Investor's wiki

Tilknyttet person

Tilknyttet person

Hvad er en tilknyttet person?

I futures-handel refererer udtrykket "associeret person" til bestemte personer, der er ansat hos en mægler eller forhandler, der udfører rollen som salg eller overvågning af salg. Kontor- og administrativt ansatte er ikke medtaget.

En tilknyttet person er bundet af visse regulatoriske standarder baseret på deres særlige rolle og/eller funktion.

ForstĂĄ associerede personer

Tilknyttede personer er bundet af regler og forskrifter for forskellige futuresbørser og regulerende organer. Disse enheder regulerer folk i visse roller for at sikre, at en ujævn informationsstrøm, selvom den er naturligt forekommende, ikke hæmmer eller bedrager investorer i deres handels- og forskningsaktiviteter. Separat registrering hos National Futures Association (NFA) er ikke påkrævet for personer, der allerede er registreret som følgende:

Hvorfor skelnen?

Finansielle markeder er reguleret for at sikre, at de er fair for alle deltagere, uanset deres størrelse, indflydelse eller erfaring. Dette inkluderer strømmen af information, ordrer og andre faktorer, der gør det muligt for enhver kvalificeret person at deltage på markederne.

Ved at kræve, at enkeltpersoner og firmaer, der beskæftiger sig med klientpenge, registrerer sig hos FINRA og/eller NFA som associerede personer, hvis de ikke allerede er registreret i andre kapaciteter, er deltagere underlagt regler og forskrifter for at lette fair markeder.

Derudover har tilsynsmyndighederne bemyndigelse til at straffe, bøde eller udvise deltagere, hvis de ikke følger disse regler og bestemmelser. Registrering opstiller også metoder, herunder voldgift, til at bilægge tvister mellem parter.

Derfor har kunder et lag af beskyttelse, der sikrer, at deres markedsadgang er fair, og at deres midler kun vil blive brugt til deres fordel. Den samme beskyttelse gælder for de oplysninger, der genereres af klientens aktiviteter. For eksempel må en tilknyttet person ikke afgive personlige ordrer forud for kunders ordrer, og de kan ikke stille information om deres kunders ordrer til rådighed for andre kunder eller eksterne parter. Tilknyttede personer accepterer også at tillade, at deres handler og kontosaldi overvåges.

Tilknyttede personer, herunder FCM'er og IB'er, skal opfylde minimumsstandarder for:

  • Minimum nettokapital

  • Kundemidler (kun FCM'er; IB'er har ikke kundemidler)

  • Offentliggørelse og andre krav til kunder

  • Finansielle og andre ansøgninger

Dette beskytter kunden mod markedsrisiko i forbindelse med handelsudførelse samt risikoen for, at virksomheden går konkurs og eventuelt tager klientmidler med sig. Det forhindrer også interessekonflikter, selvom tilknyttede personer (og firmaer) ikke nødvendigvis er tillidsmænd. Selvom de skal udøve etisk forretningspraksis, behøver de ikke at opfylde de højere tillidsstandarder, som investeringsrådgivere skal opfylde.

##Højdepunkter

  • De er forpligtet til at registrere sig hos tilsynsmyndigheder.

  • Tilknyttede personer er dem i futureshandel ansat af mægler-/forhandlerfirmaer, der er involveret i salg eller overvĂĄgning af salg.

  • De er forpligtet til at handle pĂĄ en sĂĄdan mĂĄde, at de ikke personligt drager fordel af ordrestrømsoplysninger.

  • Disse personer har et syn pĂĄ ordreflow, som mĂĄske ikke er offentligt.