Endelig genforsikring

Hvad er endelig genforsikring?

Finite genforsikring, også kendt som finite risk genforsikring, er en kategori af genforsikring,. der afgiver en begrænset eller begrænset risiko til genforsikringsselskabet. Ved at overføre mindre risiko til genforsikringsselskabet får forsikringsselskabet dækning på sine potentielle skader til en lavere pris end ved traditionel genforsikring. Risikoreduktion er fra regnskabsmæssige eller finansielle metoder, sammen med den faktiske overførsel af risiko til en anden virksomhed.

Forsikringsselskaber bruger finite genforsikring til at sprede den risiko, de påtager sig ved at skrive forsikringer. En genforsikringspolice giver forsikringsselskabet mulighed for at overføre noget af denne risiko til genforsikringsselskabet. I modsætning til de fleste genforsikringskontrakter inkluderer en finite genforsikringskontrakt dog tidsværdien af penge. Disse kontrakter spreder risikoen over en meget specifik periode - ofte over flere år. De tager også højde for den potentielle investeringsindkomst , der er optjent i løbet af det tidsrum.

Forstå Finite Genforsikring

Finite genforsikring er genforsikring, som et primært forsikringsselskab eller et afstående selskab køber hos genforsikringsselskabet eller det overtagende forsikringsselskab. Genforsikring er endelig, når den kun dækker specifikke risici og specifikke forhold. Genforsikringen betaler ikke den primære assurandør, hvis de angivne betingelser ikke er opfyldt.

Et forsikringsselskab vil normalt afsætte en erstatningsreserve,. som er det beløb, de kan forvente at udbetale til en procentdel af erstatningerne, hvis de indser en særlig risiko. Først når udtagningsbeløbet ikke i tilstrækkelig grad dækker udbetalingerne, vil genforsikringen dække risikoen. Denne bestemmelse begrænser den potentielle risiko for genforsikringsselskabet, og den reducerede risiko vil føre til en billigere finite genforsikringspolice for det afgivende selskab. Det udskudte beløb er normalt investeret i statsobligationer og giver indtægter til at søge mod potentielle krav.

Særlige overvejelser

Genforsikring er forsikring for forsikringsselskaber eller stop-loss forsikring for disse udbydere. Gennem denne proces kan et selskab sprede risikoen ved at tegne forsikringer ved at overdrage dem til andre forsikringsselskaber. Det primære selskab, som oprindeligt skrev policen, er det afgivende selskab. Det andet selskab, som påtager sig risikoen, er genforsikringsselskabet. Genforsikringsselskabet modtager en forholdsmæssig andel af præmierne. De vil enten påtage sig en procentdel af skadetabene eller påtage sig tab over et bestemt beløb.

Typisk genforsikring har ofte et loft over refusioner for en enkelt hændelse til det primære forsikringsselskab. I almindelige situationer er dette loft meget større, end det primære forsikringsselskab burde have brug for. Men for en usædvanlig stor eller katastrofal begivenhed, såsom en orkan eller anden katastrofe, kan det primære forsikringsselskab være nødt til at betale krav til adskillige forsikringstagere.

I nogle tilfælde vil et primært forsikringsselskab, der står over for et enormt antal krav på grund af en katastrofal hændelse, overskride genforsikringsloftet, hvilket potentielt kan forårsage, at forsikringsselskabet går konkurs.

Fordele og ulemper ved finite genforsikring

Den største fordel for køberen af finite genforsikring er, at det er en relativt billig form for økonomisk beskyttelse. Genforsikringsgiveren modtager en begrænset risiko for at påtage sig pligterne som genforsikring. Hver deltager i politikken kan føle, at de får en handel, men den økonomiske risiko deles ligeligt mellem dem.

En ulempe ved finite genforsikring er, at den er begrænset i dækningsomfang, så den kan være ubrugelig for det købende selskab. Hvis køber ikke opfylder alle betingelser, vil finite genforsikring ikke betale sig. Denne begrænsning kan medføre et tab, ikke kun af det beløb, der er brugt til at købe den endelige genforsikringspolice, men også af de krav, køberen skal betale forsikringstagerne. Det kunne især være skadeligt, hvis køberen ikke havde til hensigt at betale erstatningskrav uden at få genforsikringsgodtgørelse.

Finite genforsikring har været et middel til bedrageri. I 1980'erne betalte primære forsikringsselskaber præmier, der var de samme omkostninger som de begrænsede forsikringsudbetalingsgrænser. Disse købende virksomheder var i stand til at fratrække denne præmie, hvor de ikke ville have været i stand til at fratrække den direkte betaling af et krav. Accounting Standards Codification (ASC) Emne 944 (tidligere FAS 113) var designet til at sætte grænser for svigagtig brug af finite genforsikring. Siden da har forretningsmodellen for genforsikringsselskaber udviklet sig, hvor nogle genforsikringsselskaber har fokuseret mere på at skabe strukturerede og skræddersyede genforsikringsløsninger til primære forsikringsselskaber.

Højdepunkter

• En ulempe ved finite genforsikring er, at dækningen kan være så begrænset i omfang og belastet med begrænsninger, at det købende selskab muligvis ikke kan få erstatning for skader.

• Finite genforsikring giver forsikringsselskaber mulighed for at sprede en begrænset eller begrænset risiko til en genforsikring.

• Genforsikring omtales almindeligvis som "forsikring for forsikringsselskaber", fordi det hjælper forsikringsselskaber med at håndtere de risici, der er forbundet med skader som følge af store, katastrofale hændelser.

• Den største fordel for forsikringsselskaber, der køber finite genforsikring, er, at de får dækning for potentielle fremtidige skader til en relativt lav pris.