Chattel Mortgage Non-filing forsikring

Hva er Chattel Mortgage Non-Filing Insurance?

Innen finans refererer begrepet "ikke-innleveringsforsikring for boliglån" til en type forsikringsprodukt kjøpt av tilbydere av boliglån og andre finansforetak.

Nærmere bestemt beskytter den mot tap som oppstår når långiveren ikke har innlevert de nødvendige papirene for å registrere sitt rettskrav mot eiendelene som er brukt som sikkerhet for løsøre-pantelånet. I slike situasjoner kan det hende at långiver ikke er i stand til å håndheve kravet sitt, spesielt når låntakeren har fått løsørelån fra flere långivere.

Hvordan Chattel Mortgage Non-Filing Insurance fungerer

Begrepet "chattel-boliglån" er relativt uvanlig i USA, da det hovedsakelig brukes i land hvis rettssystem er basert på engelsk lov, for eksempel Storbritannia eller Australia. I hovedsak er imidlertid løsørelån en type sikret lån der de underliggende eiendelene er flyttbare, i motsetning til å være faste på plass. Eksempler på typene eiendeler som brukes som sikkerhet i et løsørelån inkluderer møbler, biler og utstyr.

Låntakere søker vanligvis å få løsørelån når de ønsker å holde finansieringskostnadene relativt lave, men ikke er i stand til å stole på tradisjonell boliglånsfinansiering. For eksempel kan et industrifirma som leier sine lokaler bruke løsørefinansiering mot industrimaskineriet sitt. Å stille maskineriet som sikkerhet kan tillate det å sikre lavere lånekostnader sammenlignet med et usikret lån.

For långivere er en av risikoene forbundet med løsøreboliglån at låntakeren teoretisk sett kan flytte sikkerheten bort fra sine opprinnelige lokaler uten långivers viten. For å beskytte mot dette vil långivere skaffe hjemmel til eiendelene som en del av låneprosessen, og vil returnere denne juridiske eiendommen til låntakeren når lånet er tilbakebetalt. Som en ekstra forholdsregel vil långivere vanligvis sende melding om denne juridiske endringen til den relevante eiendomsregistreringsmyndigheten for å beskytte seg selv hvis det skulle oppstå en fremtidig juridisk tvist. Hvis långiveren ikke gjør det riktig, kan de finne seg selv ute av stand til å bevise at de faktisk har rettslige krav på løsørets eiendeler. For å beskytte mot dette, kan långivere kjøpe løsøreboliglånsforsikring for å dekke eventuelle tap som følge av at de ikke har innlevert kravet.

Real-World Eksempel på Chattel Mortgage Non-filing forsikring

Den ikke-innleveringskomponenten i løsøreboliglånsforsikring refererer til utlånerens forsettlige unnlatelse av å sende inn løsørebolånsposten eller filene til de rette myndighetene. I den situasjonen er det mulig for flere långivere å ha krav mot eiendelene til tross for at hver av dem tror de er den eneste parten med et gyldig krav. Ved å ikke arkivere kan långiver finne det umulig å håndheve vilkårene for pantelånet ved å ta besittelse av løsøret som brukes som sikkerhet, ettersom andre tredjeparter kan ha innlevert dokumenter som støtter deres krav.

Det er i dette scenariet at ikke-innleveringsforsikring kan bli nyttig. Det er imidlertid viktig å merke seg at denne forsikringen kun beskytter mot situasjoner der forsikringstakeren ikke er i stand til å håndheve boliglånet på grunn av manglende innlevering. Det vil for eksempel ikke gjelde hvis forsikringstakeren leverte de nødvendige papirene, men ikke var i stand til å tvangsheve pantet av andre grunner. For eksempel, hvis utlåner ikke er i stand til å ta sikkerheten i besittelse fordi sikkerheten ble skadet eller ødelagt før lånet ble igangsatt, vil dette ikke være dekket av løsøreboliglånsforsikring.

Høydepunkter

– Den beskytter spesifikt mot risikoen for å ikke kunne håndheve et krav mot eiendelene på grunn av manglende innlevering av nødvendige papirer.

• Chattel boliglån ikke-innleveringsforsikring beskytter sikrede långivere som er avhengige av løsøre som sikkerhet.

• Chattel panteforsikring beskytter ikke mot andre potensielle risikoer, for eksempel at den aktuelle sikkerheten blir skadet i løpet av låneperioden.