Premium til overskuddsforhold

Premie til overskuddsgrad er netto premieinntekt dividert med forsikringstakers overskudd. Forsikringstakers overskudd er forskjellen mellom et forsikringsselskaps eiendeler og dets forpliktelser. Premie/overskuddsforholdet brukes til å måle et forsikringsselskaps kapasitet til å tegne nye poliser.

Fordeling av premium til overskuddsforhold

Analytikere kan se på to formater for premie til overskuddsforhold: brutto og netto. Et selskap med brutto premie på 2,1 milliarder dollar, netto skrevet premie på 1,5 milliarder dollar og et forsikringstakers overskudd på 900 millioner dollar vil ha en brutto premie/overskuddsgrad på 233 % (2,1 milliarder dollar / 900 millioner dollar) og en netto premie i forhold til overskudd på 167 % ($1,5 milliarder / $900 millioner).

Jo større forsikringstakers overskudd, jo større eiendeler sammenlignes med gjeld. På forsikringsspråk er forpliktelser fordelene som forsikringsgiveren skylder sine forsikringstakere. Forsikringsselskapet kan øke gapet mellom eiendeler og gjeld ved å effektivt håndtere risikoen forbundet med å tegne nye poliser, ved å redusere tap fra skader og ved å investere sine premier for å oppnå avkastning samtidig som likviditeten opprettholdes.

Gapet mellom eiendeler og gjeld representerer en mulighet for forsikringsselskaper. Så lenge forsikringsselskapet har flere eiendeler enn gjeld, vil det kunne tegne nye forsikringer. Mens hver ny polise øker forsikringsselskapets samlede forpliktelser, øker den også premiebeløpet forsikringsselskapet vil motta fra forsikringstakerne.

Hvorfor Premium til Overskuddsforhold er viktig

Premiene er livsnerven til et forsikringsselskap. Jo mer premie som betales, jo mer bærekraftig er et forsikringsselskap. Premier regnes imidlertid ikke automatisk som inntekt på en balanse. Noe av det er øremerket utbetaling av ytelser og krav. Premiene tilordnes til og med som gjeld dersom de ennå ikke er opptjent og fortsatt kan gjøres om til erstatningsutbetalinger. Når det gir overskudd fra premier og investeringer, kan avkastningen betraktes som penger for nye forsikringsaktiviteter eller utstedelse av nye poliser.

Generelt anses en lav premie til overskuddsforhold som et tegn på finansiell styrke fordi forsikringsselskapet teoretisk bruker sin kapasitet til å skrive flere poliser. Imidlertid kan et lavt forhold også oppstå når et forsikringsselskap ikke tar nok premier for sine forsikringer. En høyere premie/overskuddsgrad indikerer at forsikringsselskapet har lavere kapasitet. Når premiene øker uten tilsvarende økning i forsikringstakernes overskudd, reduseres forsikringsselskapets kapasitet til å skrive nye poliser.