Agent Transferowy
Co to jest agent transferowy?
Agent transferowy to firma powiernicza,. bank lub podobna instytucja wyznaczona przez korporację w celu prowadzenia dokumentacji finansowej inwestora i śledzenia salda konta każdego inwestora. Agent transferowy rejestruje transakcje, anuluje i wydaje certyfikaty, przetwarza korespondencję od inwestorów oraz zajmuje się szeregiem innych problemów inwestorów, w tym ponowną emisją zgubionych lub skradzionych certyfikatów.
Agenci transferowi ściśle współpracują z rejestratorami,. aby zapewnić inwestorom terminowe otrzymywanie należnych odsetek i dywidend. Agenci transferowi nadzorują również wysyłanie miesięcznych zestawień inwestycyjnych do udziałowców funduszy inwestycyjnych .
Zrozumienie agenta transferowego
Tradycyjnie, gdy inwestorzy kupowali papier wartościowy,. otrzymywali fizyczny certyfikat papierowy. Obecnie agenci transferowi emitują certyfikaty w formie zapisu księgowego — jest to elektroniczna metoda rejestracji własności papierów wartościowych, która pozwala zaoszczędzić ogromne ilości czasu i pieniędzy. Te zdematerializowane papiery wartościowe różnią się w zależności od inwestycji.
Na przykład obligacje są emitowane w wielokrotnościach 1000 USD, podczas gdy akcje i udziały w funduszach powierniczych są emitowane jako akcje. Tymczasem fundusze inwestycyjne typu unit Investment Trusts (UIT) są sprzedawane w jednostkach blokowych. Agenci transferowi przetwarzają wszystkie rodzaje papierów wartościowych w formie zapisów księgowych, w jakimkolwiek niezbędnym kształcie, jaki muszą przybrać.
Obowiązki agenta transferowego
zwykli i uprzywilejowani mają prawo do głosowania w ważnych decyzjach korporacyjnych, takich jak fuzje i sprzedaż spółek. Głosy te są ułatwione przez agentów transferowych, którzy przesyłają akcjonariuszom informacje o pełnomocnikach .
Agenci transferowi, tacy jak dostarczają udziałowcom roczne raporty,. w tym sprawozdania finansowe spółek poddane audytowi. Pod koniec roku agenci transferowi i rejestratorzy wspólnie przesyłają inwestorom federalne informacje podatkowe, w tym informacje o dywidendach i zapłaconych odsetkach, wraz z danymi o transakcjach na papierach wartościowych zrealizowanych w ciągu roku.
Dystrybucja Funduszy i Tytułów Uczestnictwa
Agenci transferowi wypłacają wypłaty inwestorom na podstawie zapisów rejestratora. Na przykład, agenci transferowi wysyłają odsetki do posiadaczy obligacji,. a także wartość nominalną ich obligacji, gdy osiągną termin zapadalności. Podobnie, agenci transferowi wysyłają wypłaty dywidendy pieniężnej do inwestorów giełdowych, gdy firmy, w które inwestują, wygenerują wystarczające dochody.
Agenci transferowi wysyłają również akcje inwestorom po podziale akcji. Jeśli na przykład firma ma podział akcji 3 do 1, każdy akcjonariusz otrzymuje dwie dodatkowe akcje za każdą posiadaną już akcję. Z drugiej strony, gdy zostanie wypłacona dywidenda w wysokości 10% akcji, agent transferowy wyda kolejne 10 akcji akcjonariuszom posiadającym 100 akcji.
Jeśli inwestorzy posiadają papiery wartościowe we własnym imieniu i chcą przenieść lub sprzedać te papiery wartościowe, być może będą musieli uzyskać gwarancję swoich podpisów, zanim agent transferowy zaakceptuje transakcje.
Agenci transferu funduszy wzajemnych
Agenci zajmujący się transferem funduszy wzajemnych różnią się od agentów transferu papierów wartościowych tym, że pierwsi nigdy nie wydają fizycznych certyfikatów,. podczas gdy ci drudzy muszą to zrobić na żądanie akcjonariusza. Jednak agenci zajmujący się transferami funduszy inwestycyjnych wykonują wiele innych ważnych zadań, takich jak prowadzenie ewidencji rachunków akcjonariuszy, nadzorowanie wypłat dywidend i odpowiadanie na prośby akcjonariuszy o wyciągi z konta, formularze podatku dochodowego i potwierdzenia transakcji.
Korzyści agentów transferowych
Wszyscy akcjonariusze mają prawo do dokładnych informacji o swoich inwestycjach. Podczas gdy niektóre korporacje decydują się działać jako własni agenci transferowi, inne firmy decydują się na korzystanie z usług stron trzecich, takich jak firmy powiernicze, banki lub podobne instytucje finansowe. Firmy te otrzymują opłaty za swoje usługi.
Te firmy zewnętrzne specjalizują się w świadczeniu usług agenta transferowego, a wiele korporacji uważa, że koszt wynajęcia firmy zewnętrznej jest tego wart. Agenci transferowi wykonują szczegółową i wymagającą pracę, szczególnie dla dużych korporacji z wieloma udziałowcami. Na przykład nierzadko zdarza się, że spółka notowana na giełdzie emituje miliony akcji. Ktoś musi uporządkować wszystkie informacje dotyczące tych milionów akcji.
Częścią odpowiedzialności powierniczej firmy wobec akcjonariuszy jest zapewnienie, że wszystkie rejestry inwestorów, salda kont i transakcje są chronione i dokładnie śledzone. Agenci transferowi pełnią tę istotną rolę w prowadzeniu ewidencji i dostarczaniu inwestorom terminowych i wiarygodnych informacji.
##Przegląd najważniejszych wydarzeń
Agenci transferu obligacji upewniają się, że posiadacze obligacji otrzymają należne odsetki plus wartość nominalną obligacji, gdy osiągnie ona termin zapadalności.
Agenci zajmujący się transferem akcji zapewniają, że akcjonariusze otrzymują wypłatę dywidendy na czas.
Agenci transferowi ściśle utrzymują salda rachunku inwestora i elektronicznie przechowują certyfikaty własności papierów wartościowych.
Agent transferowy odgrywa kluczową rolę w działaniu jako łącznik między rejestratorem spółki a inwestorem.
