Dagslys Kassekredit
Hvad er Daylight Overtræk?
En kassekredit opstår, når en bank hæver flere penge, end den har på sin Federal Reserve-konto for at foretage en betaling; kassekreditten skal være afviklet inden udgangen af hverdagen.
Forståelse af Daylight Overtræk
Federal Reserve Banks driver Fedwire,. et betalingssystem, der muliggør fondsafvikling blandt tusindvis af banker . Nogle af disse banker har tilladelse til at overtrække deres konti baseret på den forståelse, at indgående betalinger vil sætte dem i stand til at genopfylde midlerne ved udgangen af dagen. Disse overtræk er kendt som intradag eller dagslys overtræk.
Fed tildeler forskellige dagslys-overtræksgrænser baseret på en banks finansielle stilling. Nogle banker har slet ikke tilladelse til at overtrække deres konti, mens andre kan overtrække med 187,5 % af deres kapitalmål, et mål, som Fed bruger til at analysere en banks evne til at opfylde risikobaserede kapitalstandarder.
Banker opkræves for overtræk i dagslys som et middel til at afskrække dem fra at blive alt for afhængige af sådanne beskyttelser. Mens overtræk i dagslys er med til at øge det finansielle systems likviditet og effektivitet, kan de også potentielt udgøre en systemisk risiko. Risikoen er, at for mange banker overtrækker deres konti på samme tid, hvilket vil påvirke pengestrømmen gennem det finansielle system og økonomien. Når en bank pådrager sig for mange overtræk i dagslys, kan Federal Reserve træde ind og pålægge yderligere tilsyn.
Normalt vil banker vente til lukketid med at afvikle reserveubalancer. Udlånsfaciliteter giver finansielle institutioner adgang til midler for at opfylde reservekravene ved at bruge dag-til-dag udlånsmarkedet. Centralbanker kan også bruge lånefaciliteter til at øge likviditeten over længere perioder. De opnår generelt dette ved at bruge termauktionsfaciliteter.
Federal Reserve opkræver et gebyr, når en bank pådrager sig en kassekredit, som en måde at afskrække banker fra at tage en sådan handling for ofte.
Daylight Overtræk Eksempel
Hypotetisk set kunne Bank ABC have 250 millioner dollars i aktiver, hvor Federal Reserve kræver, at banken beholder 10% eller 25 millioner dollars i reserver. Men på en given dag skal banken muligvis overføre 30 millioner dollars fra sine forskellige konti. Hvis den overfører dette beløb, har den oprettet en kassekredit på 5 millioner dollars i dagslys, som den skal dække ved udgangen af dagen gennem lån fra Federal Reserve til gengæld for et gebyr.
Dagslys overtræk for enkeltpersoner
Bankkunder får også ofte tildelt personlige "dagslys-overtræk", normalt uden gebyr. Hvis en kunde ikke har midler nok på deres konto til at dække en opkrævning i løbet af en dag, vil nogle banker tillade, at debiteringen går igennem alligevel. Forudsat at midlerne er udskiftet inden udgangen af dagen, er der typisk ingen omkostninger. Hvis midlerne ikke erstattes, vil banken opkræve et kassekreditgebyr, ofte omkring $30 pr. transaktion.
Højdepunkter
Med en kassekredit i dagtimerne overfører en bank netto mere ud på en dag, end den har i sine reserver, en handling, der tages, fordi den skal foretage en betaling.
En banks finansielle stilling afgør, om den overhovedet får lov af Federal Reserve til at overtrække, endsige med hvor meget.
Typisk afregner banker reserveubalancer på dag-til-udlånsmarkedet, men en dagslys overtræk sker i normal åbningstid.
Nogle banker får lov af Federal Reserve til at overtrække, forudsat at indgående betalinger vil sætte dem i stand til at tilbagebetale midlerne ved dagens slutning.
