現在の流動性

##現在の流動性とは何ですか？

現在の流動性は、純負債および出再された再保険残高と比較した現金および関連会社以外の持ち株の合計額です。現在の流動性はパーセンテージで表され、流動資産でカバーできる保険会社の負債の金額を決定するために使用されます。高い比率は、保険会社が既存の負債をカバーするために新しい保険料に依存していないことを示します。

##現在の流動性を理解する

保険料の引受から収益を生み出しています。個人が保険証券を購入するとき、彼らは保険会社に保険料を支払います。保険会社も投資活動を通じてお金を生み出しています。保険会社の主な責任は、顧客が自動車事故に遭ったときなど、保険契約に対して支払わなければならない請求です。

保険会社が保険契約を引き受け、再保険を譲渡することによって引き受けた負債の種類を理解することは、保険会社が破産のリスクにさらされているかどうかを判断する上で重要なステップです。現金やその他のすぐに利用できる財源で負債をカバーできる保険会社は、請求の増加を乗り切ることができ（より多くのお金が出て）、したがって、負債をカバーするために新しい保険の引受や保険料の増加に依存することが少なくなります。この種の分析は流動性分析と呼ばれます。

「流動性」とは、保険会社の流動資産である現金および現金同等物を指します。保険会社の流動資産がその負債をカバーするのに十分である場合、それは強力な財政状態にあります。手元に十分な流動資産があるため、負債をカバーするためにより多くの事業を行うことによってより多くの現金を生み出さなければならない立場にはありません。

##ソルベンシーの測定

保険会社は、利益を最大化する投資活動と、保険会社が引き受ける方針に関連するリスクとのバランスを取ります。利回りの高い投資は期間も長くなる可能性があるため、資産が長期間ロックされます。不動産などのこれらのタイプの資産も、迅速に売却するのがより難しい場合があります。したがって、保険会社は、現金、現金同等物、政府証券、社債、株式、および住宅ローンを組み合わせて保有し、さまざまな金額で高利回りと高流動性の組み合わせを生み出します。

信用格付けを確立するために保険会社の流動性を調査します。これらの機関は、流動性比率と当座比率を公表します。当座比率は、現金および現金同等物を負債と比較します。銀行が資本化を決定する際に実施するストレステストと同様に、保険会社も、保険会社が持つ流動性の量が負債をカバーするかどうかを決定するために、さまざまなシナリオを実施します。単一の保険会社に対するこれらのストレステストの結果は、同様のポリシーを提供している他の保険会社の結果と比較されます。

Insurance Regulatory Information System （IRIS）から保険会社のこの比率やその他の比率を見つけることができます。これは、州の保険部門に、保険会社内で営業している保険会社の財政状態をスクリーニングおよび分析するための統合アプローチを提供するように設計された分析ソルベンシーツールおよびデータベースのコレクションです。それぞれの状態。 NAIC委員会に参加している州の保険規制当局によって開発されたIRISは、州の保険部門が規制上の注意を最も必要としている保険会社にリソースをターゲティングするのを支援することを目的としています。 IRISは、財務分析や検査など、各州の保険部門独自の詳細なソルベンシー監視の取り組みに取って代わるものではありません。

##現在の流動性の例

保険会社Aが1億ドルの現金および現金同等物を持っており、次の3か月で、4000万ドル相当の保険金を支払わなければならないと仮定します。同社の現在の流動性は、現金準備が顧客に支払わなければならない金額である4,000万ドルをカバーできるため、強力です。保険会社Aは財政的に健全です。

現在、保険会社Bも今後3か月間に4,000万ドルの保険金を支払う必要がありますが、現金および現金同等物の価値はわずか2,500万ドルです。保険会社Bは、顧客に支払うべき金額が1,500万ドル不足しています。この不足分を補うために、保険会社Bは、新しい顧客に新しい保険契約を書いてより多くのビジネスをもたらす必要があります。これにより、不足分を補うのに十分な保険料がもたらされます。

##ハイライト

-現在の流動性は、現金や現金同等物などの流動資産でカバーできる保険会社の負債の金額を決定するために使用されます。

-現在の流動性は、純負債および出再された再保険残高と比較した現金および関連会社以外の持ち株の合計額です。

-高い当座流動比率は、保険会社が既存の負債をカバーするために新しい保険料に依存していないことを示しており、強力な財務基盤を示しています。

-格付け機関は、信用格付けを確立するために保険会社の流動性を調査します。これらの機関は、流動性比率と当座比率を公表します。当座比率は、現金および現金同等物を負債と比較します。

-消費者は、NAIC Insurance Regulatory Information System（IRIS）から保険会社の比率を見つけることができます。