Dividen Layak
Apakah Dividen Layak?
Dividen layak ialah dividen yang jatuh di bawah kadar cukai keuntungan modal yang lebih rendah daripada kadar cukai pendapatan ke atas dividen tidak layak atau biasa. Kadar cukai untuk dividen biasa (biasanya yang dibayar daripada saham yang paling biasa atau pilihan) adalah sama dengan kadar cukai pendapatan persekutuan standard, yang berjulat dari 10% hingga 37% untuk tahun cukai 2021 dan 2022.
Sebagai perbandingan, dividen yang layak dikenakan cukai sebagai keuntungan modal pada kadar 20%, 15% atau 0%, bergantung pada kurungan cukai. Disebabkan percanggahan dalam kadar ini, perbezaan antara dividen biasa berbanding dividen yang layak boleh menjadi besar apabila tiba masanya untuk membayar cukai.
Memahami Dividen Layak
Dividen tetap diklasifikasikan sebagai sama ada layak atau biasa, setiap satu dengan implikasi cukai berbeza yang memberi kesan kepada pulangan bersih pelabur. Kadar cukai ke atas dividen yang layak untuk pelabur yang mempunyai pendapatan biasa dikenakan cukai pada 10% atau 12% ialah 0%. Mereka yang membayar kadar cukai pendapatan lebih daripada 12% dan sehingga 35% (untuk pendapatan biasa sehingga $445,850) mempunyai kadar cukai 15% ke atas dividen yang layak. Kadar cukai ke atas dividen yang layak dihadkan pada 20%, iaitu untuk individu dalam kurungan cukai 35% atau 37% dan dengan pendapatan biasa melebihi $445,850. Kadar cukai ke atas keuntungan modal jangka panjang ini adalah semasa sepanjang tahun kalendar 2021. Ambil perhatian juga bahawa terdapat tambahan 3.8% Cukai Pendapatan Pelaburan Bersih (NIIT) yang terpakai untuk individu dengan pendapatan kasar larasan yang diubah suai melebihi $200,000 atau $250,000 untuk pembayar cukai berkahwin yang memfailkan cukai mereka secara bersama.
Dividen yang layak disenaraikan dalam kotak 1b pada Borang IRS 1099-DIV,. borang cukai yang dihantar kepada pelabur yang menerima pengagihan sepanjang tahun kalendar daripada sebarang jenis pelaburan. Kotak 1a pada borang dikhaskan untuk dividen biasa, yang merupakan jenis dividen yang paling biasa dibayar kepada pelabur daripada syarikat atau dana bersama, menurut IRS.
Untuk layak mendapat kadar cukai maksimum 0%, 15% atau 20% yang digunakan untuk keuntungan modal jangka panjang, dividen yang layak mesti memenuhi keperluan berikut, seperti yang digariskan oleh Perkhidmatan Hasil Dalam Negeri ( IRS ):
Dividen mestilah dibayar oleh syarikat AS atau syarikat asing yang layak.
Dividen tidak disenaraikan dengan IRS sebagai dividen yang tidak layak.
pegangan dividen yang diperlukan telah dipenuhi.
Dividen Biasa lwn Layak
Dividen yang layak dan tidak layak (biasa) mungkin mempunyai perbezaan yang kelihatan kecil, tetapi ia mempunyai kesan yang ketara ke atas pulangan keseluruhan. Secara keseluruhan, kebanyakan dividen tetap yang diagihkan oleh syarikat di AS boleh diklasifikasikan sebagai layak.
Perbezaan terbesar antara dividen layak dan tidak layak, sejauh impaknya pada masa cukai ialah kadar di mana dividen ini dikenakan cukai. Dividen tidak layak dikenakan cukai pada kadar cukai pendapatan biasa individu, berbanding dengan kadar pilihan untuk dividen layak seperti yang disenaraikan di atas. Ini bermakna individu yang menduduki mana-mana kurungan cukai akan melihat perbezaan dalam kadar cukai mereka bergantung pada sama ada mereka mempunyai dividen yang layak atau biasa.
Keperluan untuk Dividen Layak
Syarikat Asing yang Layak
Perbadanan asing layak mendapat layanan cukai khas jika ia memenuhi salah satu daripada tiga syarat berikut: syarikat itu diperbadankan dalam milikan AS, perbadanan itu layak mendapat manfaat pendapatan komprehensif perjanjian cukai dengan Amerika Syarikat, atau saham itu mudah didagangkan di pasaran sekuriti yang mantap di Amerika Syarikat. Sebuah syarikat asing tidak layak jika ia dianggap sebagai syarikat pelaburan asing yang pasif.
Dividen Yang Tidak Layak
Sesetengah dividen secara automatik dikecualikan daripada pertimbangan sebagai dividen yang layak. Ini termasuk dividen yang dibayar oleh amanah pelaburan hartanah (REIT), perkongsian terhad induk (MLP), saham pilihan pekerja dan syarikat yang dikecualikan cukai. Dividen yang dibayar daripada akaun pasaran wang,. seperti deposit dalam bank simpanan, kesatuan kredit atau institusi kewangan lain, tidak layak dan harus dilaporkan sebagai pendapatan faedah.
Dividen khas sekali sahaja juga tidak layak. Akhir sekali, dividen yang layak mesti datang daripada saham yang tidak dikaitkan dengan lindung nilai, seperti yang digunakan untuk jualan pendek, jual dan opsyen panggilan. Pelaburan dan pengagihan yang dinyatakan di atas adalah tertakluk kepada kadar cukai pendapatan biasa.
