Fraude aux valeurs mobilières
Qu'est-ce que la fraude en valeurs mobilières ?
La fraude en valeurs mobilières, également appelée fraude boursière ou fraude à l'investissement, est un type de crime grave en col blanc qui peut être commis sous diverses formes, mais qui consiste principalement à déformer les informations utilisées par les investisseurs pour prendre des décisions.
L'auteur de la fraude peut être un particulier, comme un agent de change. Ou, il peut s'agir d'une organisation, telle qu'une société de courtage, une société ou une banque d'investissement. Des personnes indépendantes peuvent également commettre ce type de fraude par le biais de stratagèmes tels que le délit d'initié.
Comprendre la fraude en valeurs mobilières
Le Federal Bureau of Investigation (FBI) décrit la fraude en valeurs mobilières comme une activité criminelle qui peut inclure la fraude à l'investissement à haut rendement, les stratagèmes de Ponzi, les systèmes pyramidaux, les systèmes de frais avancés, la fraude sur les devises étrangères, le détournement de fonds par des courtiers, la fraude liée aux fonds spéculatifs et les retards de paiement. transactions du jour. Dans de nombreux cas, le fraudeur cherche à duper les investisseurs par de fausses déclarations et à manipuler les marchés financiers d'une manière ou d'une autre.
Ce crime comprend la fourniture de fausses informations, la rétention d'informations clés, l'offre de mauvais conseils et l'offre ou l'utilisation d'informations privilégiées.
Types de fraude en valeurs mobilières
La fraude en valeurs mobilières prend de nombreuses formes. En fait, les méthodes utilisées pour tromper les investisseurs avec de fausses informations ne manquent pas. La fraude à l'investissement à haut rendement, par exemple, peut s'accompagner de garanties de taux de rendement élevés tout en prétendant qu'il y a peu ou pas de risque. Les investissements eux-mêmes peuvent être dans des matières premières, des titres, des biens immobiliers et d'autres catégories. Les systèmes de frais anticipés peuvent suivre une stratégie plus subtile, où le fraudeur convainc ses cibles de leur avancer de petites sommes d'argent qui sont promises à des rendements plus élevés.
Parfois, l'argent est demandé pour couvrir les frais de traitement et les taxes pour les fonds qui attendent prétendument d'être déboursés. Les systèmes à la Ponzi et pyramidaux puisent généralement dans les fonds fournis par les nouveaux investisseurs pour payer les rendements promis aux investisseurs précédents pris dans l'arrangement. De tels stratagèmes obligent les fraudeurs à recruter en permanence davantage de victimes pour que la fraude continue le plus longtemps possible.
L'un des nouveaux types de fraude en valeurs mobilières est la fraude par Internet. Ce type de système est également appelé système de pompe et de vidage,. dans lequel les gens utilisent des forums de discussion et des forums pour diffuser des informations fausses ou frauduleuses concernant les actions. L'intention est de forcer une augmentation du prix de ces stocks - la pompe, puis lorsque le prix atteint un certain niveau, ils les vendent - le dépotoir.
Le FBI avertit que la fraude à la sécurité se traduit souvent par des offres non sollicitées et des tactiques de vente à haute pression de la part du fraudeur, ainsi que par des demandes d'informations personnelles telles que des informations de carte de crédit et des numéros de sécurité sociale. La Securities and Exchange Commission (SEC),. le FBI et d'autres agences fédérales et étatiques enquêtent sur les allégations de fraude en valeurs mobilières. Le crime peut entraîner des sanctions pénales et civiles, entraînant des peines d'emprisonnement et des amendes.
Exemples de fraude en valeurs mobilières
Certains types courants de fraude en valeurs mobilières comprennent la manipulation des cours des actions, le mensonge sur les documents déposés auprès de la SEC et la fraude comptable. Certains exemples célèbres de fraude en valeurs mobilières sont les scandales Enron, Tyco, Adelphia et WorldCom.
Un autre exemple courant est le schéma de pompage et de vidage. Ici, les mauvais acteurs essaient de manipuler le prix d'une action pour leur propre profit en diffusant de fausses informations, souvent via Internet ou par newsletter, puis en sortant de leur position après que ces fausses informations ont été exploitées par des investisseurs sans méfiance. Par exemple, pendant les mois d'été du stock ci-dessous, un système de pompage et de vidage a été lancé en utilisant une arnaque au « mauvais numéro ». Un message a été laissé sur les répondeurs des victimes qui parlaient d'un conseil sur les actions brûlantes et a été construit de manière à ce que la victime pense que le message était un accident.
Comme le montre le graphique ci-dessus, le prix est passé d'environ 0,30 $ à près de 1,00 $, soit une augmentation de plus de 200 % sur une période d'une semaine. Cette augmentation drastique s'est accompagnée d'une augmentation tout aussi importante du volume. L'action avait connu un volume de transactions quotidien moyen avant l'augmentation des prix de moins de 250 000, mais pendant l'escroquerie, l'action s'est échangée jusqu'à près d'un million d'actions sur un certain nombre de jours de bourse. Les investisseurs sans méfiance auraient acheté le titre à environ 1,00 $. Comme vu ci-dessus, il est tombé à environ 0,20 $, une baisse de 80 % de la valeur pour ces malheureux investisseurs.
Points forts
Ce type de fraude est un crime grave impliquant généralement le monde de l'investissement.
La fraude en valeurs mobilières est une activité illégale ou contraire à l'éthique menée impliquant des valeurs mobilières ou des marchés d'actifs dans le but de tirer profit aux dépens d'autrui.
La fraude en valeurs mobilières peut également inclure de fausses informations, des stratagèmes de pompage et de vidage ou des transactions sur des informations d'initiés.
Les exemples de fraude en valeurs mobilières comprennent les schémas de Ponzi, les schémas pyramidaux et les opérations de fin de journée.
