Speilfond

Hva er et speilfond?

En forsikringsleverandør vil opprette et speilfond for å gjenskape ytelsen til et verdipapirfond av høy kvalitet. Disse speilfondene kommer som investeringsalternativer for en variabel livsforsikring. Metoden tillater forsikringstakere å investere i verdipapirfond uten krav om å investere direkte i markedet. Forsikringstakeren kan også unngå den minste akseptable investeringen ved å få tilgang til fondet gjennom forsikringsselskapets speilfond.

##Forstå Mirror Fund

Et speilfond vil oftest følge med variabel universal livsforsikring (VUL)-produkter. Variabel livsforsikring er en permanent livsforsikring som har en egen investeringskonto. Investeringskontoen kan inneholde en meny med ulike investeringsinstrumenter, for eksempel aksjer, obligasjoner, aksjefond og pengemarkedsfond. Den skatteutsatte ytelsen fra investeringskontoen vil legge til eller trekke fra dødsfordelen. Innbetalte premier skal dekke administrasjonsgebyr og forvaltning av investeringskontoen. Forsikringstakere må gjennomgå en fullstendig medisinsk garanti.

Ofte vil midlene som er tilgjengelige for investeringsdelen av denne typen livsforsikring være speilfond. Forsikringsselskapet vil opprette et internt fond som prøver å gjenspeile eller gjenskape investeringene og avkastningen til det underliggende aksjefondet, som Vanguard, JP Morgan, BlackRock og andre.

Mens alle verdipapirfond vil ha gebyrer og utgifter,. som vil redusere den samlede årlige avkastningen, vil gebyrene til speilfondene overstige gebyrene til det underliggende fondet. Disse polisene vil også ha et begrenset antall midler tilgjengelig for investeringsdelen av forsikringen, vanligvis tre til fem.

Ulempen med kostnadene til et speilfond

Et typisk verdipapirfond belaster 1,5 % til 2 % i forvaltningsgebyrer. En investor som kjøper et speilfond vil vanligvis betale høyere gebyrer, så forvent å betale noen flere basispunkter. I noen tilfeller vil en investor som kjøper et speilfond gjennom et forsikringsselskap sannsynligvis måtte betale en megler eller uavhengig finansiell rådgiver på toppen av forvaltningshonorarene. Denne merkostnaden gjør at investorens avkastning på speilfondet er betydelig lavere.

Dessuten har et speilfond en tendens til å ligge bak resultatene til de underliggende fondene. Siden dette er replikasjoner av det underliggende fondet, må tilbyderen flytte inn og ut av beholdningen på et senere tidspunkt enn aksjefondet. Dessuten blir forskjellen i avkastning mellom det som direkte eier det underliggende fondet og speilfondet større jo lenger forsikringstakeren har investeringen.

Poliser med speilfond annonserer at de gir den tredje forsikringstakeren tilgang til partipartifond av høy kvalitet. Forsikringstakeren er imidlertid vanligvis i stand til å investere direkte i samme verdipapirfond av høy kvalitet. Den eneste begrensningen forsikringstaker kan ha er minimumsinvesteringskravet til verdipapirfondet av høy kvalitet. For direkte investering vil forsikringstakeren også trenge en konto hos en megler som Schwab eller TD Ameritrade.

Ikke alle forsikringsleverandører vil bruke speilfond. De som ikke bruker speil vil tilby et utvalg på mellom 50 og 100 godkjente investeringsbiler. Siden tilbydere tillater investering i ikke-speilfond, vil de begrense hvor forsikringstaker kan investere dollar til kun de sikreste midlene. Forbrukere bør også være klar over at noen retningslinjer kan sette en grense eller tak på de årlige gevinstene, noe som kan øke dødsfordelen.

Aksjeindekserte retningslinjer er et annet valg

Aksjeindeksert universell livsforsikring er også en type permanent livsforsikring som har mulighet til å plassere forsikringens kontantverdi på en aksjeindekskonto. Den separate kontoen betaler renter i henhold til en markedsindeks uten å faktisk investere pengene i markedet. Noen forsikringsleverandører kan også tilby speilfond som replikerer indeksen. Som med kopiene av aksjefond, vil disse indeksspeilene kreve ekstra avgifter.