Tempoh Pegangan
IRS memerlukan pelabur untuk memegang saham untuk tempoh masa minimum untuk mendapat manfaat daripada kadar cukai yang lebih rendah ke atas dividen yang layak. Pelabur saham biasa mesti memegang saham selama lebih daripada 60 hari dalam tempoh 121 hari yang bermula 60 hari sebelum tarikh ex-dividen, atau tarikh selepas dividen telah dibayar dan selepas itu mana-mana pembeli baru akan layak untuk menerima dividen masa hadapan. Untuk saham pilihan,. tempoh pegangan adalah lebih daripada 90 hari dalam tempoh 181 hari yang bermula 90 hari sebelum tarikh ex-dividen.
Untuk dana bersama, keperluan tempoh pegangan agak berbeza. Dalam kes ini, dana bersama mesti telah menahan sekuriti tanpa perlindungan selama sekurang-kurangnya 61 hari daripada tempoh 121 hari yang bermula sekurang-kurangnya 60 hari sebelum tarikh ex-dividen sekuriti. Pelabur mesti telah memegang bahagian dana bersama yang berkenaan untuk tempoh yang sama juga.
Contoh
Oleh kerana keperluan tempoh pegangan boleh menjadi sukar untuk dinilai, pertimbangkan contoh hipotetikal berikut:
Seorang pelabur menerima dividen sebagai layak daripada saham dalam dana bersama X. Pelabur itu membeli 1,000 saham dana X pada 1 Mei untuk tahun cukai berkenaan. Pelabur itu kemudian menjual 100 saham tersebut pada 1 Jun tetapi terus memegang 900 saham yang tinggal (tidak dilindungi). Tarikh ex-dividen untuk dana berkenaan ialah 15 Mei.
Dalam tempoh 121 hari, pelabur memegang 100 saham selama 31 hari (dari 1 Mei hingga 1 Jun) dan baki 900 saham untuk sekurang-kurangnya 61 hari (dari 1 Mei hingga 1 Julai). Ini bermakna pendapatan dividen yang diperoleh daripada 900 saham yang dipegang selama sekurang-kurangnya 61 hari akan dianggap sebagai pendapatan dividen yang layak, manakala pendapatan yang diperoleh daripada 100 saham yang dipegang untuk hanya 31 hari akan menjadi pendapatan dividen yang tidak layak. Pelabur kemudiannya boleh menggunakan dividen yang layak bagi setiap harga saham untuk mengira jumlah sebenar dividen yang layak untuk tujuan pelaporan cukai.
Maksudnya untuk Pelabur
Bagi kebanyakan pelabur harian, persoalan sama ada dividen akan layak atau tidak biasanya bukan isu. Sebabnya ialah kebanyakan dividen tetap daripada syarikat AS dianggap layak. Walau bagaimanapun, terutamanya bagi pelabur yang memfokuskan kepada syarikat asing, REIT, MLP dan jenis kenderaan pelaburan lain yang dinyatakan di atas, perbezaan antara kelayakan dan alternatif boleh menjadi ketara apabila tiba masanya untuk mengira cukai.
Sebaliknya, tidak banyak yang boleh dilakukan oleh pelabur untuk menentukan sama ada dividen akan dianggap layak atau tidak. Tindakan paling penting yang boleh diambil oleh pelabur ialah memegang saham untuk tempoh pegangan minimum seperti yang ditetapkan oleh jenis saham seperti yang diperincikan di atas.
Sorotan
Dividen yang layak mesti memenuhi keperluan khas yang ditetapkan oleh IRS.
Kadar cukai maksimum untuk dividen yang layak ialah 20%; bagi dividen biasa bagi tahun kalendar 2021 dan 2022, ia adalah 37%.
Dividen yang layak dikenakan cukai pada kadar cukai keuntungan modal, manakala dividen biasa dikenakan cukai pada kadar cukai pendapatan persekutuan standard.
Soalan Lazim
Apakah Keperluan untuk Dividen Dianggap Layak?
Stok yang membayar dividen mesti dipegang selama sekurang-kurangnya 60 hari dalam tempoh 121 hari yang bermula 60 hari sebelum tarikh ex-dividen, iaitu tarikh pertama selepas pengisytiharan dividen yang pemegangnya tidak berhak mendapat. pembayaran dividen seterusnya. Bilangan hari termasuk hari penerima menjual stok tetapi bukan hari dia memperolehnya, dan dia tidak boleh mengira hari semasa "risiko kerugiannya berkurangan", mengikut peraturan IRS.
Bagaimana Saya Tahu Sama ada Dividen yang Saya Terima Layak atau Tidak?
Broker anda akan mengeluarkan dividen yang layak dan biasa yang dibayar kepada anda dan dilaporkan dalam kotak berasingan pada Borang IRS 1099-DIV yang akan dihantar oleh broker anda kepada anda setiap tahun cukai. Dividen biasa dilaporkan dalam kotak 1a, dan dividen layak dalam kotak 1b.
Mengapa Dividen Layak Dicukai Lebih Baik Daripada Dividen Biasa?
Dividen yang layak dikenakan cukai pada kadar yang sama seperti keuntungan modal jangka panjang, lebih rendah daripada dividen biasa, yang dikenakan cukai sebagai pendapatan biasa. Ini dilakukan untuk memberi insentif kepada syarikat untuk memberi ganjaran kepada pemegang saham jangka panjang mereka dengan dividen yang lebih tinggi dan juga memberi insentif kepada pelabur untuk memegang saham mereka lebih lama untuk mengutip pembayaran dividen ini.
