Pessoa Associada
O que é uma pessoa associada?
Na negociação de futuros, o termo "pessoa associada" refere-se a pessoas específicas ao serviço de um corretor ou revendedor que desempenha o papel de vendas ou supervisão de vendas. Funcionários de escritório e administrativos não estão incluídos.
Uma pessoa associada está vinculada a certas normas regulatórias com base em sua função e/ou função específica.
Entendendo as Pessoas Associadas
As pessoas associadas estão sujeitas às regras e regulamentos de diferentes bolsas de futuros e órgãos reguladores. Essas entidades regulam as pessoas em determinadas funções para garantir que um fluxo desigual de informações, mesmo que ocorra naturalmente, não impeça ou defraude os investidores em suas atividades de negociação e pesquisa. O registro separado na National Futures Association (NFA) não é necessário para pessoas já registradas como:
Corretor de piso (FB)
Operador de pool de commodities (CPO) ou uma pessoa associada a um
Consultor de negociação de commodities (CTA) ou uma pessoa associada a um
Representante registrado na Autoridade Reguladora do Setor Financeiro (FINRA)
Por que a distinção?
Os mercados financeiros são regulamentados para garantir que sejam justos para todos os participantes, independentemente de seu tamanho, influência ou experiência. Isso inclui o fluxo de informações, pedidos e outros fatores que permitem que qualquer indivíduo qualificado participe dos mercados.
Ao exigir que indivíduos e empresas que lidam com dinheiro de clientes se registrem na FINRA e/ou na NFA como pessoas associadas, se ainda não estiverem registrados em outras capacidades, os participantes estão sujeitos a regras e regulamentos para facilitar mercados justos.
Além disso, os reguladores têm autoridade para punir, multar ou expulsar os participantes se eles não seguirem essas regras e regulamentos. O registro também estabelece métodos, incluindo arbitragem, para resolver disputas entre as partes.
Portanto, os clientes têm uma camada de proteção garantindo que seu acesso ao mercado seja justo e seus fundos sejam usados apenas em seu benefício. A mesma proteção se aplica às informações geradas pelas atividades do cliente. Por exemplo, uma pessoa associada não pode fazer pedidos pessoais antes dos pedidos dos clientes e não pode disponibilizar informações sobre os pedidos de seus clientes para outros clientes ou terceiros. As pessoas associadas também concordam em permitir que seus negócios e saldos de contas sejam monitorados.
As pessoas associadas, incluindo FCMs e IBs, devem atender aos padrões mínimos para:
Capital líquido mínimo
Fundos de clientes (somente FCMs; IBs não detêm fundos de clientes)
Divulgação e outros requisitos para os clientes
Arquivos financeiros e outros
Isso protege o cliente do risco de mercado na execução da negociação, bem como do risco de que a empresa saia do negócio, possivelmente levando os fundos do cliente com ela. Também previne conflitos de interesse, embora as pessoas associadas (e empresas) não sejam necessariamente fiduciárias. Embora devam exercer práticas comerciais éticas, não precisam atender aos padrões fiduciários mais elevados que os consultores de investimentos devem atender.
##Destaques
Eles são obrigados a se registrar nos órgãos reguladores.
Pessoas associadas são aquelas na negociação de futuros empregadas por corretoras/distribuidoras envolvidas em vendas ou supervisão de vendas.
Eles são obrigados a agir de forma que não se beneficiem pessoalmente das informações do fluxo de pedidos.
Esses indivíduos têm uma visão do fluxo de pedidos que pode não ser pública.
