Associazione a rotazione Risparmio e Credito (ROSCA)
Che cos'è un'Associazione a rotazione per il risparmio e il credito (ROSCA)?
Un'associazione di risparmio e credito a rotazione (ROSCA) è composta da un gruppo di individui che agiscono come un istituto finanziario informale sotto forma di veicolo finanziario alternativo. Un ROSCA avviene tramite contributi e prelievi prestabiliti da e verso un fondo comune.
I ROSCA sono più comuni nelle economie in via di sviluppo o tra i gruppi di immigrati nel mondo sviluppato. Sono anche un'alternativa popolare ai prodotti di prestito nei paesi musulmani, dove qualsiasi interesse pagato o ricevuto sui prestiti è considerato inammissibile in base alle regole della finanza islamica. I ROSCA sono apparsi in Sud America, Africa e Asia. Un primo esempio esisteva in Cina intorno al 200 aC
Come funziona un ROSCA
In un ROSCA, i membri raccolgono i loro soldi in un fondo comune, generalmente strutturato su contributi mensili, e un singolo membro preleva il denaro da esso come somma forfettaria all'inizio di ogni ciclo. Questo continua finché esiste il gruppo.
I ROSCA si formano in aree in cui l'accesso alle istituzioni finanziarie formali è limitato. Le appartenenze possono condividere aspetti familiari, etnici o geografici e la struttura dei pagamenti e dei prelievi varia a seconda delle esigenze del gruppo. I destinatari dei fondi possono essere scelti in base a esigenze finanziarie, posizione sociale, offerte monetarie o assegnazione casuale. L'organizzatore del ROSCA riceve generalmente il primo pagamento.
Il successo del funzionamento di una ROSCA deriva dal capitale sociale dei suoi membri, che di solito sono personalmente conosciuti e fanno parte di una comunità. L'inadempimento dell'obbligazione ridurrebbe sia la posizione di una persona nel gruppo che la sua solvibilità. La pressione del gruppo assicura il loro impegno.
I ROSCA forniscono finanziamenti alle persone che potrebbero non avere accesso alle istituzioni finanziarie, dove queste persone spesso condividono aspetti familiari, etnici o geografici.
Vantaggi e svantaggi di un ROSCA
Oltre ai vantaggi di fornire accesso ai finanziamenti a persone che potrebbero non avere accesso al sistema bancario, le ROSCA hanno il vantaggio aggiuntivo della responsabilità. I compagni possono aiutare a mantenere un impegno più facile. Ciò include l'assunzione di un impegno su come utilizzare il ritiro. Inoltre, il denaro non può essere prelevato liberamente, il che può essere un aspetto positivo per molti.
I ROSCA non pagano interessi e quando riceverai una distribuzione è generalmente fuori dal controllo dei membri. Certo, inoltre non addebitano interessi. C'è anche il rischio che altri membri non adempiano ai loro obblighi di effettuare pagamenti regolari e fissi.
I ROSCA hanno anche vantaggi sociali. Sebbene l'obiettivo principale sia solitamente quello di raggiungere gli obiettivi finanziari del gruppo, le riunioni ROSCA possono anche offrire opportunità per mangiare, bere e fare rete. In molti luoghi gli incontri avvengono secondo i rituali di un gruppo.
Ad esempio, in Camerun, i ROSCA sono chiamati "djanggi" e i partecipanti si scambiano saluti e condividono noci di cola. Il consumo di alcol avviene dopo che la riunione si è conclusa. La natura di un particolare ROSCA dipende fortemente dai suoi membri e dalla storia del gruppo insieme; pertanto, i ROSCA sono difficili da standardizzare e variano drasticamente in tutto il mondo.
Esempio di ROSCA
Un organizzatore potrebbe stabilire un ROSCA per un importo di $ 1.000. In questo caso, l'organizzatore ROSCA potrebbe riunire nove persone affidabili e richiedere a ciascuna di loro di contribuire mensilmente con $ 100 al fondo. Alla fine del primo incontro mensile, l'organizzatore avrebbe portato a casa una somma forfettaria di $ 1.000. Nella seconda riunione mensile, un altro membro avrebbe portato a casa i successivi $ 1.000. Ciò continuerà fino a quando tutti avranno un turno con i proventi. Alla fine dei 10 mesi, quando tutti hanno avuto una distribuzione, il ROSCA si scioglierebbe o inizierebbe un altro round.
Mette in risalto
Un ROSCA utilizza un fondo comune a cui le persone contribuiscono regolarmente con un importo fisso (di solito mensilmente), mentre un membro preleva i fondi ad ogni riunione.
Un'associazione di risparmio e credito a rotazione (ROSCA) è un gruppo di individui che insieme agiscono come un istituto finanziario informale.
I ROSCA sono popolari dove l'attività bancaria è limitata, come nelle economie in via di sviluppo con i mercati emergenti.
FAQ
Come funziona un ROSCA?
Un organizzatore riunisce un gruppo di persone per contribuire regolarmente con una determinata somma di denaro a un piatto. Quel piatto di denaro viene pagato, anche su base regolare, a ciascun membro a turno. Una volta che tutti si sono avvalsi del denaro, il ROSCA termina o inizia un altro round.
Cosa succede se un membro ROSCA non rispetta il proprio obbligo di pagamento?
Non c'è ricorso legale Se un membro di una ROSCA non effettua il pagamento. Invece, il fallimento si tradurrebbe in una disapprovazione sociale, con conseguente perdita di posizione sociale e accesso ridotto o eliminato al prestito di denaro in futuro. Tuttavia, poiché i membri di una ROSCA generalmente si conoscono e fanno parte di una comunità, la pressione del gruppo è generalmente sufficiente per assicurare il successo dell'impresa.
I ROSCA sono disponibili negli Stati Uniti?
Sì, in particolare all'interno delle comunità di immigrati. Tuttavia, non ci sono dati concreti su quanti ce ne siano.
