배당금 롤오버 계획

배당금 이월 계획이란 무엇입니까?

배당락일 직전에 배당금을 지급하는 주식을 매수하는 투자 전략입니다 . 그런 다음 투자자는 배당금이 지급된 직후 주식을 매각하여 단기 수입원을 확보하기를 희망합니다.

배당금 이월 계획의 작동 원리

배당금 롤오버 계획의 사용자는 배당금 지급으로 소득을 창출하는 동시에 자본 투자의 대부분 또는 전부를 주식 매각으로 신속하게 재결합하기를 희망합니다. 그러나 실제로 배당 롤오버 계획은 안정적으로 효과적이지 않습니다. 대부분의 경우 배당금 지급 후 배당금 지급액만큼 배당금을 지급하는 주식의 가격이 하락하기 때문이다.

이런 일이 발생하면 투자자는 주식 매각에 따른 소액 손실을 확보하고 배당금으로 인한 이익을 상쇄하고 손익분기점 거래를 생성합니다. 이러한 경우 거래 수수료 및 세금 영향 을 고려한 후 전략은 순수익을 내지 못할 수 있습니다 .

배당금 롤오버 계획을 구현하려는 거래자는 다음 단계를 수행합니다.

1. 배당이 예정된 주식을 선택하십시오.

2. 배당락일 이전에 해당 주식을 매수 한다.

3. 거래자는 배당락일 당일 또는 그 이후에 매도할 수 있지만 그 이전에는 매도할 수 없습니다.

4. 기록 일에 배당금이 배정됩니다.

5. 이후 배당금을 지급일에 지급합니다.

이 전략을 사용하는 거래자는 간단하고 배당금에 의해 약간만 헤지되기 때문에 그렇게 합니다. 일부 투자자는 배당락일 이후에 주식을 보유하는 것이 편할 경우에만 이 전략을 사용합니다.

이 전략의 변형은 배당락일 이후 가격 하락에 베팅하는 것입니다. 거래자와 투자자가 배당금을 받아 매도하기 때문에 일반적으로 주가가 약간 하락합니다. 옵션 거래자는 이러한 작은 가격 변동을 이용하여 배당락일 전날 주식에 대한 풋옵션을 매수 하고 다음 날에도 풋옵션을 매도할 수 있습니다. 이것은 단순히 주식을 매수하고 배당금을 받은 후 매도하는 것보다 훨씬 위험한 전략입니다.

##배당 타임라인

배당 롤오버 계획을 활용하는 투자자는 다음 4가지 주요 날짜에 주의를 기울입니다.

• 선언일자: 이사회에서 배당금 지급을 공고함. 회사가 배당을 선언한 날입니다. 그것은 지불 전에 잘 발생합니다.

• 배당락일(또는 권리락일): 증권은 배당금 없이 거래를 시작합니다. 배당금을 받을 수 있는 마감일입니다. 공시된 배당금에 따라 주가가 자주 하락하는 날이기도 하다. 거래자는 이 중요한 날 이전에 주식을 구매해야 합니다.

• 기록일자: 기록상 현재 주주는 배당금을 받게 됩니다. 회사 가 배당금을 받을 자격이 있는 주주 로 기록하는 날 입니다.

• 지급일: 배당금을 지급하고 회사가 배당금을 지급하는 날입니다.

투자자가 주식을 보유해야 하는 시간은 배당락일까지만 가능합니다. 그들은 그 날짜에 매도하거나 추가 상승이 있다고 생각되면 보유할 수 있습니다. 이는 개별 투자 전략에 따라 다릅니다. 일반적으로 이와 같은 전략을 사용하는 단기 트레이더 유형은 주가가 하락한 경우에만 해당 주식을 보유하게 됩니다. 그런 다음 이익이 이미 배당금 형태로 존재하기 때문에 주식에 대해 지불한 가격으로 판매합니다.

배당금 이월 계획 및 세금

이 거래 전략의 용이함은 세금으로 상쇄됩니다. 배당금에는 적격 배당금 과 비적정 배당금 의 두 가지 형태가 있습니다. 배당금이 자격을 갖추려면 특정 기준을 충족해야 합니다. 롤오버 전략에서 확보한 배당금을 제외하는 것은 적격으로 간주되기 위해 배당금을 보유해야 하는 최소 시간 요구 사항입니다. 이 기간은 배당락일로부터 60일 전입니다.

