Operationel Leasing

Hvad er en operationel leasingkontrakt?

En operationel leasingkontrakt er en kontrakt, der giver mulighed for brug af et aktiv, men som ikke overdrager ejendomsrettigheder til aktivet.

Sådan fungerer operationelle leasingkontrakter

Operationel leasing betragtes som en form for ikke-balanceført finansiering. Det betyder, at et leaset aktiv og tilhørende forpligtelser (dvs. fremtidige lejebetalinger) ikke er inkluderet i en virksomheds balance. Historisk set har operationelle leasingkontrakter gjort det muligt for amerikanske virksomheder at holde milliarder af dollars af aktiver og passiver fra at blive registreret på deres balancer, og derved holde deres gæld-til-egenkapital-forhold lavt.

For at blive klassificeret som en operationel leasingkontrakt skal leasingkontrakten opfylde visse krav i henhold til almindeligt anerkendte regnskabsprincipper (GAAP), der fritager den fra at blive registreret som en kapitalleasing. Virksomheder skal teste for fire kriterier - kendt som "lys linje"-testen - der bestemmer, om lejekontrakter skal bogføres som operationelle eller kapitalleasingkontrakter. Nuværende GAAP-regler kræver, at virksomheder behandler leasingkontrakter som kapitalleasing, hvis:

• Der sker en ejendomsoverdragelse til lejer ved lejemålets ophør;

• Lejekontrakten indeholder en tilbudskøbsoption ;

• Leasingtiden overstiger 75 % af aktivets økonomiske levetid;

• Nutidsværdien (PV) af leasingydelserne overstiger 90 % af aktivets dagsværdi.

Hvis ingen af disse betingelser er opfyldt, skal leasingkontrakten klassificeres som operationel leasing. Internal Revenue Service (IRS) kan omklassificere en operationel leasingkontrakt til en kapitalleasing for at afvise leasingydelserne som et fradrag og dermed øge virksomhedens skattepligtige indkomst og skattepligt.

Typisk omfatter aktiver, der lejes under operationelle leasingkontrakter, fast ejendom, fly og udstyr med lang brugbar levetid - såsom køretøjer, kontorudstyr og industrispecifikt maskineri.

Operationel leasing vs. kapitalleasing

US GAAP regnskabsmæssige behandlinger for drifts- og kapitalleasing er forskellige og kan have en betydelig indvirkning på virksomhedernes skatter. En operationel leasingkontrakt behandles som leje - leasingbetalinger betragtes som driftsomkostninger. Aktiver, der udlejes, opføres ikke på virksomhedens balance; de udgiftsføres i resultatopgørelsen. Så de påvirker både drifts- og nettoindkomst. Andre egenskaber omfatter:

• Ejerskab: Beholdes af udlejer under og efter lejeperioden.

• Tilbudskøbsmulighed: Kan ikke indeholde en tilbudskøbsmulighed.

• Løbetid: Mindre end 75 % af aktivets estimerede økonomiske levetid.

• Nutidsværdi: PV af leasingbetalinger er mindre end 90 % af aktivets dagsværdi.

• Regnskab: Ingen ejerskabsrisiko. Betalinger betragtes som driftsudgifter; vist i resultatopgørelsen (P&L) på balancen.

• Moms: Lejer anses for at leje; leasingydelse behandlet som en lejeudgift.

• Risici/fordele: Kun brugsret. Risici/fordele forbliver hos udlejer. Lejer betaler vedligeholdelsesomkostninger.

I modsætning hertil er en kapitalleasing mere som et langsigtet lån eller ejerskab. Aktivet behandles som værende ejet af leasingtager og optages i balancen. Kapitalleasing regnes som gæld. De afskrives over tid og påføres renteudgifter. Andre egenskaber omfatter:

• Ejerskab: Kan overføres til lejeren ved udløbet af lejeperioden.

• Mulighed for tilbudskøb: Gør det muligt for leasingtager at købe et aktiv til mindre end fair markedsværdi.

• Løbetid: Er lig med eller overstiger 75 % af aktivets estimerede brugstid.

