Propietario efectivo
¿Qué es un beneficiario real?
Un usufructuario es una persona que disfruta de los beneficios de la propiedad aunque el tÃtulo de alguna forma de propiedad esté a otro nombre.
También significa cualquier individuo o grupo de individuos que, ya sea directa o indirectamente, tiene el poder de votar o influir en las decisiones de transacción con respecto a un valor especÃfico, como acciones en una empresa.
Comprender a los beneficiarios reales
Por ejemplo, cuando las acciones de un fondo mutuo están en manos de un banco custodio o cuando los valores están en manos de un corredor a nombre de la calle, el verdadero propietario es el usufructuario, aunque, por seguridad y conveniencia, el banco o corredor tenga el tÃtulo .
La titularidad real puede ser compartida entre un grupo de individuos. Si un beneficiario real controla una posición de más del 5 %, debe presentar el Anexo 13D en virtud de la Sección 12 de la Ley de Bolsa de Valores de 1934.
La propiedad real se distingue de la propiedad legal. En la mayorÃa de los casos, los propietarios reales y reales son los mismos, pero hay algunos casos, legÃtimos ya veces no tan legÃtimos, en los que el propietario real de una propiedad puede desear permanecer en el anonimato.
Valores
Como se mencionó en el ejemplo anterior, los valores que cotizan en bolsa a menudo se registran a nombre de un corredor por seguridad y conveniencia.
La Comisión de Bolsa y Valores ( SEC ) reconoce esto y ha regulado la práctica. En las empresas privadas, por varias razones, es posible que un beneficiario final no quiera su nombre como accionista registrado. Mientras se cumplan las leyes fiscales y otras leyes, esta práctica no es ilegal en sà misma.
Bienes raÃces
En la mayorÃa de los paÃses, los registros de bienes raÃces muestran los nombres de los propietarios de las propiedades. En algunos casos, es posible que un beneficiario real no desee que su nombre aparezca en los registros públicos. En tales casos, es común que los fideicomisarios u otras entidades actúen como propietarios legales en lugar del beneficiario final.
Por ejemplo, es posible que los artistas o polÃticos famosos no quieran que la dirección de su casa se encuentre fácilmente en los registros públicos, por lo que no aparecen personalmente en los tÃtulos de propiedad.
Protección de activos
Las personas adineradas que corren el riesgo de juicios, o simplemente quieren proteger sus activos y planificar su patrimonio, generalmente usan fideicomisos para actuar como propietarios legales de sus propiedades, a menudo valores y dinero, mientras que ellos y sus familias continúan siendo los beneficiarios reales. . Aquà nuevamente, esta práctica es legal pero altamente regulada.
Documentos de Panamá
Famosamente, a principios de 2016, el Consorcio Internacional de Periodistas de Investigación hizo público lo que llamó los " Papeles de Panamá". Estos documentos, tomados de los archivos de la firma de abogados Mossack Fonseca & Co., muestran en detalle la titularidad real de varios miles de corporaciones extraterritoriales.
Si bien muchos se usaron legalmente, parece que algunos beneficiarios reales se ocultaron por motivos nefastos o ilegales.
Reglas más nuevas con respecto a los beneficiarios reales
El 5 de mayo de 2016, la Red de Ejecución de Delitos Financieros (FinCEN) fortaleció y aclaró los requisitos de diligencia debida para bancos, corredores, fondos mutuos y otras entidades financieras. Lo que es más importante, las nuevas reglas requieren que los clientes de entidades legales identifiquen y verifiquen las identidades de sus beneficiarios finales cuando abren una cuenta. Estas reglas entraron en vigencia el 11 de mayo de 2018.
Reflejos
Las personas adineradas que corren el riesgo de demandas a menudo utilizan fideicomisos para actuar como propietarios legales de la propiedad.
La propiedad real se distingue de la propiedad legal, aunque en la mayorÃa de los casos, los propietarios legales y reales son uno y el mismo.
Los valores que cotizan en bolsa a menudo se registran a nombre de un corredor por seguridad y conveniencia.
Un usufructuario es una persona que disfruta de los beneficios de la propiedad aunque el tÃtulo de la propiedad esté a otro nombre.
