespredninger. For eksempel kan de kreditere innskytere 1,25 % av pengene sine mens de utsteder et boliglÄn til en boligkjÞper som belaster 4,75 %. I dette tilfellet vil netto rentespredning vÊre 3,5 %, minus eventuelle gebyrer eller kostnader banken pÄdrar seg for Ä gjennomfÞre begge transaksjonene.
Netto rentespredning og Federal Funds-renten
Selv om vi ikke vil fordype oss i hvordan rentene bestemmes i markedet, er det flere faktorer som driver rentene, inkludert pengepolitikken fastsatt av Federal Reserve Bank og avkastningen pÄ amerikanske statsobligasjoner. Mens Äpne markedsaktiviteter til syvende og sist former netto rentespredningen, spiller den fÞderale («fed») fondsrenten en stor rolle i Ä bestemme hastigheten som en institusjon lÄner ut umiddelbare midler til. Faktisk, ifÞlge den amerikanske sentralbanken, de fÞderale fondene rente er "renten som depotinstitusjoner lÄner ut reservesaldo til andre depotinstitusjoner til over natten."
Dette gjelder for de stÞrste, mest kredittverdige institusjonene, da de opprettholder det pÄlagte reservebelÞpet. Fed funds-renten er derfor en basisrente, som alle andre renter i USA bestemmes etter. Fed funds-renten er en nÞkkelindikator pÄ helsen til den amerikanske Þkonomien.
##HĂžydepunkter
â Netto rentespread er differansen mellom renten en bank betaler til innskytere og renten den fĂ„r fra lĂ„n til forbrukere.
â Netto rentespread er medvirkende til en banks lĂžnnsomhet.
â Det kan vĂŠre nyttig Ă„ tenke pĂ„ nettorenten som en fortjenestemargin.
