Reel ejer

Hvad er en reel ejer?

En reel ejer er en person, der nyder godt af fordelene ved ejerskab, selvom titlen til en form for ejendom er i et andet navn.

Det betyder også enhver enkeltperson eller gruppe af individer, som enten direkte eller indirekte har beføjelse til at stemme eller påvirke transaktionsbeslutningerne vedrørende et specifikt værdipapir, såsom aktier i et selskab.

Forstå reelle ejere

For eksempel, når aktier i en investeringsforening ejes af en depotbank,. eller når værdipapirer ejes af en mægler i gadenavn, er den sande ejer den reelle ejer, selvom banken eller mægleren af sikkerhedsmæssige årsager har titlen .

Det reelle ejerskab kan deles mellem en gruppe af enkeltpersoner. Hvis en reel ejer kontrollerer en position på mere end 5 %, skal den indsende skema 13D i henhold til afsnit 12 i Securities Exchange Act af 1934.

Reelt ejerskab adskilles fra retligt ejerskab. I de fleste tilfælde er de juridiske og reelle ejere en og samme, men der er nogle tilfælde, legitime og nogle gange knap så legitime, hvor den reelle ejer af en ejendom kan ønske at forblive anonym.

Værdipapirer

Som nævnt i eksemplet ovenfor er børsnoterede værdipapirer ofte registreret i en mæglers navn for sikkerhed og bekvemmelighed.

and Exchange Commission (SEC) erkender dette og har reguleret praksis. I private virksomheder kan en retmæssig ejer af en række årsager ikke have sit navn som registreret aktionær. Så længe skattelovgivningen og andre love overholdes, er denne praksis ikke ulovlig i sig selv.

###Ejendom

I de fleste lande viser ejendomsregistre navnene på ejerne af ejendomme. I nogle tilfælde vil en reel ejer måske ikke have, at deres navn skal vises i offentlige registre. I sådanne tilfælde er det almindeligt, at administratorer eller andre enheder optræder som juridiske ejere i stedet for den reelle ejer.

For eksempel vil kendte kunstnere eller politikere måske ikke have, at deres hjemmeadresse nemt kan findes i offentlige registre, så de optræder ikke personligt på skøder.

Aktivbeskyttelse

Velhavende personer, der er i risiko for retssager, eller blot ønsker at beskytte deres aktiver og planlægge deres ejendom, bruger generelt truster til at fungere som den juridiske ejer af deres ejendom, ofte værdipapirer og penge, mens de og deres familier fortsat er de reelle ejere . Også her er denne praksis lovlig, men stærkt reguleret.

Panama Papers

Det er berømt, at det internationale konsortium af undersøgende journalister i begyndelsen af 2016 offentliggjorde, hvad det kaldte " Panama Papers ". Disse dokumenter, hentet fra arkiverne fra advokatfirmaet Mossack Fonseca & Co., viser i detaljer det reelle ejerskab af flere tusinde offshore-selskaber.

Mens mange blev brugt lovligt, ser det ud til, at noget gavnligt ejerskab var skjult af ondsindede eller ulovlige motiver.

Nyere regler vedrørende reelle ejere

Den 5. maj 2016 styrkede og præciserede Financial Crimes Enforcement Network (FinCEN) due diligence-krav til banker, mæglere, investeringsforeninger og andre finansielle enheder. Vigtigst er det, at de nye regler kræver, at juridiske enheder skal identificere og verificere identiteten på deres reelle ejere, når de åbner en konto. Disse regler trådte i kraft den 11. maj 2018.

##Højdepunkter

• Velhavende personer med risiko for retssager bruger ofte truster til at fungere som den juridiske ejendomsejer.

• Reelle ejere adskiller sig fra retlige ejerskaber, selvom de retlige og reelle ejere i de fleste tilfælde er en og samme.

• Børsnoterede værdipapirer er ofte registreret i en mæglers navn for sikkerhed og bekvemmelighed.

• En reel ejer er en person, der nyder godt af fordelene ved ejerskab, selvom ejendommens titel er i et andet navn.