이 전략을 사용하는 투자자에게 지급되는 배당금은 적격 배당금이기 때문에 국세청(IRS) 소득세율로 과세됩니다. 그러나 IRA 거래 계정 에서 캡처 전략이 수행되는 경우 투자자가 배당금에 대한 세금을 피할 수 있다는 점에 유의하는 것이 중요 합니다.

배당금 이월 계획의 예

예를 들어, 배당락일을 3월 16일로 하여 주당 2달러의 배당금을 지급하겠다고 발표한 배당금 지급 회사의 경우를 생각해 보십시오. 배당금 롤오버 계획을 사용하는 투자자는 3월 15일 또는 그 이전에 해당 주식을 매수한 다음 3월 16일 또는 그 이후에 매도할 수 있습니다.

이 거래가 주당 2달러의 배당금을 효과적으로 "포착"하더라도 거래가 순수익 기준으로 수익성이 있는지 여부는 회사 주가의 움직임과 투자자의 거래 비용 및 세금 상태와 같은 기타 요인에 따라 달라집니다.

가격 변동

예를 들어, 회사의 주식이 $25에서 거래되고 배당금을 지급한 후에만 $24로 하락했다고 가정합니다. 이 시나리오에서 투자자는 거래에서 주당 $1의 이익을 얻을 수 있기를 희망할 수 있습니다. $25에 매수하고 $2 배당금을 받은 다음 $24에 매도합니다. 투자자의 거래 수수료와 세금 부채를 합하면 주당 $1 미만인 경우 이 전략은 성공적인 것으로 간주될 수 있습니다.

반면에 배당금 지급 후 주가가 $23 이하로 떨어지면 거래는 실패한 것입니다. 총 수익금에서 손익분기점을 넘으면 투자자는 다른 비용을 고려한 후 손실을 입게 됩니다.

배당금 롤오버 계획에 영향을 미치는 또 다른 요소는 위험 문제입니다. 위의 예에서 신중한 투자자는 배당금에 따라 주가가 어떻게 움직일지 확실하게 예측할 수 없다는 사실을 반영하기 위해 약간의 위험 프리미엄 을 요구할 것입니다. 예를 들어, 배당금 지급과 관련 없는 부정적인 소식으로 인해 주가가 23달러 손익분기점 아래로 떨어질 수 있습니다.

이러한 이유로 배당 롤오버 계획 사용자는 배당 후 과거 가격 움직임을 통해 전략이 실행 가능하다는 것을 일관되게 입증한 회사에만 이 전략을 적용하도록 주의해야 합니다.

결론

배당금 롤오버 계획에 투자하면 기술적 또는 거시적 분석이 필요하지 않고 이해하기 쉽다는 이점이 있습니다. 그러나 귀하의 배당금은 정상적인 소득세율로 과세되며 배당락일에 주식이 하락할 위험이 항상 있으며 주식을 매도하면 배당금으로 인한 이익이 제거됩니다.

##하이라이트

• 배당락일 직전에 배당금을 지급하는 주식을 매수하고 배당금을 지급한 후 빠르게 매도하는 방식이다.

• 배당금 롤오버 계획 사용자는 배당 후 주가가 약간만 변동해도 거래가 순수익을 내지 못하게 될 수 있으므로 전략과 관련된 다양한 위험을 염두에 두어야 합니다.

• 투자자는 수수료가 없는 중개인, 가급적이면 세금 면제 퇴직 계좌에서 이 전략을 사용하는 것이 좋습니다.

• 배당금 롤오버 계획은 단기 수익을 창출하기 위해 고안된 투자 전략입니다.

• 세금이 많이 드는 거래 전략입니다.

##자주하는 질문

재투자하면 배당금에 세금을 내야 합니까?

Roth IRA와 같은 조세 보호 계정에 재투자하지 않는 한 배당금을 재투자하면 배당금에 세금을 냅니다.

배당금 회수 전략을 어떻게 실행합니까?

배당금 회수 전략을 실행하는 것은 비교적 간단합니다. 배당금을 발행할 주식을 매수하여 배당락일 이전에 매수합니다. 배당락일에 주식을 매도하거나(배당금이 배정됨에 따라) 더 오래 보유할 수 있습니다. 배당금은 보유 또는 매도 여부에 관계없이 지급일에 귀하에게 전달됩니다.

배당금 재투자 계획은 어떻게 작동합니까?

배당금 재투자 계획 (DRIP)은 롤오버 계획과 다릅니다 . DRIP에서는 배당금을 지급받은 주식에 배당금을 다시 투자합니다. 이것의 아이디어는 주식의 자체 배당금을 사용하여 더 많은 주식을 구입하고 시간이 지남에 따라 성장을 확대하는 것입니다.