Réassurance Facultative
Qu'est-ce que la réassurance facultative ?
réassurance facultative est une couverture souscrite par un assureur principal pour couvrir un seul risque (ou un bloc de risques) détenu dans le portefeuille d'affaires de l'assureur principal. La réassurance facultative est l'un des deux types de réassurance (l'autre type de réassurance est appelé réassurance conventionnelle). La réassurance facultative est davantage considérée comme un accord transactionnel ponctuel, tandis que la réassurance conventionnelle fait généralement partie d'un accord de couverture à long terme entre deux parties.
Comment fonctionne la réassurance facultative
Une compagnie d'assurance qui conclut un contrat de réassurance avec une société de réassurance, également appelée société cédante, le fait afin de transférer une partie de son risque en échange d'une commission. Ces frais peuvent être une partie de la prime que l'assureur reçoit pour une police. L'assureur principal qui cède le risque au réassureur a la possibilité de céder soit des risques spécifiques, soit un bloc de risques. Les types de contrats de réassurance déterminent si le réassureur est en mesure d'accepter ou de rejeter un risque individuel, ou s'il doit accepter tous les risques spécifiés.
La réassurance facultative permet à la société de réassurance d'examiner les risques individuels et de déterminer s'il convient de les accepter ou de les rejeter. La rentabilité d'une compagnie de réassurance dépend de la sagesse avec laquelle elle choisit ses clients. Dans un accord de réassurance facultative, la cédante et le réassureur créent un certificat facultatif qui indique que le réassureur accepte un risque donné.
Les compagnies d'assurance qui cherchent à céder le risque à un réassureur peuvent constater que les contrats de réassurance facultative sont plus chers que la réassurance conventionnelle. En effet , la réassurance des traités couvre un « livre » de risques. C'est un indicateur que la relation entre la cédante et le réassureur est appelée à devenir une relation à long terme (versus si le réassureur ne veut couvrir qu'un seul risque dans une opération ponctuelle). Bien que l'augmentation des coûts soit un fardeau, un accord de réassurance facultative peut permettre à la cédante de réassurer des risques spécifiques qu'elle ne pourrait autrement pas assumer.
Traité de réassurance contre réassurance facultative
Les contrats de réassurance traités et facultatifs peuvent être souscrits sur une base proportionnelle ou en excédent de sinistre (ou une combinaison des deux).
La réassurance conventionnelle est un accord général couvrant une partie d'une catégorie (ou catégorie d'activité) particulière, telle que l'intégralité de l'indemnisation des accidents du travail ou des activités immobilières d'un assureur. Les traités de réassurance couvrent automatiquement tous les risques, souscrits par l'assuré, qui relèvent des termes du traité, à moins qu'ils n'excluent spécifiquement certaines expositions.
Bien que la réassurance conventionnelle n'exige pas l'examen des risques individuels par le réassureur, elle exige un examen attentif de la philosophie de souscription, de la pratique et de l'expérience historique de l'assureur cédant.
La réassurance facultative est généralement le moyen le plus simple pour un assureur d'obtenir une protection de réassurance ; ces politiques sont également les plus faciles à adapter à des circonstances spécifiques.
Les contrats de réassurance facultative sont de nature beaucoup plus ciblée. Ils couvrent les polices sous-jacentes individuelles et sont rédigés sur une base spécifique à la police. Un accord facultatif couvre un risque spécifique de l'assureur cédant. Un réassureur et un assureur cédant doivent convenir des termes et conditions pour chaque contrat individuel. Les accords de réassurance facultative couvrent souvent des expositions à des risques catastrophiques ou inhabituels.
Du fait de sa spécificité, la réassurance facultative nécessite l'utilisation d'importants moyens humains et techniques pour les activités de souscription.
Avantages de la réassurance facultative
En se couvrant contre un seul risque – ou un bloc de risques – la réassurance donne à l'assureur plus de sécurité pour ses fonds propres et sa solvabilité (et plus de stabilité en cas d'événements inhabituels ou majeurs).
La réassurance permet également à un assureur de souscrire des polices couvrant un plus grand volume de risques sans augmenter excessivement les coûts de couverture de leurs marges de solvabilité - le montant par lequel les actifs de la compagnie d'assurance, à la juste valeur, sont considérés comme supérieurs à ses passifs et autres risques comparables. engagements. En effet, la réassurance met à la disposition des assureurs des liquidités substantielles en cas de sinistres exceptionnels.
Exemple de réassurance facultative
Supposons qu'un fournisseur d'assurance standard émette une police sur des biens immobiliers commerciaux importants, tels qu'un grand immeuble de bureaux. La police est souscrite pour 35 millions de dollars, ce qui signifie que l'assureur d'origine fait face à une responsabilité potentielle de 35 millions de dollars si le bâtiment est gravement endommagé. Mais l'assureur estime qu'il ne peut pas se permettre de débourser plus de 25 millions de dollars.
Ainsi, avant même d'accepter d'émettre la police, l'assureur doit rechercher une réassurance facultative et essayer le marché jusqu'à ce qu'il trouve des preneurs pour les 10 millions de dollars restants. L'assureur pourrait obtenir des parts des 10 millions de dollars auprès de 10 réassureurs différents. Mais sans cela, il ne peut accepter d'émettre la politique. Une fois qu'il a l'accord des entreprises pour couvrir les 10 millions de dollars et qu'il est convaincu qu'il peut potentiellement couvrir le montant total en cas de réclamation, il peut émettre la police.
Points forts
La réassurance facultative est une couverture souscrite par un assureur principal pour couvrir un seul risque ou un bloc de risques détenus dans le portefeuille d'affaires de l'assureur principal.
La réassurance facultative permet à la société de réassurance d'examiner les risques individuels et de déterminer s'il convient de les accepter ou de les rejeter. Elle est donc de nature plus ciblée que la réassurance conventionnelle.
En se couvrant contre un ou plusieurs risques, la réassurance donne à l'assureur plus de sécurité pour ses fonds propres et sa solvabilité et plus de stabilité lors d'événements inhabituels ou majeurs.
