Orang Bersekutu
Apakah Orang Bersekutu?
Dalam perdagangan niaga hadapan, istilah "orang bersekutu" merujuk kepada orang tertentu dalam pekerjaan broker atau peniaga yang melaksanakan peranan jualan atau penyeliaan jualan. Pekerja perkeranian dan pentadbiran tidak termasuk.
Orang yang bersekutu terikat dengan piawaian kawal selia tertentu berdasarkan peranan dan/atau fungsi tertentu mereka.
Memahami Orang Bersekutu
Orang bersekutu terikat dengan peraturan dan peraturan bursa niaga hadapan dan badan kawal selia yang berbeza. Entiti ini mengawal selia orang dalam peranan tertentu untuk memastikan aliran maklumat yang tidak sekata, walaupun berlaku secara semula jadi, tidak menghalang atau menipu pelabur dalam aktiviti perdagangan dan penyelidikan mereka. Pendaftaran berasingan dengan Persatuan Niaga Hadapan Kebangsaan (NFA) tidak diperlukan untuk orang yang telah berdaftar seperti berikut:
Introducing Broker (IB)
Broker Lantai (FB)
Pengendali kolam komoditi (CPO) atau seseorang yang dikaitkan dengannya
Penasihat perdagangan komoditi (CTA) atau seseorang yang dikaitkan dengannya
Wakil Berdaftar dengan Pihak Berkuasa Kawal Selia Industri Kewangan (FINRA)
Mengapa Perbezaan?
Pasaran kewangan dikawal untuk memastikan bahawa ia adil untuk semua peserta, tidak kira saiz, pengaruh atau pengalaman mereka. Ini termasuk aliran maklumat, pesanan dan faktor lain yang membenarkan mana-mana individu yang layak untuk mengambil bahagian dalam pasaran.
Dengan menghendaki individu dan firma yang berurusan dengan wang pelanggan mendaftar dengan FINRA dan/atau NFA sebagai orang bersekutu, jika mereka belum berdaftar dalam kapasiti lain, peserta tertakluk kepada peraturan dan peraturan untuk memudahkan pasaran yang adil.
Di samping itu, pengawal selia mempunyai kuasa untuk menghukum, mendenda, atau memecat peserta jika mereka tidak mematuhi peraturan dan peraturan ini. Pendaftaran juga menyediakan kaedah, termasuk timbang tara, untuk menyelesaikan pertikaian antara pihak.
Oleh itu, pelanggan mempunyai lapisan perlindungan yang memastikan akses pasaran mereka adil dan dana mereka hanya akan digunakan untuk faedah mereka. Perlindungan yang sama digunakan untuk maklumat yang dijana oleh aktiviti pelanggan. Sebagai contoh, orang yang berkaitan mungkin tidak membuat pesanan peribadi lebih awal daripada pesanan pelanggan, dan mereka tidak boleh menyediakan maklumat tentang pesanan pelanggan mereka kepada pelanggan lain atau pihak luar. Orang bersekutu juga bersetuju membenarkan dagangan dan baki akaun mereka dipantau.
Orang bersekutu, termasuk FCM dan IB, mesti memenuhi piawaian minimum untuk:
Modal bersih minimum
Dana pelanggan (FCM sahaja; IB tidak memegang dana pelanggan)
Pendedahan dan keperluan lain untuk pelanggan
Pemfailan kewangan dan lain-lain
Ini melindungi pelanggan daripada risiko pasaran dalam pelaksanaan perdagangan serta risiko bahawa firma itu gulung tikar, mungkin mengambil dana pelanggan bersamanya. Ia juga menghalang konflik kepentingan, walaupun orang bersekutu (dan firma) tidak semestinya fidusiari. Walaupun mereka mesti melaksanakan amalan perniagaan yang beretika, mereka tidak perlu memenuhi piawaian fidusiari yang lebih tinggi yang mesti dipenuhi oleh penasihat pelaburan.
##Sorotan
Mereka dikehendaki mendaftar dengan agensi kawal selia.
Orang bersekutu ialah mereka dalam perdagangan niaga hadapan yang diambil bekerja oleh firma broker/peniaga yang terlibat dalam jualan atau penyeliaan jualan.
Mereka dikehendaki bertindak sedemikian rupa sehingga mereka tidak mendapat manfaat secara peribadi daripada maklumat aliran pesanan.
Individu ini mempunyai pandangan tentang aliran pesanan yang mungkin tidak umum.
