Picco del debito
Cos'è il picco di debito?
Il picco del debito è il punto in cui i pagamenti mensili degli interessi di un debitore consumano così tanto reddito che è necessario un periodo di severa austerità o qualche altra azione drastica per evitare il fallimento.
Il termine è usato per descrivere il debito fuori controllo indipendentemente dal fatto che sia contratto da una singola famiglia, da un gruppo demografico o da una nazione.
Capire il picco del debito
Il termine picco di debito è diventato comune negli ultimi anni, soprattutto quando si descrivono le economie delle nazioni e l'intervento fiscale attraverso l'indebitamento utilizzato per mantenerle stabili. I governi prendono in prestito denaro per aumentare la spesa e quindi rilanciare le loro economie. Il debito pubblico alla fine sale al picco del debito.
A questo punto, la spesa deve essere ridotta o le tasse devono essere aumentate in modo che il governo possa pagare i suoi interessi. Si riprende e il ciclo ricomincia.
Buoni debiti e crediti inesigibili
L'importo preciso del picco di debito pericoloso per il benessere di un'intera economia è discutibile. Secondo il Fondo monetario internazionale, il rapporto debito/PIL medio globale delle economie mondiali è salito al 226%, ovvero l'1,5% in più rispetto all'anno precedente. Il debito globale totale ha raggiunto i 188 trilioni di dollari entro la fine del 2018.
Complessivamente, il 90% delle economie mondiali ha un debito più elevato rispetto a prima della crisi finanziaria del 2008, con un terzo del 30% in più rispetto ai livelli pre-crisi. La Cina è stata individuata come uno dei principali fattori alla base dell'aumento dei livelli di debito, sebbene Giappone e Stati Uniti rappresentino la metà del totale.
Un problema chiave è che il pagamento del debito richiede generalmente una riduzione della spesa. Tale riduzione ha un effetto depressivo sull'economia generale e porta a una riduzione del reddito imponibile che il governo può utilizzare per ripagare il debito.
Sul debito delle famiglie
Il debito delle famiglie,. altrimenti noto come debito dei consumatori, negli Stati Uniti è salito a 14,56 trilioni di dollari nel terzo trimestre del 2020. Circa il 25% di tale cifra era costituito da debito revolving, come le carte di credito, e il 75% non revolving, come i mutui.
Quei numeri sono così grandi che sono praticamente privi di significato. Un numero più rilevante è il rapporto di leva finanziaria del consumatore (CLR), che misura la quantità di debito che il consumatore americano medio detiene, rispetto al reddito disponibile di quella persona. In sostanza, il CLR riflette quanti anni ci vorrebbero per saldare tutto il tuo debito se il tuo reddito disponibile fosse utilizzato interamente a tale scopo.
Il CLR viene utilizzato come indicatore della salute dell'economia statunitense, insieme a molti altri fattori come il mercato azionario, i livelli di inventario delle imprese e il tasso di disoccupazione.
Un altro indicatore popolare utilizzato per misurare il debito dei consumatori è il rapporto delle obbligazioni finanziarie (FOR) utilizzato dalla Federal Reserve. È una misura dei pagamenti del debito delle famiglie rispetto al reddito disponibile totale. Secondo la Federal Reserve, se espresso in percentuale, quel numero ha raggiunto un picco aggregato del 18,13% appena prima della crisi finanziaria del 2008. Da quel momento, è in costante calo. In effetti, l'indicatore ha raggiunto il minimo da 40 anni del 13,74% nel secondo trimestre del 2020, poiché gli effetti della pandemia globale di COVID-19 hanno avuto un forte impatto sulla spesa dei consumatori.
Debito di picco delle famiglie
A livello individuale, la maggior parte dei consulenti finanziari raccomanda che i pagamenti relativi al debito di una persona come percentuale del reddito disponibile non corrispondano a più del 20%. Quel numero potrebbe essere chiamato debito di picco per un individuo.
Alla fine del 2019, la percentuale per le famiglie statunitensi si attestava al 15,12%. Quel numero, che misura i mutui e il debito personale, è rimasto relativamente stabile negli ultimi anni da quando ha raggiunto il picco durante la crisi finanziaria.
Il debito dei consumatori è percepito come un aspetto negativo di gran lunga maggiore del debito ipotecario. Per prima cosa, il tasso di interesse è quasi sempre sostanzialmente più alto. Dall'altro, è il debito contratto per beni che generalmente non aumenteranno di valore, a differenza di una casa.
Affrontare il picco del debito
Se la tua famiglia ha raggiunto il picco del debito, potrebbe essere il momento di prendere in considerazione la consulenza sul debito. Una volta che il pagamento del capitale e degli interessi sul tuo debito renderà difficile o impossibile soddisfare le tue spese fisse, avrai bisogno di un piano per ristrutturare potenzialmente e ripagare il tuo debito nel tempo.
La National Foundation for Credit Counseli ng (NFCC) è una rete senza scopo di lucro di consulenti del credito che può aiutarti a rimetterti in carreggiata e ad acquisire il controllo del tuo benessere finanziario.
Un'altra alternativa è considerare la riduzione del debito. Una società di sgravio del debito o di insediamento può aiutarti a ridurre il tuo debito complessivo. Tuttavia, il processo di solito avrà un impatto negativo significativo sul tuo punteggio di credito.
Mette in risalto
Il picco del debito è il punto in cui i pagamenti degli interessi diventano insostenibili come percentuale del reddito.
La spesa deve essere ridotta drasticamente per ripagare il capitale del debito.
Il picco del debito è un punto di crisi che può essere raggiunto da un individuo, un gruppo demografico o una nazione.