• Nutidsværdi: PV af leasingbetalinger er lig med eller overstiger 90 % af aktivets oprindelige pris.

• Regnskab: Leasing betragtes som et aktiv (leaset aktiv) og passiv (leasingydelser). Betalinger fremgår af balancen.

• Skat: Som ejer påberåber leasingtager sig afskrivningsudgifter og renteudgifter.

• Risici/fordele: Overført til lejer. Lejer betaler vedligeholdelse, forsikring og skatter.

Særlige overvejelser

Med virkning fra 15. december 2018 reviderede FASB sine regler for leasingregnskab. Det vigtigste er, at standarden nu kræver, at alle lejemål – undtagen korttidslejemål på mindre end et år – skal aktiveres. Andre ændringer omfatter følgende:

• Ændrer lyslinjetesten for at hjælpe med at afgøre, om en leasingtager har ret til at kontrollere det identificerede aktiv.

• Installerer en ny definition af indirekte omkostninger, der sandsynligvis vil resultere i, at færre indirekte omkostninger aktiveres.

• Kræver overførsel af aktivet for at opfylde visse indtægtsindregningskrav, for at et salg eller tilbageleasing kan finde sted.

• Kræver et betydeligt antal nye regnskabsoplysninger, både kvantitative og kvalitative, for begge parter.

Forud for dette i 2016 udsendte Financial Accounting Standards Board (FASB) ny vejledning, der pålægger leasingtagere at indregne aktiver og forpligtelser i balancen for de rettigheder og forpligtelser, der er skabt af operationelle leasingkontrakter.

Højdepunkter

• En operationel leasingkontrakt er en kontrakt, der tillader brugen af et aktiv uden at overføre ejendomsretten til det pågældende aktiv.

• En ny FASB-regel, der træder i kraft 15. december 2018, kræver, at alle lejemål på 12 måneder og længere skal indregnes i balancen.

• GAAP-regler regulerer regnskabsføring af operationelle leasingaftaler.

Ofte stillede spørgsmål

Hvordan definerer GAAP en kapitalleasing?

GAAP ser en kapitalleasing mere som et langsigtet lån eller ejerskab. Aktivet behandles som værende ejet af leasingtager og optages i balancen. Kapitalleasing regnes som gæld. De afskrives over tid og pådrager sig renter. Udlejeren kan overføre det til lejeren ved udløbet af lejeperioden, og det kan indeholde en tilbudskøbsoption, der gør det muligt for lejeren at købe det under fair markedsværdi. Løbetiden er lig med eller overstiger 75 % af aktivets forventede brugstid. og nutidsværdien (PV) af leasingbetalinger er lig med eller overstiger 90 % af aktivets oprindelige kostpris.

Hvad er fordelene ved en operationel leasingkontrakt?

Operationel leasing har visse fordele. Den vigtigste blandt dem er, at de giver virksomheder større fleksibilitet til at opgradere aktiver, såsom udstyr, hvilket reducerer risikoen for forældelse. Der er ingen ejerskabsrisiko, og betalinger anses for at være driftsudgifter og fradragsberettigede. Endelig forbliver risici/fordele hos leasinggiver, da leasingtager kun hæfter for vedligeholdelsesomkostningerne.

Hvad er de vigtigste karakteristika, der definerer en operationel leasingkontrakt?

For at blive klassificeret som operationel leasing skal leasingkontrakten opfylde visse krav i henhold til almindeligt anerkendte regnskabsprincipper (GAAP). En operationel leasingkontrakt behandles som leje - leasingbetalinger betragtes som driftsomkostninger. Aktiver, der udlejes, opføres ikke på virksomhedens balance; de udgiftsføres i resultatopgørelsen. Så de påvirker både drifts- og nettoindkomst. Det beholdes af udlejer under og efter lejeperioden og kan ikke indeholde en tilbudskøbsoption. Løbetiden er mindre end 75 % af aktivets estimerede økonomiske levetid, og nutidsværdien (PV) af leasingydelser er mindre end 90 % af aktivets dagsværdi.