SEC-skjema N-4
Hva er SEC-skjema N-4?
SEC-skjema N-4 er en innlevering til Securities and Exchange Commission (SEC) som må sendes inn av alle forsikringsselskapers separate kontoer organisert som andelsinvesteringsfond som tilbyr variable livrentekontrakter. SEC Form N-4 kreves i henhold til Securities Act av 1933 og Investment Company Act av 1940 og er ment å gi investorer informasjon om kontrakter med variabel livrente slik at de kan avgjøre om de skal investere i dem .
Forstå SEC-skjema N-4
Del A av SEC Form N-4, prospektet,. må inneholde tydelig skriftlig informasjon om investeringen som den gjennomsnittlige investoren, som kanskje ikke har en spesialisert bakgrunn innen finans eller jus, kan forstå. Del A inneholder en generell beskrivelse av den registrerte og en generell beskrivelse av kontrakter med variabel livrente, samt informasjon om akkumuleringsenhetsverdier, fradrag, livrenteperiode, dødsfallserstatning, kjøp og kontraktsverdi, innløsninger, skatter og rettslige prosesser .
Del B gir tilleggsinformasjon som ikke kreves for å være en del av prospektet, men som kan være verdifull for visse investorer, for eksempel generell informasjon og historie, garantister og beregning av resultatdata .
Til slutt inneholder del C regnskap og utstillinger, direktører og ledere for innskyter, antall kontraktseiere og annen nødvendig informasjon .
Form N-4s primære formål er regulatorisk. Mens mange offisielle rapporter kan hjelpe finansanalytikere med å samle nyttig informasjon som kan brukes i sikkerhetsutvelgelsesprosessen, er mye av innholdet på skjema N-4 teknisk og nødvendig for juridiske og tilsynsformål. Som en svært regulert bransje, må forsikringsselskaper ofte sende inn mange dokumenter for å opprettholde sin gode status i øynene til regulatorer og beslutningstakere.
Høydepunkter
SEC Form N-4 er ment å hjelpe investorer med å avgjøre om de bør investere i visse kontrakter.
Hver del av SEC Form N-4 må ha den nødvendige informasjonen fylt ut .
SEC Form N-4 sendes inn av forsikringsselskaper som tilbyr variable livrenter.
